Dana indeks biaya rendah: Panduan pemula

James Royal, Ph.D.

Minggu, 22 Februari 2026 pukul 05:18 WIB 11 menit membaca

Ringkasan utama

Dana indeks mutual dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) dengan biaya rendah adalah cara yang bagus untuk berinvestasi di pasar, memberikan Anda dana yang terdiversifikasi dengan biaya rendah.

Dana indeks adalah dana pasif yang mengikuti indeks yang sudah mapan, melakukan perubahan hanya saat indeks itu sendiri berubah, bukan berusaha mengalahkan pasar secara aktif.

Dana indeks cocok untuk semua jenis investor, tetapi bisa sangat berharga bagi investor yang kurang berpengalaman.

Dana indeks biaya rendah bisa menjadi cara yang bagus bagi investor pemula maupun yang sudah berpengalaman untuk berinvestasi di pasar saham. Dana ini umumnya sangat terdiversifikasi, sehingga mengurangi risiko Anda dibandingkan berinvestasi di saham individu, dan mereka juga pilihan yang baik jika Anda ingin meminimalkan waktu yang dihabiskan untuk berinvestasi. Selain itu, dana indeks dapat menawarkan pengembalian yang menarik, sebagian dengan mengurangi biaya yang Anda bayarkan.

Dengan semua keunggulan ini, tidak heran jika investor legendaris Warren Buffett merekomendasikan dana indeks (terutama dana indeks S&P 500) kepada sebagian besar investor.

Berikut informasi lebih lanjut tentang cara kerja dana indeks dan daftar beberapa dana indeks termurah di pasar.

Bagaimana cara kerja dana indeks

Dana indeks adalah dana investasi yang mengikuti kumpulan aset tertentu yang disebut indeks. Indeks bisa mencakup saham, obligasi, dan aset lain, termasuk komoditas seperti emas. Indeks yang paling terkenal adalah indeks Standard & Poor’s 500 (S&P 500).

Dana indeks adalah investasi pasif yang mengikuti aset yang termasuk dalam indeks. Tujuannya adalah untuk menyesuaikan kinerja indeks dengan memegang aset yang sama dalam proporsi yang sama seperti indeks.

Dana indeks dapat dibeli dan dijual sebagai ETF atau dana mutual. (Berikut perbedaan antara ETF dan dana mutual.)

Pelajari lebih lanjut: Investasi aktif vs. pasif: Apa bedanya

Apa saja indeks utama di AS?

Dana indeks dapat mengikuti indeks pasar apa saja. Berikut beberapa indeks saham yang paling populer.

**S&P 500:** Indeks S&P 500 mengikuti sekitar 500 perusahaan terbesar di AS.

**Dow Jones Industrial Average:** Dow Jones Industrial Average sering disebut di media keuangan dan mengikuti 30 perusahaan terbesar di AS.

**Nasdaq Composite:** Nasdaq Composite mengukur kinerja lebih dari 3.000 perusahaan yang terdaftar di pasar saham Nasdaq dan dikenal karena eksposurnya yang besar ke sektor teknologi.

**Nasdaq 100:** Indeks Nasdaq 100 mengukur kinerja 100 perusahaan non-keuangan terbesar di bursa Nasdaq, menjadikannya indeks yang juga berat di sektor teknologi.

**Russell 2000:** Russell 2000 mengikuti kinerja sekitar 2.000 perusahaan kecil yang terdaftar secara publik di AS.

**Russell 3000:** Russell 3000 adalah indeks pasar saham luas yang mengikuti kinerja sekitar 98% dari pasar saham AS yang dapat diinvestasikan.

 






Cerita Berlanjut  

Apa yang membuat dana indeks biaya rendah?

Perusahaan pengelola dana mengenakan biaya kepada investor untuk pembuatan dan pengelolaan dana tersebut menggunakan apa yang disebut rasio biaya. Rasio biaya memberi tahu Anda persentase dari investasi Anda yang akan Anda bayarkan sebagai biaya kepada perusahaan dana. Misalnya, dana indeks biaya rendah mungkin mengenakan rasio biaya sebesar 0,06%. Itu berarti Anda akan membayar biaya sebesar 6 dolar setiap tahun untuk setiap 10.000 dolar yang Anda investasikan di dana tersebut.

Apakah dana tersebut biaya rendah bersifat relatif. Biaya dana telah menurun selama beberapa dekade, dan saat ini investor dapat dengan mudah menemukan dana yang mengenakan rasio biaya di bawah 0,50%, atau sekitar 50 dolar per tahun untuk setiap 10.000 dolar yang diinvestasikan. Tetapi dana indeks terbaik biasanya mengenakan biaya jauh lebih rendah, seringkali kurang dari 0,10%, atau sekitar 10 dolar per tahun untuk setiap 10.000 dolar yang diinvestasikan.

