Mengapa Pertumbuhan AI dan Cloud Mengubah Investasi Perangkat Penyimpanan Komputer untuk 2026

Tahun mendatang menghadirkan peluang menarik bagi investor yang fokus pada perangkat penyimpanan komputer. Sektor ini akan mendapatkan manfaat dari percepatan adopsi infrastruktur cloud, beban kerja kecerdasan buatan, proliferasi Internet of Things, kendaraan otonom, dan kebutuhan komputasi tepi. Tren yang bersamaan ini menciptakan permintaan yang belum pernah terjadi sebelumnya untuk solusi penyimpanan data canggih, dengan perusahaan semakin banyak menerapkan virtualisasi dan arsitektur tepi untuk mengelola volume data yang meledak dan mengurangi latensi. Tiga pemain unggulan di bidang ini—Seagate Technology Holdings plc STX, Western Digital Corp. WDC, dan Teradata Corp. TDC—masing-masing membawa penilaian Zacks Rank #1 (Strong Buy) menjelang 2026.

Titik Infleksi Pasar Perangkat Penyimpanan

Infrastruktur data perusahaan sedang mengalami transformasi mendasar. Penerapan AI generatif, terutama sistem AI agenik yang beroperasi secara terus-menerus, secara fundamental mengubah arsitektur penyimpanan. Perusahaan kini membutuhkan solusi padat dan berkapasitas tinggi yang mampu menangani beban kueri 24/7 sambil mempertahankan kinerja dan efisiensi biaya. Produsen perangkat penyimpanan komputer merespons dengan inovasi dalam solusi tingkat perusahaan, memposisikan diri mereka untuk merebut pangsa pasar yang besar seiring percepatan transformasi digital.

Seagate: Memanfaatkan Momentum HAMR dan Cloud

Seagate Technology Holdings plc muncul sebagai penerima manfaat utama dari pembangunan infrastruktur cloud dan adopsi teknologi penyimpanan generasi berikutnya. Perusahaan memproyeksikan pendapatan kuartal kedua fiskal 2026 sebesar $2,7 miliar (±$100 juta), mewakili pertumbuhan 16% tahun-ke-tahun di titik tengah. Operasi pusat data menyumbang bagian besar dari pendapatan, didukung oleh permintaan yang meningkat untuk drive HAMR (Heat-Assisted Magnetic Recording) berkapasitas tinggi.

Kontrak pelanggan jangka panjang memberikan visibilitas hingga 2027, dengan produksi nearline yang cukup banyak dipesan. Peta jalan densitas udara perusahaan memberikan keunggulan biaya kepemilikan jangka panjang dibandingkan teknologi pesaing. Yang menarik, STX menjalin kemitraan pada September 2025 dengan Acronis untuk mengembangkan Acronis Archival Storage—solusi aman yang kompatibel dengan S3 yang memanfaatkan infrastruktur Lyve Cloud Seagate. Penawaran ini menargetkan penyedia layanan terkelola dan perusahaan yang diatur yang membutuhkan retensi data jangka panjang dengan tingkat keamanan perusahaan. Proyeksi pertumbuhan pendapatan dan laba tahun berjalan Seagate (berakhir Juni 2026) masing-masing sebesar 19% dan 39%, dengan perkiraan konsensus yang membaik 2,2% dalam sebulan terakhir.

Western Digital: Mengikuti Siklus Pembaruan Penyimpanan AI

Western Digital Corp. menunjukkan momentum operasional yang kuat di tengah siklus investasi cloud dan AI yang meningkat. Titik akhir cloud mewakili 89% dari pendapatan, meningkat 31% dalam kuartal terakhir. Perusahaan telah meningkatkan pengiriman produk ePMR ke konfigurasi 26TB CMR dan 32TB UltraSMR, dengan produksi drive HAMR yang ditargetkan untuk peluncuran semester pertama 2027.

WDC memperkirakan penerapan AI generatif akan memicu siklus pembaruan perangkat klien dan konsumen, memperkuat permintaan penyimpanan di ponsel pintar, platform game, komputer pribadi, dan elektronik konsumen. Penyebaran AI agenik mendorong adopsi eSSD karena kecepatan, keandalan, dan efisiensi yang lebih baik dibanding HDD tradisional. Perusahaan memproyeksikan pendapatan kuartal kedua fiskal 2026 sebesar $2,9 miliar (±$100 juta), naik 20% didorong oleh kekuatan pusat data dan tren adopsi kapasitas tinggi. Untuk tahun berjalan ini, Western Digital memproyeksikan pertumbuhan pendapatan -12,1% dan pertumbuhan laba 54,8%, dengan perkiraan konsensus yang membaik 15,3% dalam 60 hari terakhir.

Teradata: Posisi Platform AI Perusahaan

Teradata Corp. berada dalam posisi yang baik untuk menangkap ekonomi beban kerja AI agenik. Pertumbuhan komputasi perusahaan pada platform data, didorong oleh kebutuhan operasional berkelanjutan dari sistem AI, menciptakan pasar yang semakin luas untuk platform TDC. Perusahaan mengelola infrastruktur data penting yang mendukung sistem AI ini sambil memberikan tingkat kinerja yang diperlukan.

Pipeline inovasi produk Teradata—termasuk QueryGrid data analytics fabric, Enterprise Vector Store, AgentBuilder, dan ClearScape Analytics dengan kemampuan ModelOps—mengatasi kebutuhan AI yang muncul. Akuisisi terbaru seperti Stemma meningkatkan kemampuan eksplorasi data. Alat baru seperti ask.ai menyederhanakan interaksi bahasa alami, sementara fitur ModelOps yang ditingkatkan di ClearScape Analytics menyediakan fungsi tanpa kode yang memungkinkan ekspansi AI cepat dengan kepatuhan tata kelola perusahaan. Enterprise Vector Store secara khusus memungkinkan Retrieval-Augmented Generation dan kemampuan beban kerja agenik untuk pengambilan keputusan secara real-time.

Untuk tahun depan, Teradata memperkirakan tingkat pertumbuhan pendapatan dan laba sebesar -0,6% dan 3,3% masing-masing, dengan perkiraan laba konsensus yang membaik 0,4% dalam sebulan terakhir. Metode ini mencerminkan transisi perusahaan menuju ekonomi berbasis perangkat lunak dan optimalisasi beban kerja AI agenik.

Keunggulan Strategis bagi Investor Perangkat Penyimpanan

Tesis investasi di ketiga spesialis perangkat penyimpanan komputer ini didasarkan pada tiga pilar fundamental: pertama, siklus pengeluaran modal besar untuk pembangunan infrastruktur cloud dan AI; kedua, kemajuan teknologi dalam densitas dan efisiensi penyimpanan; dan ketiga, keharusan perusahaan dalam mengadopsi manajemen beban kerja AI. Setiap perusahaan membawa keunggulan kompetitif yang berbeda sambil berbagi eksposur terhadap pendorong pertumbuhan sekuler yang membentuk ulang lanskap industri melalui 2026 dan seterusnya.