Perp DEX Trove เงียบ ๆ คืนเงินให้กับ KOL ที่เข้าร่วมการขายล่วงหน้า ส่วนผู้เข้าร่วมรายอื่น ๆ สูญเสียอย่างหนัก จากการตรวจสอบและวิเคราะห์กระเป๋าเงินที่เชื่อมโยงกับผู้สร้างโทเคน TROVE พบว่า หลังจากราคาสลายตัว มี USDC มูลค่า 10,000 ดอลลาร์ และ USDT มูลค่า 350,000 ดอลลาร์ ถูกโอนย้ายไปยังกระเป๋าเงินที่เติมเงินใหม่
การโอนเงินเงียบ ๆ มูลค่า 4.5 แสนดอลลาร์: เรื่องอื้อฉาวการคืนเงินแบบเลือกปฏิบัติของ Trove
(แหล่งที่มา: Trove)
Bubblemaps เปิดเผยเมื่อวันที่ 12 กุมภาพันธ์ว่า Perp DEX Trove ได้เงียบ ๆ คืนเงินให้กับ KOL ที่เข้าร่วมการขายล่วงหน้า ส่วนผู้เข้าร่วมรายอื่น ๆ สูญเสียอย่างหนัก จากการตรวจสอบและวิเคราะห์กระเป๋าเงินที่เชื่อมโยงกับผู้สร้างโทเคน TROVE พบว่า หลังจากราคาสลายตัว มี USDC มูลค่า 100,000 ดอลลาร์ และ USDT มูลค่า 350,000 ดอลลาร์ ถูกโอนย้ายไปยังกระเป๋าเงินที่เติมเงินใหม่แล้ว ขณะนี้มีหลักฐานบนบล็อกเชนและแชทที่รั่วไหลออกมา ยืนยันว่ามีการปฏิบัติที่ไม่เป็นธรรมต่อผู้ลงทุนอย่างไม่เท่าเทียมกัน
การโอนเงินจำนวน 450,000 ดอลลาร์ (100,000 USDC + 350,000 USDT) เกิดขึ้นในวันเดียวหลังจากราคาสลายตัว ซึ่งเป็นช่วงเวลาที่ละเอียดอ่อนมาก แสดงให้เห็นว่าผู้ดำเนินโครงการให้ความสำคัญกับผลประโยชน์ของ KOL เป็นอันดับแรกในช่วงที่ราคาหุ้นตกลงอย่างรุนแรงและนักลงทุนรายย่อยตกอยู่ในความตื่นตระหนก การคืนเงินแบบเลือกปฏิบัตินี้เป็นการกระทำที่ผิดจรรยาบรรณอย่างร้ายแรง ขัดต่อหลักการพื้นฐานของ “การปฏิบัติต่อผู้ลงทุนทุกคนอย่างเท่าเทียมกัน”
หลักฐานบนบล็อกเชนทำให้ทีม Trove ไม่สามารถปฏิเสธความรับผิดชอบได้ ความโปร่งใสของบล็อกเชนทำให้ทุกการโอนเงินสามารถติดตามได้อย่างชัดเจน Bubblemaps วิเคราะห์เส้นทางการไหลของเงินในกระเป๋า เพื่อระบุว่ากระเป๋าใดอยู่ภายใต้การควบคุมของทีมโครงการ และการโอนใดเป็นลักษณะของการคืนเงิน เมื่อหลักฐานเหล่านี้ประกอบกับแชทที่รั่วไหล (อาจมาจากบุคคลภายในหรือ KOL ที่เป็นเหยื่อ) ก็จะกลายเป็นหลักฐานสมบูรณ์ ทำให้โครงการแทบจะไม่สามารถปฏิเสธความผิดได้
