Swap là gì? Phần ẩn trong mỗi lần bạn giữ lệnh

Nếu bạn là một nhà giao dịch, bạn có thể tự hỏi tại sao tiền trong danh mục đầu tư của bạn biến mất khi bạn giữ các vị thế qua đêm. Phí hoán đổi - Chi phí thường bị người mới bắt đầu bỏ qua nhưng có thể âm thầm ăn vào lợi nhuận. Hiểu rõ nó sẽ giúp bạn lập kế hoạch giao dịch của mình chính xác hơn.

Phí hoán đổi ẩn trong giao dịch

Giá trị hoán đổi là khá tuyệt vời. Đôi khi bạn có thể kiếm được lợi nhuận từ giá nhưng lại mất tiền vì phí hoán đổi từ việc giữ vị thế trong một thời gian dài.

Đối với những người giao dịch ngắn hạn (scalper hoặc day trader), nó có thể không cảm thấy rằng nó tồn tại. Bạn có thể thắng giao dịch nhưng mất giá trị hoán đổi.

Lý do đằng sau phí hoán đổi

Hoán đổi là một khoản phí để giữ một vị thế qua đêm, còn được gọi trong ngôn ngữ tài chính là “Lãi suất qua đêm” hoặc “Phí qua đêm”. Tiền tệ hoặc tài sản đi qua đêm.

Tại sao lại là giá trị này?

Khi bạn giao dịch EUR/USD, bạn đang làm điều gì đó thú vị. Nếu bạn mua (mua), bạn đang “mua” đồng euro và “mượn” đồng đô la để thanh toán cho giao dịch mua đó.

Chênh lệch giữa lãi suất của đồng tiền bạn mua và đồng tiền bạn vay được gọi là “Chênh lệch lãi suất”.

Ví dụ:

• EUR có lãi suất 4,0% mỗi năm.
• USD có lãi suất 5,0% mỗi năm.
• Nếu Mua EUR/USD: Bạn nhận được 4,0% nhưng trả 5,0% = 1,0% mỗi năm
• Nếu Bán EUR/USD (vay EUR nắm giữ USD): Bạn trả 4,0%, nhưng bạn nhận được 5,0% = 1,0% mỗi năm.

Nhưng có một vấn đề - nhà môi giới thêm phí tự quản lý, vì vậy phí qua đêm bạn thực sự phải trả thường cao hơn.

Cách xem giá trị swap trước khi vào

Trên MT4/MT5, truy cập Market Watch và nhấp chuột phải vào tài sản. Chọn Đặc điểm kỹ thuật và bạn sẽ thấy các dòng “Swap Long” và “Swap Short”.

Trên các nền tảng hiện đại như Mitrade, thông tin này rõ ràng hơn nhiều, được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm mỗi đêm (ví dụ: -0,008% mỗi đêm), khá đơn giản và dễ tính toán.

Cách tính toán chính xác

Nếu bạn biết hoán đổi là gì, Bây giờ chúng ta hãy bắt đầu toán học.

Phương pháp 1: Tính từ tỷ lệ phần trăm (dễ nhất)

Công thức: Phí qua đêm (bằng tiền) = (tổng giá trị vị thế) × (tỷ lệ hoán đổi%)

Ví dụ thực tế:

• Bạn mua 1 lô EUR/USD (1 lô = 100.000 đơn vị)
• Giá hiện tại EUR/USD = 1.0900
• Tỷ lệ mua qua đêm = -0,008% mỗi đêm

Tính toán:

1. Tổng giá trị vị thế = 100.000 × 1,0900 = 109.000 USD
2. Phí qua đêm = 109.000 × (-0,008 ÷ 100) = -8,72 USD

Nếu đêm là tối thứ Tư (Hoán đổi 3 ngày) = -8,72 × 3 = -26,16 USD

Những điểm chính: Nếu bạn sử dụng đòn bẩy 1:100 và đặt ký quỹ 1.090 USD, bạn sẽ mất -8,72 USD = 0,8% số tiền ký quỹ mỗi đêm. Đây là lý do tại sao hoán đổi là một chi phí khủng khiếp như vậy.

