Các thiên đường thuế crypto vẫn tồn tại ở châu Âu, nhưng sẽ được giám sát chặt chẽ hơn vào năm 2026

Trong khi ngành công nghiệp tiền điện tử đang trưởng thành, thuế vẫn là một trong những biến số lớn của nó. Từ ngày 1 tháng 1 năm 2026, châu Âu chứng kiến một sự chuyển đổi lớn trong bối cảnh thuế số của mình. Việc triển khai DAC8, chỉ thị về hợp tác hành chính của Liên minh châu Âu, và việc củng cố các quy định MiCA đang thay đổi chiến lược của các nhà sở hữu tài sản kỹ thuật số. Mặc dù có sự điều chỉnh hạn chế này, nhiều khu vực pháp lý châu Âu vẫn duy trì các chế độ ưu đãi cho các thiên đường thuế crypto, dù sức hấp dẫn của chúng đang dần giảm đi.

Hiểu các nguyên tắc cơ bản về thuế crypto

Cách thức các tài sản crypto bị đánh thuế thay đổi tùy theo phân loại pháp lý và mục đích sử dụng của chúng. Khác với việc được công nhận rộng rãi như một loại tiền tệ, hầu hết các quốc gia xem chúng như tài sản hoặc sở hữu. Sự phân biệt này dẫn đến hai cơ chế thuế chính: thuế thu nhập cá nhân và thuế lợi nhuận vốn.

Các nguồn thu nhập từ crypto ngày càng đa dạng hơn. Lương bằng crypto, phần thưởng staking và thu nhập từ khai thác thường thuộc diện chịu thuế thu nhập. Các giao dịch đổi crypto lấy tiền tệ pháp định hoặc các giao dịch giữa các loại crypto đều là các sự kiện chịu thuế lợi nhuận vốn. Đối với doanh nghiệp, thuế thu nhập doanh nghiệp và VAT đều được áp dụng một cách hệ thống.

Một yếu tố quyết định nổi bật là thời gian giữ tài sản. Nhiều quốc gia, đặc biệt ở châu Âu, áp dụng thuế lũy tiến dựa trên thời gian nắm giữ tài sản. Việc cư trú thường xuyên hoặc quốc tịch vẫn là điều kiện bắt buộc để được hưởng các chế độ ưu đãi này, thường sau 180 ngày có mặt trong năm. Từ năm 2026, các tham số này sẽ được điều chỉnh theo DAC8, yêu cầu các nhà cung cấp dịch vụ crypto (sàn giao dịch, môi giới) báo cáo dữ liệu người dùng cho cơ quan thuế trước ngày 1 tháng 7 năm 2026. Điều này thúc đẩy việc chia sẻ tự động thông tin giữa các chính phủ.

Châu Âu: các thiên đường thuế crypto vẫn tồn tại nhưng đang định hình lại

Đức vẫn là một trong những điểm tựa của các chế độ ưu đãi. Các nhà đầu tư được miễn thuế lợi nhuận khi giữ crypto trong ít nhất một năm hoặc hơn. Lợi nhuận từ các giao dịch ngắn hạn dưới 1000 € cũng không bị đánh thuế. Tuy nhiên, các khoản thu nhập liên quan (staking, khai thác) chịu mức thuế lũy tiến có thể lên tới 45% theo biểu thuế của Đức.

Bồ Đào Nha đã chọn một hướng đi khác. Quốc gia này từng rất ưu đãi, nhưng đã thắt chặt chính sách vào năm 2023. Hiện tại, một khoản thuế cố định 28% áp dụng cho lợi nhuận tạo ra trong vòng chưa đầy 365 ngày, trong khi lợi nhuận dài hạn vẫn được miễn thuế. Các khoản thu nhập từ crypto vẫn bị đánh thuế theo từng loại: từ 14,5% đến 53% đối với lương bằng crypto, 28% cho thu nhập thụ động (staking, lãi suất).

Malta duy trì khung pháp lý hấp dẫn cho các khoản đầu tư dài hạn. Các hoạt động thường xuyên, được xem như giao dịch chuyên nghiệp, chịu thuế dần dần lên tới 35%. Gibraltár, ngoài EU, giữ nguyên chế độ trung lập về thuế đối với lợi nhuận crypto, trừ các hoạt động thương mại.