แชทที่รั่วไหลอาจมีเนื้อหาเกี่ยวกับการพูดคุยระหว่างทีมโครงการกับ KOL เกี่ยวกับการจัดการคืนเงิน เช่น “เราจะคืนเงินให้คุณ แต่ไม่บอกนักลงทุนรายย่อย” การแสดงความแตกต่างในการปฏิบัติแบบชัดเจนเช่นนี้ จะทำให้ทีม Trove อยู่ในสถานะเสียเปรียบในคดีความในอนาคต ผู้เสียหายรายย่อยสามารถฟ้องร้องในข้อหาหลอกลวง ฝ่าฝืนสัญญา หรือการค้าขายโดยไม่เป็นธรรม
จากมุมมองด้านจริยธรรมทางธุรกิจ การคืนเงินแบบเลือกปฏิบัตินี้ทำลายชื่อเสียงของ Trove อย่างสิ้นเชิง ถึงแม้เทคโนโลยีของโครงการจะดีและผลิตภัณฑ์มีคุณค่า การปฏิบัติต่อผู้ลงทุนแบบสองมาตรฐานก็ทำให้ขาดความน่าเชื่อถือและความเป็นธรรมในการดำเนินธุรกิจ ไม่มีนักลงทุนรายใดจะเชื่อมั่นในโครงการที่พิสูจน์แล้วว่ามีการปฏิบัติแบบเลือกปฏิบัติต่อกลุ่มผู้ลงทุน
การซื้อขายภายใน 1150 ล้านดอลลาร์จาก ICO และข้อมูลลับ Polymarket
Trove ในเดือนมกราคมระดมทุนผ่าน ICO ได้ 11.5 ล้านดอลลาร์ โดยประกาศว่าจะเก็บไว้ 9,397,403 ดอลลาร์ (ประมาณ 9.4 ล้านดอลลาร์) เพื่อใช้ในการพัฒนา Perp DEX บนแพลตฟอร์ม Solana ซึ่งคำกล่าวนี้ก็มีปัญหาอยู่แล้ว: ระดมทุน 11.5 ล้าน แต่เก็บไว้เพียง 9.4 ล้าน ที่เหลืออีก 2.1 ล้านดอลลาร์ไปไหน? โครงการยังไม่ชี้แจงอย่างชัดเจน อาจเป็นค่าจ้างทีม ค่าการตลาด ค่าที่ปรึกษา แต่การขาดความโปร่งใสในการเปิดเผยงบการเงิน ทำให้การใช้จ่ายเงินก้อนนี้เป็นปริศนา
การกระทำนี้สร้างความไม่พอใจอย่างรุนแรงในชุมชน ราคาหุ้นร่วงลงกว่า 95% ผู้เข้าร่วม ICO ขาดทุนอย่างหนัก และมีการกล่าวหาว่าโครงการ Rug pull จากราคา ICO จนถึงราคาปัจจุบันที่ร่วงลง 95% หมายความว่านักลงทุนแทบจะสูญเสียเงินต้นทั้งหมด เช่น นักลงทุนรายย่อยที่ลงทุน 10,000 ดอลลาร์ ปัจจุบันเหลือเพียง 500 ดอลลาร์ ขาดทุนไป 9,500 ดอลลาร์ ผลลัพธ์การลงทุนที่หายนะนี้ ทำให้เหยื่อเกิดความโกรธและเรียกร้องความยุติธรรมอย่างรุนแรง
ตามความคิดเห็นของชุมชน โครงการนี้มีปัญหาเช่น “จ่ายเงินให้ KOL โปรโมท และเงินไหลเข้าไปยังบัญชีฝากของแพลตฟอร์มเกม” นักสืบบนบล็อกเชน ZachXBT เปิดเผยว่า ทีม Trove จ่ายค่าการตลาดให้ @TJRTrades สูงถึง 45,000 ดอลลาร์ และโอนเข้าไปยังบัญชีฝากของ KOL บนเว็บไซต์การพนัน การค้นพบนี้เป็นข่าวระเบิด มันแสดงให้เห็นว่า ค่าการตลาดของ Trove ไม่ได้ไปแค่ KOL แต่ยังเข้าสู่แพลตฟอร์มการพนัน ซึ่งชี้ให้เห็นว่ามีการเชื่อมโยงทางการเงินที่ไม่ถูกต้อง
