Apa itu Token dalam bahasa Mandarin? Bagaimana membedakannya dengan Coin? Ikhtisar strategi investasi

Perjelas dasar-dasarnya terlebih dahulu: perbedaan penting antara Koin dan Token

Sebelum terjun ke investasi token, Anda harus terlebih dahulu memahami perbedaan mendasar antara Koin dan Token.**Coin memiliki jaringan blockchain independen, seperti Bitcoin (BTC) yang berjalan di rantai Bitcoin dan Ethereum (ETH) yang berjalan di rantai Ethereum, yang merupakan aset asli dari jaringan ini dan milik Layer-1.**Token berbeda.Token tidak memiliki blockchain sendiri, tetapi dibangun di atas ekosistem blockchain yang ada, biasanya milik Layer-2 atau Layer-3.

Baru pada tahun 2015 siapa pun dapat menerbitkan token di Ethereum setelah Ethereum meluncurkan standar token ERC-20, yang menyebabkan pencampuran Koin dan token. Kedua bahasa Cina diterjemahkan sebagai token atau cryptocurrency, menyebabkan kebingungan di antara banyak investor.

Definisi dan fitur inti Token Cina

Token, sering diterjemahkan sebagai pass, token, atau token dalam bahasa Cina, adalah bentuk yang mewakili hak, sertifikat, atau aset digital tertentu yang dapat diperdagangkan, ditransfer, dan dipertukarkan di blockchain yang sesuai.

Token adalah istilah kolektif, bukan nama token tunggal. Sederhananya, token rantai non-publik semuanya adalah Token, termasuk token DeFi, koin ekologis Lapisan-2, token NFT (seperti APE, SAND), dll. Hingga saat ini, Ethereum masih menjadi rantai publik dengan penerbitan token terbesar.

Tiga klasifikasi utama dan skenario aplikasi token

Menurut standar Otoritas Pengawas Pasar Keuangan Swiss (FINMA), token dapat dibagi menjadi tiga kategori:

Token Pembayaran: Tujuan utamanya adalah untuk mencapai pembayaran yang aman, efisien, dan dengan tarif rendah, dengan stablecoin sebagai contoh khas.

Token Utilitas: Dirancang untuk menyediakan akses akses untuk berbagai aplikasi, terutama token ERC-20 di Ethereum.

Token Aset: Sebagai layanan aset untuk pengembangan proyek, memegang token berarti menjadi anggota proyek dan menikmati nilai token, mirip dengan sifat saham. Perlu dicatat bahwa pemegang mata uang biasanya tidak memiliki kepemilikan perusahaan atau proyek, atau bahkan tidak memiliki hak dividen.

Secara teoritis, token dibagi menjadi tiga kategori, tetapi pada kenyataannya, sulit untuk membaginya dengan jelas karena token seringkali memiliki dua atau bahkan tiga atribut pada saat yang bersamaan.

Perbandingan fungsi dan atribut Koin dan Token

Pilihan Investasi: Token atau Koin?

Keduanya memiliki keunggulan masing-masing dan sangat diperlukan.Coin dapat dianggap sebagai cryptocurrency rantai publik, yang terutama memecahkan masalah infrastruktur; Token adalah cryptocurrency berorientasi aplikasi yang mengembangkan berbagai aplikasi dan layanan berdasarkan itu untuk langsung memenuhi kebutuhan pengguna.

Sebaliknya, penerapan token lebih terukur dan mudah diterapkan. Nilai koin terbatas pada pengoptimalan infrastruktur, dan setelah kegagalan, seringkali tidak ada pilihan (seperti rantai kuantum QTUM, BTM). Token, di sisi lain, dapat menyediakan layanan atau aplikasi yang beragam (seperti peluncuran bisnis RWA MakerDAO), membuatnya lebih fleksibel.

Lebih penting lagi, volatilitas token seringkali lebih besar daripada koin. Token seperti UNI, SNX, MKR, dan token lainnya biasanya berfluktuasi lebih dari BTC dan ETH, terutama di pasar bullish. Ini memberikan lebih banyak peluang bagi investor jangka pendek, tetapi juga memiliki risiko yang lebih besar.

Metode investasi token: perdagangan spot dan margin

Perdagangan spot Token

Perdagangan spot adalah transaksi penuh berdasarkan aset aktual. Misalnya, jika harga saat ini adalah $3, pembeli membayar $3 untuk mendapatkan UNI dan mengambil kepemilikan.

Peringatan kunci: Perdagangan spot harus mencegah risiko mata uang palsu. Misalnya, token ABC yang dikeluarkan oleh Tim A bernilai banyak uang, tetapi Tim B segera menerbitkan token ABC dengan nama yang sama tetapi tidak terdaftar di bursa, dan mungkin tidak dapat menjualnya setelah membeli. Oleh karena itu, alamat kontrak token harus diverifikasi melalui situs web resmi atau penjelajah blok sebelum berdagang.

Token perdagangan margin

Selain spot, token juga dapat diperdagangkan dengan margin.Sebagian besar transaksi ini tidak melibatkan kepemilikan token yang sebenarnya, menghindari risiko mata uang palsu yang disebutkan di atas.

Perdagangan margin adalah transaksi non-penuh yang hanya membutuhkan sebagian aset sebagai margin. Misalnya, jika Anda membeli UNI (saat ini $3) dengan leverage 10x, Anda dapat memegang posisi 1 UNI hanya dengan $0,3. Dalam perdagangan CFD atau USDT-M, investor sebenarnya tidak memiliki token asli.

Risiko leverage harus diperhatikan: Karena fluktuasi token yang besar, posisi dan kelipatan leverage harus dikendalikan, dan leverage tidak boleh melebihi 10 kali lipat. Token yang muncul sangat fluktuatif, dan risiko likuidasi tidak dapat diabaikan.

Langkah praktis perdagangan token

Ambil token DeFi UNI sebagai contoh untuk menggambarkan proses transaksi di platform:

Langkah 1: Daftar dan masuk Masuk ke situs web resmi platform perdagangan dan klik tombol [Masuk]; Jika Anda tidak memiliki akun, klik [Buat Akun] untuk mendaftar.

Langkah 2: Cari token target Masukkan [UNI] di kotak pencarian, dan sistem akan memunculkan jendela pop-up [Uniswap], klik untuk masuk.

Langkah 3: Atur parameter perdagangan Isi parameter sesuai dengan kebutuhan pribadi Anda, termasuk arah beli atau jual, jenis transaksi, kuantitas, leverage multiple, dan stop-loss dan harga take-profit, dan klik tombol [Konfirmasi] untuk melakukan pemesanan setelah selesai.

Proses sederhana tiga langkah: Daftar → Deposit → Jelajahi peluang dan lakukan pemesanan. Memilih platform yang aman yang diatur oleh lembaga otoritatif merupakan prasyarat penting untuk memulai investasi token.