Biaya lain yang perlu diperhatikan adalah biaya penjualan (sales load). Biaya penjualan adalah komisi kepada penjual, dan uangnya langsung keluar dari kantong Anda. Kabar baiknya adalah biaya ini mudah dihindari, karena banyak perusahaan pengelola dana menawarkan dana tanpa biaya penjualan. Dan ini adalah biaya yang hanya berlaku untuk dana mutual, jadi jika Anda membeli ETF, Anda bisa tenang di sini.

Cara berinvestasi di dana indeks biaya rendah

1. Tentukan jenis dana yang Anda inginkan

Pertama, Anda perlu menentukan apa tujuan investasi Anda.

Apakah Anda berinvestasi untuk mendapatkan pengembalian tertinggi dalam jangka panjang dan mampu menghadapi volatilitas jangka pendek? Maka Anda membutuhkan dana indeks saham.

Apakah Anda berinvestasi untuk mendapatkan pengembalian yang lebih stabil dengan pengembalian total yang lebih rendah? Maka Anda mungkin ingin mempertimbangkan dana indeks obligasi.

Untuk investasi saham apa pun, Anda harus mampu meninggalkan uang Anda diinvestasikan setidaknya selama tiga sampai lima tahun tanpa disentuh agar berpotensi mendapatkan pengembalian yang lebih tinggi. Dalam jangka pendek, saham bisa sangat volatil, meskipun seiring waktu mereka berkinerja baik.

Pelajari lebih lanjut: 3 langkah menetapkan tujuan investasi Anda

2. Teliti dana indeks yang tersedia

Setelah mengetahui jenis dana yang diinginkan, Anda bisa mulai mencari, baik dana indeks saham maupun obligasi, atau keduanya. Untuk pencarian Anda, Anda bisa menggunakan screener gratis seperti yang disediakan Morningstar, yang memiliki layar terpisah untuk ETF dan dana mutual.

Anda dapat menyaring dana berdasarkan rasio biaya mereka dan kemudian mengurutkannya berdasarkan pengembalian, seringkali selama periode satu tahun, tiga tahun, lima tahun, dan 10 tahun. Dana dengan biaya terendah biasanya mengenakan rasio biaya kurang dari 0,10%.

Anda juga perlu memeriksa apakah dana tersebut merupakan dana indeks atau dana yang dikelola secara aktif. Hampir semua ETF adalah dana indeks, sementara persentase kecil dana mutual adalah dana indeks. Anda perlu melihat lebih jauh untuk memastikan apakah dana mutual tersebut adalah dana indeks, meskipun biasanya tertulis di nama dana. Selain itu, penyaringan ketat untuk dana biaya rendah kemungkinan besar akan mengeliminasi sebagian besar dana yang dikelola secara aktif dan dana mutual non-indeks.

Sangat disarankan untuk tetap memilih dana yang sangat terdiversifikasi — yang memiliki banyak investasi di berbagai industri — untuk mengurangi risiko portofolio secara keseluruhan.

3. Lakukan transaksi Anda

Setelah menentukan dana yang diinginkan, Anda bisa melakukan transaksi. Untuk itu, Anda perlu mengetahui simbol kode saham dana tersebut, yang terdiri dari tiga, empat, atau lima huruf, yang akan Anda masukkan di platform perdagangan broker Anda. Anda juga perlu mengetahui berapa biaya per saham dana tersebut untuk menentukan berapa banyak saham yang bisa Anda beli dengan dana yang tersedia.

Setelah memasukkan informasi transaksi, tekan tombol beli dan Anda akan memiliki saham di dana tersebut.

Apa yang perlu dipertimbangkan saat berinvestasi di dana indeks biaya rendah

Dua hal terpenting yang perlu diketahui tentang berinvestasi di dana indeks biaya rendah adalah pengembalian jangka panjang indeks dan biaya untuk memiliki dana indeks tersebut. Artinya, Anda ingin mendapatkan pengembalian yang potensial terbesar sambil membayar seminimal mungkin kepada perusahaan dana untuk mencapai pengembalian tersebut.

Pengembalian jangka panjang

Investor yang mencari dana indeks terbaik harus terlebih dahulu memeriksa pengembalian yang bisa dihasilkannya.

Kinerja jangka panjang indeks adalah indikator yang baik untuk memperkirakan bagaimana kinerjanya di masa depan, tetapi bukan jaminan. Setiap dana akan menampilkan kinerja selama satu sampai 10 tahun serta sejak dana tersebut mulai beroperasi. Dana akan menunjukkan pengembalian tahunan rata-rata selama periode tersebut, sehingga Anda bisa mendapatkan gambaran tentang apa yang bisa Anda peroleh dalam satu tahun rata-rata.

Dana saham cenderung berkinerja lebih baik dalam jangka panjang dibandingkan dana obligasi, tetapi obligasi bisa mengungguli saham dalam periode waktu yang lebih pendek. Saat suku bunga naik, harga obligasi akan turun.