KOL @hrithikk กล่าวว่า ทีม Trove ไม่เพียงแต่จ่ายค่าการตลาดจำนวนมากให้ KOL เท่านั้น แต่ยังให้ข้อเสนอพิเศษในการซื้อ ICO ด้วยมูลค่าต่ำสุดถึง 8.5 ล้านดอลลาร์ ซึ่งให้ส่วนลดสูงสุด 60% พร้อมกับรางวัลแอร์ดรอปจำนวนมาก ปัจจุบัน Trove ยังคงขายหุ้นในราคาถูก และได้สอบถามเขาเกี่ยวกับโอกาสลงทุนใน Trove มากกว่า 5 ครั้ง นักลงทุนรายย่อยที่ซื้อในราคา ICO คิดเป็นมูลค่าประมาณ 20 ล้านดอลลาร์ ขณะที่ KOL ได้รับข้อเสนอส่วนลด 60% จากมูลค่าประมาณ 8.5 ล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นความแตกต่างของราคาที่ชัดเจนและไม่เป็นธรรมอย่างมาก
ข้อมูลลับจาก Polymarket ยิ่งเป็นตัวอย่างของการบิดเบือนตลาดอย่างชัดเจน ขณะนี้เหลือเวลาไม่ถึงสองชั่วโมงก่อนปิด ICO บน Polymarket การคาดการณ์ว่า “ยอดระดมทุน ICO ของ Trove เกิน 20 ล้านดอลลาร์” มีโอกาสเป็นศูนย์แล้ว ทีมงานประกาศขยายเวลาการ ICO เพิ่มอีก 5 วัน ซึ่งทำให้ราคาตัวเลือก “ใช่” บน Polymarket พุ่งขึ้นเกือบ 60% จากต่ำสุดอย่างรวดเร็ว การเคลื่อนไหวนี้ชัดเจนว่ามีการใช้ข้อมูลภายในล่วงหน้า ข้อมูลบนบล็อกเชนแสดงให้เห็นว่ากระเป๋าเงินบางแห่งได้วางเดิมพันอย่างแม่นยำก่อนประกาศ และหลังจากราคาพุ่งก็รีบออกจากตลาดทันที
เส้นเวลาเหตุการณ์หลอกลวงของ Trove
6 มกราคม: ประกาศ ICO ระดมทุนเกินเป้าหมาย 4.6 เท่า รวม 11.5 ล้านดอลลาร์
2 ชั่วโมงก่อนปิด ICO: ประกาศขยายเวลา 5 วันอย่างกะทันหัน พร้อมการทำกำไรจากการซื้อขายล่วงหน้าใน Polymarket
ไม่กี่ชั่วโมงต่อมา: ยกเลิกการขยายเวลา โครงการกลับสู่แผนเดิม
17 มกราคม: ประกาศยกเลิก Hyperliquid แล้วเปลี่ยนไปบน Solana ขาย HYPE ทิ้ง
หลังราคาสลายตัว: คืนเงินให้ KOL เงียบ ๆ 450,000 ดอลลาร์ นักลงทุนรายย่อยขาดทุน 95%
อาจเป็นเพราะคิดว่าความคล่องตัวของตลาดคาดการณ์ไม่เพียงพอ ในเสียงวิพากษ์วิจารณ์จากชุมชน ทีม Trove ก็ได้แสดงให้เห็นภาพของ “การเล่นไฟ” ด้วยการประกาศยกเลิกการขยายเวลาและดำเนินการตามแผนเดิม เมื่อประกาศนี้ออกมา ราคาตลาดก็ถูกปิดและชำระบัญชีทันที ข้อมูลจาก Polymarket แสดงให้เห็นว่ากระเป๋าเงินบางแห่งวางเดิมพันอย่างแม่นยำก่อนประกาศ และในช่วงการเปลี่ยนแปลงราคาก็ทำกำไรอย่างรวดเร็ว การดำเนินการสองครั้งนี้แทบจะเป็นผลจากข้อมูลภายในเท่านั้น ไม่ใช่เรื่องบังเอิญ
