Thanh toán trễ? Chính phủ đang hành động

Trong hai thập kỷ qua, hệ thống thanh toán ở hầu hết các thị trường phát triển đã chuyển từ các quy trình chậm, kéo dài nhiều ngày—như séc—sang chuyển khoản gần như tức thì giữa các bên đối tác. Tuy nhiên, trong khi người mua có thể chuyển tiền trong thời gian thực, nhiều người vẫn trì hoãn thanh toán, thường để duy trì dự trữ tiền mặt trong chuỗi cung ứng của họ.

Như Hugh Thomas, Chuyên gia phân tích chính, Thương mại & Doanh nghiệp tại Javelin Strategy & Research, giải thích trong Faster Funds by Fiat: A Global Comparison of Payment Timing Regulations, trách nhiệm đảm bảo rằng mong muốn giữ tiền mặt của người mua không gây gánh nặng quá mức cho nhà cung cấp, đặc biệt là các nhà cung cấp nhỏ, đã thuộc về chính phủ.

Tại sao điều này lại xảy ra?

Xu hướng kéo dài thời gian thanh toán cho nhà cung cấp bắt nguồn từ cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu. Các nhà phân tích tài chính bắt đầu đánh giá kỹ hơn các công ty dựa trên dòng tiền: số tiền mặt sẵn có, lượng tiền họ tạo ra và số tiền có thể rút ra khỏi doanh nghiệp bất cứ lúc nào.

Khi tiền mặt sẵn có trở thành một yếu tố tài chính quan trọng, các công ty có động lực trì hoãn thanh toán để giữ tiền trong tay càng lâu càng tốt.

“Có khả năng nhận được thanh toán từ một bên, rồi giữ lại để trả các chi phí đầu vào của mình và có số tiền mặt đó trong tay từ chuỗi cung ứng của bạn,” Thomas nói. “Các công ty lớn trong 15 năm qua thường tích trữ tiền mặt nhiều hơn và đó là điều mà các chính phủ muốn giải quyết.”

Một lý do khác thúc đẩy sự can thiệp của chính phủ, đặc biệt ở các thị trường đang phát triển, là lạm phát cao. Brazil là một trong những quốc gia đầu tiên triển khai thanh toán tức thì phổ biến, điều này hợp lý vì lãi suất thực của nước này đã đạt tới 30% đến 40%. Trong môi trường như vậy, nếu nhà cung cấp phải chờ 60 ngày để nhận thanh toán, họ đang bán hàng với mức giảm giá khoảng 5% đến 7%. Do đó, không có gì ngạc nhiên khi các nhà quản lý đã yêu cầu thời gian thanh toán nhanh hơn ở các thị trường có lãi suất cao.

Tìm ra công thức

Do đó, nhiều chính phủ đang đảm bảo rằng các nhà cung cấp có thể kháng cáo khi người mua trì hoãn thanh toán. Một số chế độ cung cấp hệ thống trọng tài nhanh, cho phép người nhận thanh toán giải quyết tranh chấp qua các trọng tài viên chuyên nghiệp.

Ở các khu vực khác, chính phủ hợp tác với các nhà tài chính địa phương để tạo ra thị trường chiết khấu hóa hóa đơn được chính phủ phê duyệt. Các nhà quản lý ảnh hưởng đến ai đủ điều kiện tham gia các chương trình này và các nhà tài chính có thể tính phí như thế nào, qua đó thúc đẩy nhanh thanh toán cho nhà cung cấp.

“Đây là cách thúc đẩy thanh toán cho nhà cung cấp mà tôi nghĩ là không tồi tệ nhất, đó là bắt buộc cách thức người mua cần thanh toán cho nhà cung cấp của họ nhanh như thế nào,” Thomas nói. “Có 100 lý do khác nhau tại sao bạn không muốn chính phủ bảo bạn không được để hóa đơn quá 60 ngày tuổi. Nếu bạn là nhà sản xuất hàng không gian, bạn sẽ có thời gian dài và nhiều thời gian trôi qua trong chuỗi cung ứng khi mọi người chế tạo các bộ phận tùy chỉnh. Bạn không muốn áp dụng cùng một bộ quy tắc cho nhà sản xuất hàng không gian như cho một nhà hàng thức ăn nhanh, nơi hàng hóa được giao mỗi ngày.”