Misalnya, indeks S&P 500 telah memberikan pengembalian sekitar 10% per tahun selama periode panjang.

Indeks S&P 500 adalah indeks yang banyak diikuti, tetapi banyak perusahaan dana membuat indeks proprietary mereka sendiri yang tidak dikenal secara luas. Jadi, Anda perlu memeriksa pengembalian jangka panjang dari dana indeks tersebut untuk melihat bagaimana kinerjanya.

Dan saat berinvestasi di dana, jangan lupa pentingnya mean reversion. Istilah teknis ini secara efektif berarti bahwa kinerja dana akan bergerak menuju rata-rata jangka panjangnya. Jadi, dana yang telah berkinerja di atas rata-rata jangka panjangnya selama satu atau dua tahun lebih mungkin kembali ke rata-rata jangka panjangnya daripada mempertahankan kinerja di atas tren. Mean reversion adalah salah satu konsep investasi; ini bukan jaminan kinerja di masa depan.

Biaya

Bayangkan Anda memiliki pilihan membeli Big Mac di dua restoran McDonald’s. Keduanya menyajikan hamburger yang sama, tetapi satu mengenakan harga lebih tinggi. Anda secara harfiah bisa membeli hal yang sama tetapi membayar lebih di satu lokasi dibandingkan lokasi lain.

Ini sama halnya dengan dana indeks yang didasarkan pada indeks yang sama. Inti dari hal ini bagi investor adalah menghindari biaya yang tidak perlu, dan beberapa pemeriksaan dapat membantu Anda melakukan hal ini.

Untuk memeriksa biaya dana, Anda bisa mencarinya dengan cepat untuk melihat rasio biaya. Semakin rendah rasio biaya, semakin baik, karena itu akan menghasilkan pengembalian yang lebih tinggi.

Untuk menemukan dana dengan rasio biaya rendah atau dana mutual tanpa biaya penjualan, Anda bisa mencarinya di situs broker seperti Fidelity Investments dan Charles Schwab.

9 dana indeks S&P 500 biaya rendah

S&P 500 adalah salah satu indeks yang paling banyak diikuti di dunia, dan ada sejumlah dana indeks yang melacaknya. Seperti hamburger McDonald’s itu, pengembalian dana ini akan cukup sama dari waktu ke waktu, jadi faktor pembeda utama adalah rasio biaya masing-masing dana.

Berikut sembilan dana termurah yang melacak S&P 500:

Perlu dicatat bahwa banyak dana lain adalah “pengikut rapat,” artinya mereka secara teknis tidak mengikuti indeks tetapi melakukannya secara praktis karena apa yang mereka miliki. Banyak dana tersebut juga mengenakan biaya jauh lebih tinggi daripada dana biaya rendah yang disebutkan di atas dan mungkin tidak memberikan kinerja setinggi itu.

Dana indeks biaya rendah: ETF vs. dana mutual

Anda dapat membeli dana indeks biaya rendah sebagai ETF atau dana mutual, dan indeks terkenal seperti S&P 500 akan tersedia dalam kedua bentuk tersebut. Daftar di atas, misalnya, mencakup keduanya. (Simbol kode tiga huruf adalah untuk ETF, sedangkan simbol lima huruf untuk dana mutual.)

Dalam banyak kasus, apa yang menentukan jenis dana yang bisa Anda beli adalah platform yang Anda gunakan. Artinya, beberapa platform seperti rencana pensiun 401(k) hanya memungkinkan Anda membeli dana mutual. Demikian pula, meskipun ETF umumnya tersedia di semua broker yang memungkinkan perdagangan saham, Anda mungkin tidak dapat membeli semua dana mutual, tergantung hubungan broker dengan perusahaan dana tersebut. Misalnya, sebagian besar broker tidak menyediakan dana tanpa biaya dari Fidelity, jadi Anda harus pergi ke Fidelity untuk membelinya.

Dengan kemampuan memilih dana S&P 500 mana pun, tidak banyak alasan untuk lebih memilih ETF daripada dana mutual atau sebaliknya. Pada akhirnya, yang Anda cari adalah dana biaya rendah yang memberikan kinerja investasi secara keseluruhan yang sama.

Intinya

Perbedaan utama antara dana indeks yang mengikuti indeks yang sama adalah biaya. Itulah sebabnya para ahli menyarankan investor untuk fokus pada rasio biaya saat melihat dana berbasis indeks terkenal seperti S&P 500. Biaya yang tidak masuk ke kantong manajer dana adalah uang yang dapat berkembang untuk Anda selama bertahun-tahun.

Pernyataan Editorial: Semua investor disarankan melakukan riset independen sendiri terhadap strategi investasi sebelum membuat keputusan investasi. Selain itu, investor disarankan bahwa kinerja produk investasi di masa lalu bukan jaminan apresiasi harga di masa depan.

Syarat dan Kebijakan Privasi

Dasbor Privasi

Info Lebih Lanjut