Xu hướng chung ở châu Âu nghiêng về hạn chế hơn. Slovenia, từng là nơi thân thiện, sẽ áp dụng thuế 25% trên lợi nhuận vốn từ ngày 1 tháng 1, đánh mất vị thế là thiên đường thuế crypto. Síp cũng áp dụng thuế 8% trên các giao dịch tài sản số kể từ cùng ngày. Thụy Sĩ, dù không thuộc EU, phân biệt rõ các nhà đầu tư cá nhân (miễn thuế lợi nhuận vốn) và các chuyên gia (chịu thuế thu nhập).

Georgia mang đến một góc nhìn khác: không có thuế thu nhập hay lợi nhuận vốn cho cá nhân, vì lợi nhuận từ giao dịch được cho là có nguồn gốc nước ngoài. Tuy nhiên, khai thác vẫn phải chịu thuế thu nhập 20%, và các khoản thu nhập từ trung gian thứ ba cũng được quy định rõ.

Châu Á: trung tâm mới nổi về ưu đãi thuế cho tài sản crypto

Châu Á-Thái Bình Dương dần khẳng định vai trò là điểm đến ưu tiên. Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống Nhất, đặc biệt là Dubai, cung cấp mức thuế 0% cả về thu nhập lẫn lợi nhuận vốn cho nhà đầu tư cá nhân. Khai thác chỉ bị đánh thuế nếu hoạt động này mang tính thương mại.

Hồng Kông theo logic tương tự: các khoản đầu tư dài hạn cá nhân không bị đánh thuế, trong khi giao dịch thường xuyên, được xem như hoạt động chuyên nghiệp, chịu thuế tới 17%. Singapore và Malaysia áp dụng các nguyên tắc tương tự, miễn các hoạt động mua bán, nắm giữ và bán tài sản kỹ thuật số nhằm mục đích đầu tư cá nhân.

Thái Lan đã nổi lên như một điểm thu hút lớn trong năm 2025-2026. Quốc gia này đã ban hành miễn thuế thu nhập cá nhân trong vòng năm năm cho lợi nhuận tạo ra qua các nền tảng, sàn giao dịch và môi giới được SEC Thái Lan cấp phép. Miễn thuế này không áp dụng cho các giao dịch phi tập trung hoặc peer-to-peer, cũng như các thu nhập thụ động (cho vay, gửi tiền, sản phẩm phái sinh), chịu thuế theo biểu lũy tiến tới 35%. Những người có visa cư trú dài hạn còn được hưởng miễn thuế bổ sung đối với thu nhập từ nước ngoài chuyển qua các nền tảng của Thái.

Ngoài châu Âu: các điểm đến kỳ lạ cho thiên đường thuế crypto

Châu Mỹ cung cấp các lựa chọn đáng chú ý. El Salvador, quốc gia chính thức công nhận Bitcoin là tiền tệ hợp pháp, không đánh thuế các khoản thu nhập crypto từ nguồn không thương mại, bao gồm khai thác và staking. Porto Rico có một cơ hội đặc biệt: miễn thuế 0% lợi nhuận vốn sau khi đã định cư, không bắt buộc đóng thuế liên bang Mỹ đối với thu nhập trong nước.

Các vùng lãnh thổ hải ngoại của Anh cũng góp mặt trong bức tranh này. Bermuda, Cayman và Virgin Islands Anh đều miễn thuế cho các giao dịch crypto về thu nhập hoặc lợi nhuận vốn, miễn là không thuộc hoạt động thương mại khai báo.

Kết luận: điều chỉnh chiến lược phù hợp với thực tế mới năm 2026

Năm 2026 đánh dấu một bước ngoặt. Các thiên đường thuế crypto vẫn tồn tại, nhưng bản đồ địa lý của chúng đang thay đổi. Châu Âu, từng rộng rãi, đang hướng tới các quy tắc chung chặt chẽ hơn, trong khi châu Á củng cố vị thế hấp dẫn của mình. Đối với các nhà đầu tư crypto, việc đánh giá lại chiến lược cư trú và lựa chọn nền tảng dựa trên DAC8 và các quy định mới của quốc gia là điều cần thiết. Suy nghĩ kinh tế vẫn giữ vai trò, nhưng giờ đây đòi hỏi phải am hiểu sâu sắc các luật pháp địa phương và dự đoán các cải cách sắp tới.