Tiga Saham Energi yang Berposisi untuk Pertumbuhan Dividen dan Imbal Hasil yang Kuat

Sektor energi belakangan berkinerja kurang baik, dengan saham energi S&P 500 hanya naik 4% tahun ini dibandingkan lonjakan 18% pasar secara keseluruhan. Namun permintaan energi tetap kuat, dan saham minyak terbaik untuk dibeli hari ini adalah yang memiliki visibilitas jelas terhadap penciptaan kas di masa depan dan ekspansi dividen. Berikut tiga perusahaan energi unggulan yang layak dipertimbangkan.

Kisah Arus Kas: ConocoPhillips

ConocoPhillips menonjol sebagai produsen dengan fundamental seperti benteng. Perusahaan mempertahankan beberapa biaya operasional terendah di sektor dan dapat mempertahankan operasi pada harga minyak tengah $40s . Dengan harga minyak mentah yang diperdagangkan di kisaran rendah $60-an, perusahaan berjalan dengan tingkat arus kas surplus yang nyaman.

Katalisator utama terletak di depan. Pada 2029, ConocoPhillips memproyeksikan tambahan $6 miliar dolar dalam arus kas bebas tahunan dari tiga proyek LNG besar dan pengembangan Willow Alaska—lonjakan signifikan dari $6,1 miliar yang dihasilkan dalam sembilan bulan pertama 2024. Pertumbuhan arus kas ini secara langsung meningkatkan kekuatan dividen. Perusahaan baru-baru ini menaikkan pembayaran dividen sebesar 8% dan menargetkan pertumbuhan dividen di peringkat 10% teratas dalam S&P 500 ke depan, didukung oleh pembelian kembali saham yang berkelanjutan.

Buku Panduan Akuisisi: Oneok

Oneok menawarkan strategi energi yang berbeda melalui infrastruktur midstream. Operator pipa ini menghasilkan kas yang stabil didukung oleh kontrak jangka panjang dan tarif yang diatur, mendukung hasil dividen sebesar 5,6%.

Yang membedakan perusahaan ini adalah strategi akuisisi strategisnya. Setelah mengintegrasikan Magellan Midstream Partners pada 2023, Oneok mengakuisisi Medallion Midstream dan posisi EnLink dalam beberapa kesepakatan berturut-turut dengan total sekitar $10 miliar dolar. Manajemen memperkirakan ratusan juta dolar dalam sinergi ditambah pendapatan dari proyek organik seperti Terminal Ekspor Logistik Texas City dan Eiger Express Pipeline, keduanya diperkirakan online pada pertengahan 2028. Mesin pertumbuhan ini harus mendukung kenaikan dividen tahunan sebesar 3-4%.

Kenaikan Pendapatan: NextEra Energy

NextEra Energy menyajikan sudut pandang utilitas dengan pertumbuhan yang unggul. Operasi di Florida menginvestasikan lebih dari $100 miliar dolar hingga 2032 untuk memenuhi permintaan listrik regional. Divisi sumber energi sementara membangun saluran transmisi, pipa gas, dan aset energi bersih di bawah kontrak jangka panjang.

Perusahaan memandu pertumbuhan laba per saham majemuk lebih dari 8% selama dekade mendatang—tingkat pertumbuhan tertinggi di antara ketiga saham energi ini. Itu mendukung kenaikan dividen sebesar 10% tahun depan dan pertumbuhan majemuk tahunan sebesar 6% hingga 2028, meskipun hasil saat ini yang modest sebesar 2,8%.

Menemukan Saham Minyak Terbaik Hari Ini

Ketiga perusahaan ini mewakili berbagai cara untuk mendapatkan keuntungan dari permintaan energi yang terus-menerus: leverage produksi murni (ConocoPhillips), potensi konsolidasi infrastruktur (Oneok), dan pertumbuhan laba yang diatur utilitas (NextEra Energy). Masing-masing menawarkan dividen dengan hasil tinggi yang didukung oleh pertumbuhan multi-tahun yang terlihat. Bersama-sama, mereka menunjukkan mengapa energi tetap menarik bagi investor yang fokus pada pendapatan yang mencari hasil dan apresiasi modal di tahun-tahun mendatang.