Các cổ phiếu trả cổ tức cuối năm: Ba cổ phiếu cổ tức đã được thiết lập đáng để bạn chú ý

Cơ Hội Tháng 12

Cuối tháng 12 trong lịch sử thường mang đến các điểm vào hấp dẫn cho nhà đầu tư tập trung vào cổ tức. Sự phục hồi mang tên Santa Claus thường thúc đẩy thị trường tăng trưởng trong những ngày giao dịch cuối cùng của năm. Tuy nhiên, ngay cả khi không có yếu tố mùa vụ, cổ phiếu trả cổ tức vẫn mang lại lợi nhuận đáng kể thông qua các khoản thanh toán đều đặn. Phân tích này xem xét ba cổ phiếu trả cổ tức có thành tích đã được chứng minh và lợi suất hấp dẫn—các chuẩn mực phù hợp dù bạn đang khám phá các lựa chọn toàn cầu hay so sánh với cổ phiếu trả cổ tức ở các thị trường như Ấn Độ.

Enbridge: Ổn Định Gặp Gỡ Tăng Trưởng

Enbridge (NYSE: ENB) đại diện cho sự kết hợp hấp dẫn giữa an toàn và tiềm năng tăng trưởng. Công ty hạ tầng năng lượng này mang lại lợi suất cổ tức khoảng 5.8%, được hỗ trợ bởi 30 năm liên tiếp tăng cổ tức—một minh chứng cho độ tin cậy trong tạo dòng tiền.

Ngoài thành phần thu nhập, Enbridge đã mang lại sự tăng giá vốn ấn tượng, với hiệu suất cổ phiếu hai chữ số tính từ đầu năm đến nay. Hồ sơ rủi ro của công ty vẫn tích cực. Khoảng 80% EBITDA được bảo vệ khỏi lạm phát, và mức độ tiếp xúc với giá hàng hóa biến động là tối thiểu. Việc mở rộng gần đây vào vị trí nhà cung cấp khí tự nhiên lớn nhất Bắc Mỹ còn giúp ổn định dòng tiền hơn nữa.

Các yếu tố thúc đẩy tăng trưởng cũng đáng chú ý. Sự gia tăng trung tâm dữ liệu và các sáng kiến chuyển đổi từ than sang khí đốt đang thúc đẩy nhu cầu khí tự nhiên. Ban lãnh đạo đặt mục tiêu $50 tỷ đô la trong các cơ hội tăng trưởng đến năm 2030, trong đó truyền dẫn khí chiếm gần một nửa giá trị này.

Ares Capital: Lợi Suất Rất Cao Với Thách Thức Mở Rộng

Ares Capital (NASDAQ: ARCC) nổi bật với khả năng tạo thu nhập cao vượt trội. Công ty phát triển doanh nghiệp (BDC) cung cấp lợi suất cổ tức dự kiến vượt quá 9.1%—cao hơn đáng kể so với cổ tức cổ phần truyền thống. Công ty đã duy trì hoặc tăng cổ tức trong hơn 16 năm liên tiếp.

Hiệu suất từ đầu năm đến nay có phần chậm lại, nhưng câu chuyện dài hạn vẫn thuyết phục. Kể từ IPO năm 2004, tổng lợi nhuận đã vượt hơn 40% so với hiệu suất của S&P 500. Đà tăng ngắn hạn cũng đang tăng tốc. Bình luận của CEO trong báo cáo lợi nhuận quý 3 nhấn mạnh “sự tăng tốc rõ rệt” trong khối lượng giao dịch, đặc biệt là vào tháng 9, cho thấy điều kiện thị trường đã được cải thiện.

Thị trường cho vay trực tiếp có thể mở rộng đến khoảng $1 nghìn tỷ đô la, bao gồm các doanh nghiệp trung bình và tổ chức có doanh thu vượt quá (tỷ đô la mỗi năm.

AbbVie: Ổn Định Qua Đổi Mới

AbbVie )NYSE: ABBV mang lại lợi suất cổ tức thấp hơn nhưng vẫn đáng kể, chỉ trên 3%. Điều này phản ánh không phải là giảm cổ tức mà là sự tăng trưởng đáng kể của giá cổ phiếu. Công ty dược phẩm này đủ điều kiện là Vua Cổ Tứ (Dividend King), đã tăng cổ tức liên tiếp trong 53 năm—một danh hiệu cao quý.

Định giá vẫn hợp lý mặc dù đã tăng mạnh. Tỷ lệ P/E dự phóng là 16.8x, thấp hơn trung bình ngành chăm sóc sức khỏe của S&P 500 là 18.7x. Hai liệu pháp tự miễn dịch—Rinvoq và Skyrizi—đang trở thành các động lực tăng trưởng chính, với doanh số cộng lại tăng hơn 40% so với cùng kỳ năm ngoái trong kỳ gần nhất.

Sức mạnh của AbbVie nằm ở khả năng chuẩn bị cho các cuộc đột phá. Khi Humira đối mặt với áp lực hết hạn bằng sáng chế vào năm 2023, công ty đã đầu tư vào phát triển pipeline và M&A chiến lược. Thái độ chủ động này hiện mang lại kết quả rõ rệt qua thành công của các sản phẩm thế hệ tiếp theo.

Quyết Định của Nhà Đầu Tư Thu Nhập

Mỗi cổ phiếu phù hợp với các ưu tiên khác nhau của nhà đầu tư. Enbridge cân bằng giữa thu nhập, ổn định và khả năng tăng trưởng rõ ràng. Ares Capital tối đa hóa lợi suất hiện tại cho những ai thoải mái với biến động của BDC. AbbVie cung cấp thu nhập vừa phải với khả năng bền vững của cổ tức như pháo đài và các yếu tố tăng trưởng mới nổi. Cùng nhau, chúng minh họa cách các chiến lược cổ tức có thể mang lại lợi nhuận qua các chu kỳ thị trường.