Phương pháp 2: Tính theo điểm (trong MT4/MT5)

Công thức: Phí qua đêm = (điểm) × (1 điểm)

Đối với 1 lô EUR/USD: 1 pip (10 điểm) = 10 đô la, vì vậy 1 điểm = 1 đô la

Nếu Swap Long = -8,5 Điểm → -8,5 USD mỗi đêm

Hãy cẩn thận! Phí qua đêm trong 3 ngày

Đây là điều mà các nhà giao dịch mới bắt đầu thường bỏ lỡ. Trong hầu hết các trường hợp, tối thứ Tư (từ thứ Tư đến thứ Năm), phí qua đêm được tính 3 lần.

Tại sao? Thị trường ngoại hối đóng cửa vào thứ Bảy và Chủ nhật, nhưng sự quan tâm đến thế giới tài chính không đứng yên, vì vậy các nhà môi giới thu thập tính toán hoán đổi vào thứ Bảy. Chủ nhật diễn ra vào các ngày làm việc, về mặt kỹ thuật phù hợp với chu kỳ thanh toán T+2.

Giữ các vị thế từ thứ Tư đến thứ Năm = lỗ qua đêm gấp 3 lần.

Các loại Swap mà các nhà giao dịch cần giải quyết

Hoán đổi tích cực

Nó xảy ra khi tài sản bạn mua mang lại lãi suất cao hơn số tiền bạn đã vay (sau khi trừ phí quản lý của nhà môi giới).

Hoán đổi âm

Thường xuyên hơn điều đầu tiên, tôi vẫn may mắn từng chút một nếu tôi chỉ trả số tiền này. Nó xảy ra khi tài sản bạn vay có lãi suất cao hơn.

Hoán đổi dài và hoán đổi ngắn

Hai giá trị này không bao giờ giống nhau. Swap Long áp dụng cho lệnh Mua, Swap Short áp dụng cho lệnh Bán.

Cơ hội: Chiến lược giao dịch chênh lệch lãi suất

Đây là nơi Swap trở thành một người bạn chứ không phải kẻ thù. Các loại tiền tệ có lãi suất thấp (ví dụ: JPY, CHF) đến để “mua” các loại tiền tệ có lãi suất cao (ví dụ: AUD, MXN, TRY tại một số thời điểm).

Ví dụ: Mua AUD / JPY để nhận swap plus mỗi ngày.

Rủi ro là nếu giá AUD / JPY giảm mạnh. Lỗ ngoại hối có thể lớn hơn lợi nhuận từ hoán đổi trong cả năm.

Tùy chọn: Tài khoản miễn phí qua đêm (Tài khoản Hồi giáo)

Nếu bạn muốn giao dịch thông qua các khoản nắm giữ trong nhiều ngày mà không phải lo lắng về phí qua đêm được cung cấp bởi nhiều nhà môi giới, chẳng hạn như Mitrade, hãy sử dụng tài khoản miễn phí qua đêm mà không tính phí qua đêm.

Sự đánh đổi là mức chênh lệch có thể rộng hơn hoặc có thể có phí xử lý nếu quá hạn nắm giữ.

Kết luận: Phí hoán đổi không phải là một điều đáng sợ

Swap không phải là kẻ thù, ngay cả khi bạn hiểu và lên kế hoạch tốt. Biết rằng nó tồn tại.

• Nhà giao dịch lướt sóng: Gần như bị phớt lờ. Đóng lệnh nhanh chóng
• Nhà giao dịch SwingHãy thử giao dịch bên cạnh với Hoán đổi dương hoặc sử dụng Tài khoản miễn phí qua đêm.
• Cư dân Carry Trade: Swap plus có thể được sử dụng làm thu nhập bổ sung nếu bạn lập kế hoạch tốt.

Điều quan trọng cuối cùng là chọn một nhà môi giới minh bạch về phí. Dữ liệu hoán đổi được hiển thị rõ ràng và có nền tảng dễ sử dụng. Đây là những điều giúp bạn tránh được bất kỳ chi phí ẩn nào gây bất ngờ sau này.