Memahami 403(b) vs 401(k): Rencana Pensiun Mana yang Sesuai dengan Jalur Karir Anda

Ketika Anda beralih ke peran baru, Anda kemungkinan akan menemui opsi pensiun yang disponsori oleh pemberi kerja. Dua yang paling umum adalah rencana 403(b) dan 401(k)—keduanya dirancang untuk membantu Anda membangun keamanan keuangan jangka panjang. Meskipun kedua rencana ini beroperasi berdasarkan prinsip yang serupa, memahami perbedaan utama mereka dapat secara signifikan memengaruhi strategi pensiun Anda, terutama jika Anda beralih antara jenis pemberi kerja yang berbeda atau mengelola beberapa akun.

Apa yang Dimiliki Bersama oleh Rencana 403(b) dan 401(k)

Kedua rencana 403(b) dan 401(k) berfungsi sebagai pengaturan kontribusi tertentu, artinya tabungan pensiun Anda tumbuh berdasarkan kontribusi Anda sendiri dan kinerja investasi daripada janji tetap dari pemberi kerja.

Mekanisme dasar keduanya hampir identik. Anda memutuskan berapa banyak yang akan dikontribusikan dari setiap gaji, dan kontribusi ini mengurangi penghasilan kena pajak Anda saat ini. Pemberi kerja Anda juga mungkin mencocokkan sebagian dari kontribusi Anda hingga batas tertentu. Uang tersebut diinvestasikan ke dalam kendaraan seperti dana bersama atau sekuritas lain, yang diharapkan menghasilkan pertumbuhan selama karier Anda.

Perlakuan pajaknya juga bekerja dengan cara yang sama. Anda menyumbangkan dolar pra-pajak hari ini, yang menurunkan jumlah yang harus Anda bayar ke IRS saat ini. Ketika Anda akhirnya pensiun dan mulai melakukan penarikan, Anda akan membayar pajak penghasilan atas uang tersebut saat itu juga. Struktur ini menciptakan potensi keuntungan: jika Anda mengharapkan berada di tingkat pajak yang lebih rendah selama masa pensiun daripada selama masa kerja, Anda secara efektif membayar pajak lebih sedikit atas tabungan pensiun tersebut.

Kedua rencana ini juga memiliki batas kontribusi tahunan yang sama. Per 2023, batas kontribusi maksimum adalah $22.500 untuk kedua jenis rencana. Jika Anda berganti pekerjaan di tengah tahun, batas ini berlaku untuk semua akun kontribusi tertentu Anda secara gabungan—bukan per pemberi kerja. Karyawan berusia 50 tahun ke atas dapat menyumbang tambahan $7.500 setiap tahun. Kedua rencana juga mengizinkan penarikan awal, meskipun ada penalti besar sebelum usia 59½ (atau kadang 55 tergantung situasi).

Perbedaan Utama Antara Rencana 403(b) vs 401(k)

Meskipun mirip, memahami di mana rencana 403(b) dan 401(k) berbeda sangat penting untuk membuat keputusan yang tepat tentang perencanaan pensiun Anda.

Siapa yang Menawarkan Masing-Masing Rencana

Perbedaan paling mendasar terletak pada jenis organisasi yang menyediakan rencana tersebut. Perusahaan yang berorientasi profit menawarkan rencana 401(k), yang berarti sebagian besar pekerja sektor swasta menggunakannya. Sebaliknya, rencana 403(b) ditawarkan oleh organisasi nirlaba dan pemberi kerja sektor publik—misalnya sekolah, universitas, lembaga pemerintah, rumah sakit, dan institusi amal.

Kerangka Regulasi

Undang-Undang Keamanan Pendapatan Pensiun Karyawan tahun 1974 (ERISA) mengatur secara komprehensif semua rencana 401(k). Namun, cakupan ERISA terhadap rencana 403(b) lebih selektif. Jika Anda bekerja di organisasi nirlaba swasta, rencana 403(b) Anda berada di bawah perlindungan ERISA. Jika Anda bekerja di sektor publik seperti sistem sekolah negeri atau universitas negara bagian, rencana Anda beroperasi di luar kerangka regulasi ERISA. Ini penting karena ERISA menetapkan perlindungan dan hak peserta tertentu yang mungkin berlaku atau tidak berlaku dalam situasi Anda.

Keuntungan Karyawan dengan Masa Kerja Lama

Di sinilah perbedaan antara 403(b) dan 401(k) dapat memberikan manfaat keuangan nyata bagi pekerja tertentu. Karyawan di entitas nirlaba yang telah menyelesaikan minimal 15 tahun masa kerja mungkin memenuhi syarat untuk melakukan kontribusi catch-up melebihi batas standar—tetapi hanya jika pemberi kerja mereka memilih menawarkan fitur ini. Ketentuan ini ada di beberapa tetapi tidak semua rencana 403(b), jadi Anda perlu memverifikasi apakah pemberi kerja spesifik Anda telah mengadopsinya.

Membuat Pilihan Anda: 403(b) atau 401(k)?

Faktanya sederhana: dalam kebanyakan kasus, Anda sebenarnya tidak memilih antara 403(b) dan 401(k). Struktur organisasi pemberi kerja Anda menentukan opsi mana yang dapat Anda akses. Jika Anda bekerja di sektor swasta, Anda akan menggunakan 401(k). Jika Anda bekerja di organisasi nirlaba atau pemerintah, kemungkinan besar Anda memiliki 403(b).

Ini berarti keputusan strategis bukan tentang mana jenis rencana yang lebih baik secara keseluruhan, tetapi bagaimana memaksimalkan rencana yang tersedia. Fokus pada tiga tindakan inti: kontribusi secara konsisten, pahami rumus pencocokan pemberi kerja Anda agar Anda mendapatkan semua manfaat yang tersedia, dan tinjau pilihan investasi Anda untuk memastikan sesuai dengan toleransi risiko dan jangka waktu Anda.

Mendapatkan Manfaat Maksimal dari Rencana Pensiun Anda

Terlepas dari apakah pemberi kerja Anda menawarkan 403(b) atau 401(k), strategi membangun kekayaan yang mendasar tetap sama. Atur kontribusi otomatis yang dapat Anda pertahankan dengan nyaman sepanjang karier Anda. Jika pemberi kerja Anda mencocokkan kontribusi, prioritaskan menyumbang cukup untuk mendapatkan pencocokan penuh—ini pada dasarnya uang gratis.

Perbedaan antara rencana 403(b) vs 401(k) kemungkinan tidak akan secara dramatis mengubah hasil pensiun Anda kecuali Anda termasuk dalam kategori tertentu seperti pekerja yang lebih tua dengan masa kerja panjang di organisasi nirlaba. Yang jauh lebih penting adalah partisipasi konsisten dan keputusan investasi yang bijaksana.

Jika Anda tidak yakin bagaimana menyusun strategi pensiun yang komprehensif sesuai dengan keadaan spesifik Anda, pertimbangkan berkonsultasi dengan penasihat keuangan. Mereka dapat membantu Anda mengevaluasi apakah kontribusi Anda saat ini cukup untuk mencapai tujuan, mengoptimalkan alokasi investasi, dan mengoordinasikan akun pensiun yang ada dari pemberi kerja sebelumnya.

Intinya: keamanan pensiun berasal dari keterlibatan aktif dengan rencana apa pun yang Anda akses, bukan dari memiliki rencana “sempurna”. Rencana 403(b) atau 401(k) Anda adalah alat yang kuat untuk membangun kekayaan jangka panjang—gunakan secara strategis.