จาก Hyperliquid สู่ Solana: การทรยศด้วยกลยุทธ์ที่รุนแรง
17 มกราคม ทีม Trove ประกาศยกเลิก Hyperliquid แล้วเปลี่ยนไปสร้างโทเคนบน Solana ซึ่งเป็นการทรยศต่อความเชื่อมั่นของชุมชนอย่างรุนแรง สำหรับโครงการที่เคยใช้ Hyperliquid เป็นจุดขายในการระดมทุน การเปลี่ยนแปลงนี้เหมือนการแทงข้างหลังตัวเอง Trove เคยมีเรื่องราวที่สมบูรณ์แบบในเชิงเล่าเรื่อง เป็นแพลตฟอร์มการเทรดแบบถาวร (Perp DEX) ที่เน้นสินทรัพย์สะสมและสินทรัพย์ในโลกแห่งความเป็นจริง (RWA) เช่น การ์ด Pokémon, สกิน CSGO, นาฬิกาหรู ฯลฯ ซึ่งอ้างว่าจะเปลี่ยนสินทรัพย์เหล่านี้ให้กลายเป็นสินทรัพย์ทางการเงินที่สามารถเทรดได้ ให้เป็นแพลตฟอร์มสำหรับนักสะสม
ปลายเดือนตุลาคมปีที่แล้ว ผู้ก่อตั้ง @unwisecap ของ Trove ได้เขียนบทความสนับสนุนแนวคิด “ทุกสิ่งเป็น Perp” และประกาศว่า Trove จะสร้างบน HIP-3 ซึ่งทำให้ชุมชนคาดหวังอย่างมาก ต่อมาในหนึ่งเดือน Trove ก็ประกาศความร่วมมือกับ Kalshi และ CARDS (Collector_Crypt) ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากทีมงานของโครงการทั้งสอง (หมายเหตุ: จนถึงเวลาที่รายงาน Kalshi ได้ลบคำตอบในโพสต์ของ Trove แล้ว)
ปลายเดือนธันวาคม Trove ประกาศลงทุนกว่า 20 ล้านดอลลาร์ ซื้อโทเคน HYPE จำนวน 500,000 โทเคน เพื่อให้เป็นไปตามข้อกำหนดของ HIP-3 ต่อมาเป็นการทดสอบแพลตฟอร์มและเริ่มใช้งานระบบคะแนนในเครือข่าย ซึ่งในสองสัปดาห์ยอดเทรดทะลุ 1 ล้านดอลลาร์ ทุกอย่างดูเหมือนจะเป็นไปตามแผน แต่ทั้งหมดเป็นกลลวงที่วางแผนมาอย่างดี
ในเวลาเดียวกัน นักสืบบนบล็อกเชน MLM พบว่า ทีม Trove ใช้ฟังก์ชันการขายออกตามเวลา เพื่อพยายามขายโทเคน HYPE ที่ถืออยู่ครึ่งหนึ่งภายใน 40 นาที เลือกช่วงสุดสัปดาห์ที่มีสภาพคล่องต่ำที่สุด เพื่อขายโทเคนมูลค่าหลายล้านดอลลาร์ในเวลาเพียง 40 นาที ทีม Trove ดูเหมือนจะอยู่ในความรีบร้อน ต่อคำถาม ทีมอธิบายว่า “นักลงทุนรู้สึกกังวล จึงตัดสินใจถอนตัว” แต่ข้อมูลบนบล็อกเชนแสดงให้เห็นว่าการขายออกเหล่านี้เกิดขึ้นในขณะที่ทีมปฏิเสธอย่างเป็นทางการว่า “เราไม่ได้ขายเหรียญ” การกระทำเช่นนี้ทำลายความเชื่อมั่นของชุมชนอย่างสิ้นเชิง
กฎหมาย MiCA และสถานะอิหร่าน: ความซับซ้อนในการดำเนินคดีทางกฎหมาย