“Tên và Xấu hổ”

Thomas nhấn mạnh một phương pháp gián tiếp hiệu quả khác: kế hoạch gọi là “tên và xấu hổ”. Chính phủ yêu cầu công khai cách các công ty thanh toán hóa đơn nhanh như thế nào và mức độ tuân thủ các điều khoản thanh toán đã thỏa thuận ra sao. Theo các quy định này, doanh nghiệp phải báo cáo số lượng thanh toán trong vòng 30 ngày, 60 ngày và thời gian trung bình để thanh toán. Australia và Vương quốc Anh đã thành công trong việc sử dụng các kế hoạch này để giảm số ngày thanh toán trung bình, cải thiện số ngày bán hàng chưa thu tiền và tăng cường tuân thủ các điều khoản thanh toán.

Các sáng kiến này cũng cung cấp cho các nhà báo cái nhìn về các công ty chỉ tuyên bố hỗ trợ các nhà cung cấp nhỏ nhưng thực tế lại không làm được. Australia đã tinh chỉnh cách tiếp cận để tăng cường công khai và khuyến khích báo chí điều tra.

Công khai các kết quả

Ở Vương quốc Anh, việc tiết lộ thông tin hiện bắt buộc trong báo cáo của các giám đốc công ty, tương tự như yêu cầu của SEC đối với các công ty Mỹ, nhằm đảm bảo sự minh bạch đối với cổ đông và nhà phân tích.

“Bạn phải là người đại diện chính của công ty để ký xác nhận điều này,” Thomas nói. “Tên của bạn sẽ đi kèm với đó, nói rõ cách thức hoạt động thanh toán của chúng tôi. Có một số rủi ro về uy tín và trách nhiệm chăm sóc.”

Sự minh bạch này cũng giúp các nhà cung cấp đưa ra quyết định sáng suốt hơn. Một nhà cung cấp có thể phát hiện ra rằng khách hàng chỉ thanh toán theo điều khoản 20% thời gian, với trung bình thời gian thanh toán là 90 ngày. Ngay cả khi điều khoản 30 ngày là tiêu chuẩn, nhà cung cấp có thể tính đến khả năng thanh toán chậm trễ, tránh các bẫy dòng tiền và đàm phán một cách thực tế hơn.

“Vương quốc Anh đã làm rất tốt việc này, nhưng tôi cũng ngạc nhiên khi thấy yêu cầu mới nhất bắt buộc đưa các số liệu này vào báo cáo hàng năm,” Thomas nói thêm. “Có lẽ họ muốn nói rằng họ chưa làm đủ trong việc giải quyết vấn đề này.”

Tiến trình theo hai hướng

Tổng thể, Thomas nhận thấy tiến trình này còn chưa đều. Khoảng 60% các công ty đã cải thiện kể từ khi các sáng kiến thanh toán này được giới thiệu, trong khi khoảng 30% đã xấu đi—và trong một số trường hợp, còn tệ hơn nhiều.

Tuy nhiên, các chính phủ nhận thức rõ tầm quan trọng của việc thúc đẩy các khoản thanh toán nhanh hơn. Các doanh nghiệp có nguy cơ phải đối mặt với các biện pháp quy định nghiêm ngặt hơn nếu không tuân thủ các sáng kiến này.

“Có thể có lý do để nghĩ rằng việc bắt đầu làm điều này sẽ giúp tránh rủi ro phải đối mặt với những biện pháp thậm chí còn nghiêm khắc hơn,” Thomas nói. “Làm điều này thay vì tìm ra sự cân bằng phù hợp giữa khuyến khích và cưỡng chế sẽ rất quan trọng.”