Các Quỹ Đầu Tư Tín Thác Vốn Nhỏ Tốt Nhất Cho Tăng Trưởng Dài Hạn: Phân Tích So Sánh

Dành cho các nhà đầu tư tìm kiếm sự tiếp xúc với các chứng khoán bị định giá thấp có tiềm năng tăng trưởng đáng kể, quỹ tương hỗ giá trị vốn nhỏ (small-cap value mutual funds) là một cơ hội hấp dẫn. Các phương tiện đầu tư này tập trung vào các công ty có vốn hóa thị trường dưới $2 tỷ đô la, giao dịch dưới giá trị nội tại của chúng, mang lại một chiến lược đa dạng hóa danh mục đầu tư và tích lũy tài sản trong thời gian dài.

Hiểu về lợi thế của quỹ giá trị vốn nhỏ

Đầu tư giá trị vốn nhỏ kết hợp hai chiến lược mạnh mẽ: nguyên tắc đầu tư giá trị với quỹ đạo tăng trưởng cao hơn của các doanh nghiệp nhỏ hơn. Bằng cách nhắm vào các cổ phiếu giao dịch ở mức chiết khấu so với giá trị sổ sách với tỷ lệ P/E thuận lợi và lợi suất cổ tức hấp dẫn, các quỹ nhỏ tốt nhất này thu hút các nhà đầu tư có khả năng chịu rủi ro đáng kể. Danh mục này mang lại sự đa dạng ngành nghề trong khi nắm bắt tiềm năng tăng trưởng mà các công ty lớn đã thành lập có thể thiếu.

So sánh ba quỹ hàng đầu

Khi đánh giá các quỹ tương hỗ nhỏ tốt nhất để xây dựng tài sản lâu dài, ba lựa chọn nổi bật xứng đáng được chú ý dựa trên thành tích gần đây và vị trí chiến lược của chúng:

Invesco Small Cap Value (VSCAX) đã thể hiện hiệu suất xuất sắc, ghi nhận lợi nhuận trung bình hàng năm trong ba năm là 21.7%. Quỹ hướng tới tăng trưởng vốn dài hạn bằng cách tập trung tài sản vào các cổ phiếu bị định giá thấp của các doanh nghiệp nhỏ, chủ yếu qua các vị thế cổ phiếu phổ thông. Jonathan Mueller đã hướng dẫn chiến lược của quỹ kể từ tháng 6 năm 2010, mang lại sự nhất quán trong cách quản lý.

FPA Queens Road Small Cap Value (QRSVX) mang lại lợi nhuận trung bình hàng năm trong ba năm là 13.4%, chủ yếu đầu tư vào các chứng khoán cổ phần—bao gồm cổ phiếu phổ thông, ưu đãi và chuyển đổi—của các tập đoàn nhỏ của Mỹ. Tính đến tháng 8 năm 2025, quỹ duy trì danh mục đa dạng gồm 50 khoản mục, trong đó Fabrinet chiếm 4.4% tổng tài sản.

DFA US Targeted Value (DFFVX) hoàn thiện bộ ba này với lợi nhuận trung bình hàng năm trong ba năm là 12.6%. Phương pháp của quỹ tập trung vào việc xác định các chứng khoán dễ dàng giao dịch trên thị trường của các công ty nhỏ và trung bình của Mỹ có đặc điểm lợi nhuận mạnh mẽ. Với tỷ lệ chi phí chỉ 0.29%, DFFVX cung cấp khả năng tiếp xúc chi phí hợp lý với các doanh nghiệp nhỏ theo hướng giá trị.

Những điểm chính cần ghi nhớ cho nhà đầu tư dài hạn

Việc lựa chọn trong số các quỹ tương hỗ nhỏ tốt nhất đòi hỏi cân nhắc giữa tiềm năng sinh lợi và khả năng chịu rủi ro cùng với khung thời gian đầu tư. Mỗi quỹ—VSCAX, QRSVX, và DFFVX—đều cung cấp khả năng tiếp xúc riêng biệt với phân khúc giá trị vốn nhỏ trong khi duy trì các lợi ích đa dạng hóa cần thiết cho việc xây dựng danh mục đầu tư thận trọng. Lịch sử hiệu suất, sự liên tục trong quản lý và tỷ lệ chi phí đều làm nổi bật các quỹ này như các phương tiện đáng chú ý để xây dựng tài sản lâu dài thông qua đầu tư giá trị kỷ luật.