ข่าวดีคือ เรื่องนี้อาจไม่จบลงด้วยการ “Soft Rug” อย่างง่ายดาย Trove เคยประกาศบนเว็บไซต์ว่าปฏิบัติตามกฎระเบียบ MiCA ของสหภาพยุโรป แต่ตอนนี้ เมื่อมีข้อกล่าวหาเรื่องการโฆษณาเท็จและการฉ้อโกง ผู้ลงทุนที่โกรธแค้นก็สามารถฟ้องร้องตามกฎหมายของ MiCA ได้เช่นกัน MiCA (Markets in Crypto-Assets) เป็นกรอบการกำกับดูแลสินทรัพย์ดิจิทัลของสหภาพยุโรป ซึ่งมีข้อกำหนดเข้มงวดเกี่ยวกับการออกโทเคน การเปิดเผยข้อมูล และการคุ้มครองผู้ลงทุน หาก Trove อ้างว่าปฏิบัติตาม MiCA ก็ต้องรับผิดชอบตามกฎหมาย
ข่าวร้ายคือ ข้อมูลสนทนาที่หลุดออกมาจาก KOL ระบุว่าทีมงานน่าจะเป็นชาวอิหร่าน ข้อมูลนี้ทำให้การดำเนินคดีทางกฎหมายซับซ้อนขึ้นมาก อิหร่านถูกคว่ำบาตรอย่างเข้มงวดโดยสหรัฐและสหภาพยุโรป ทำให้ระบบการเงินระหว่างประเทศกับอิหร่านแทบจะเป็นอิสระ หากทีม Trove อยู่ในอิหร่าน ผู้เสียหายแม้ชนะคดี ก็อาจไม่สามารถบังคับใช้คำพิพากษาและเรียกคืนเงินได้ เนื่องจากทรัพย์สินของพวกเขาอาจไม่อยู่ในเขตอำนาจศาลของประเทศตะวันตก
นี่เป็นอีกเหตุผลหนึ่งที่ทำให้ทีม Trove กล้าทำการฉ้อโกงอย่างเปิดเผย เมื่ออยู่ในเขตอำนาจศาลที่ไม่สามารถถูกดำเนินคดีได้ พวกเขาก็สามารถหลอกลวงนักลงทุนทั่วโลกได้อย่างไร้ความกลัว ลักษณะของ “การหลอกลวงแบบ offshore” นี้เป็นที่พบเห็นบ่อยในวงการคริปโต ใช้ความเป็นนิรนามและความข้ามพรมแดนของบล็อกเชน เพื่อหลอกลวงนักลงทุนทั่วโลกในช่องว่างของกฎหมาย
แม้ว่า Hyperliquid จะเป็นระบบนิเวศที่มีชุมชนเข้มแข็ง แต่ความไว้วางใจที่ล้นเกินก็เป็นบ่อเกิดของการหลอกลวงเช่นกัน Trove จึงใช้ความเชื่อใจนี้เป็นเหยื่อล่อด้วยการอ้างอิง HIP-3 เพื่อหลอกลวงนักลงทุนให้ส่งเงินเข้ามา ซึ่งเป็นสัญญาณเตือนให้ระวังในระบบนิเวศ Hyperliquid: ไม่ใช่ทุกโครงการที่อ้างว่าพัฒนาบน Hyperliquid จะน่าเชื่อถือ นักลงทุนควรทำการตรวจสอบอย่างละเอียดด้วยตนเอง
สำหรับเหยื่อรายย่อย การดำเนินการที่เป็นไปได้มากที่สุดคือ การรวมตัวกันฟ้องร้องเป็นกลุ่ม แจ้งความร้องทุกข์ต่อแพลตฟอร์มอย่าง Polymarket และ Hyperliquid เพื่อให้มีการสอบสวน การเผยแพร่ข้อมูลในโซเชียลมีเดียเพื่อเตือนผู้อื่น และการติดต่อหน่วยงานบังคับใช้กฎหมาย (แม้จะเป็นเรื่องยากในเชิงข้ามประเทศ) อย่างน้อยก็เพื่อป้องกันไม่ให้คนอื่นตกเป็นเหยื่อซ้ำซ้อน
