On-Chain Data

Der US-amerikanische Spot-Bitcoin-ETF steht am 26. März vor dem größten Kapitalabfluss, wobei die Abflüsse am selben Tag über 170 Millionen US-Dollar liegen. Ark Invest hat seine Bitcoin-ETFs deutlich reduziert; die Marktturbulenzen haben eine kurzfristige Gewinnmitnahme ausgelöst. Analysten sind der Ansicht, dass institutionelle Anleger weiterhin vorsichtig optimistisch gegenüber Kryptowährungen eingestellt sind, doch beeinflusst durch gesamtwirtschaftliche Faktoren. Auch bei Ether-ETFs kommt es weiterhin zu Kapitalabflüssen, wodurch ein Rekord der längsten „Aderlass“-Phase entsteht.

Ethereum Treasury Company Bitmine Immersion Technologies hat letzte Woche weitere 71.179 ETH hinzugekauft und hält derzeit 4.732.082 ETH sowie 197 BTC; der Gesamtwert der gestaketen ETH beträgt etwa 6,3 Milliarden US-Dollar.

Der Mitgründer von Multicoin, Kyle Samani, hat 10 Millionen USD PRIME bei Kamino Finance eingezahlt, indem er 8,6 Millionen USD USDC unterlegt ausgeliehen hat, um eine jährliche Rendite von 39,4 % zu erhalten, während die jährliche Rendite von PRIME bei 56,4 % liegt.

Die Ethereum Foundation hat am 30. März Ether im Wert von 46 Millionen US-Dollar eingesetzt und damit den höchsten Tagesrekord aufgestellt, und plant, das Kapital aktiv einzusetzen, um Renditen zu erzielen und die langfristige Entwicklung des Ethereum-Ökosystems zu unterstützen. Derzeit hält sie weiterhin etwa 302 Millionen US-Dollar an Ether.

Innerhalb der letzten 7 Tage verzeichnete ein bestimmter CEX A den größten Rückgang des BTC-Wallet-Bestands, mit einem Minus von 6,7 %, während ein bestimmter CEX B um 2,07 % zulegte. Beim Netto-Abfluss lag ein bestimmter CEX C mit 1,184 Mrd. USD an der Spitze, gefolgt von einem bestimmten CEX D und einem bestimmten CEX E. Ein bestimmter CEX F erreichte hingegen einen Netto-Zufluss von 69,66 Mio. USD.

Die Ethereum Foundation hat mehr als 20.000 ETH eingesetzt und damit ihre bisher größte Staking-Aktivität gestartet – im Rahmen einer Strategie, um Erträge zur Deckung des operativen Finanzierungsbedarfs zu generieren. Trotz der derzeit niedrigen Renditen verfolgt diese Initiative das Ziel, die Rücklagen in eine nachhaltige Einnahmequelle zu verwandeln.

Die Handelsaktivität dezentraler Börsen (DEX) im ersten Quartal 2026 ist auf den niedrigsten Stand seit fast einem Jahr gefallen; das Handelsvolumen liegt nahezu unverändert auf dem Niveau von 2025. Der Anteil von DEX am Handelsvolumen zentralisierter Börsen ist auf 14,1 % gesunken, und Solana führt mit einem durchschnittlichen Tageshandelsvolumen von 11,42 Milliarden US-Dollar.

Der wöchentliche Handelsvolumen des Kryptowährungsmarktes ist auf 90 Milliarden US-Dollar gefallen, was einem Rückgang von 7 % im Vergleich zum Durchschnitt entspricht und zeigt, dass die Aktivität auf das Niveau des Bärenmarktes von 2022 gesunken ist; die Gasgebühren von Ethereum sind auf ein historisches Tief gefallen, was auf eine Schrumpfung der On-Chain-Aktivitäten hinweist. Das Handelsvolumen von Bitcoin und Ethereum liegt beide unter dem Durchschnitt, die Finanzierungsraten steigen, bleiben jedoch weiterhin auf niedrigem Niveau. Der Markt befindet sich derzeit in einem stillen Zustand, es mangelt an klaren Katalysatoren.

Die Forschungsorganisation 10x Research hat ergeben, dass das Handelsvolumen des Kryptowährungsmarktes in dieser Woche einen neuen Tiefstand seit 2022 erreicht hat, mit einer Gesamtkapitalisierung von 2,3 Billionen US-Dollar, was einem Rückgang von 1,7 % im Vergleich zur Vorwoche entspricht. Auch das wöchentliche Handelsvolumen von Bitcoin und Ethereum ist gesunken, während die Netzwerkgebühren und die Finanzierungssätze gestiegen sind.

Gate News Nachricht, 30. März, laut Arkham-Daten, vor acht Minuten wurden 7269,67 ETH (im Wert von etwa 14,84 Millionen US-Dollar) von Ceffu an eine CEX übertragen.

Die Bitcoin-Mining-Industrie steht vor erheblichen Schwierigkeiten, da der Preis auf 68.000 US-Dollar gefallen ist, während die Mining-Kosten 88.000 US-Dollar betragen, was zu Verlusten bei den Minern führt und sie allmählich aus dem Markt drängt. Die gestiegenen Energiepreise und die zunehmenden geopolitischen Risiken beeinflussen die Rechenleistung und die Rentabilität. Mining-Unternehmen wandeln sich, um in den AI-Bereich einzutreten, in der Hoffnung, stabile Cashflows zu erzielen.

Die tokenisierte Vermögensökonomie von Ethereum hat ein rasantes Wachstum erlebt, aber die Expansion des Netzwerks hat Ineffizienzen in seiner Layer-2-Infrastruktur aufgezeigt. Eine neue Initiative, die Ethereum Economic Zone (EEZ), wurde ins Leben gerufen, um Fragmentierung zu beheben und die Interoperabilität über diese Netzwerke zu optimieren.

Die gesamte TVL des dezentralen Stablecoins USDD hat 1,93 Milliarden US-Dollar überschritten und ist kürzlich um 500 Millionen gewachsen, was einen historischen Höchststand darstellt. USDD belegt den 9. Platz im Stablecoin-Markt und zieht durch Überbesicherung und einen 1:1 Umtauschmechanismus Kapital an.

Die Ethereum-Stiftung hat im März 2026 die Staking-Aktivitäten erheblich gesteigert, mit einem einzelnen Staking-Betrag von 46,2 Millionen US-Dollar, was einen historischen Rekord darstellt. Dieser Wandel markiert eine Veränderung ihrer Finanzmanagementstrategie, wobei die Staking-Erträge für die Entwicklung des Protokolls und den Ökosystemaufbau verwendet werden und gleichzeitig das Risiko von Verkaufsdruck auf dem Markt verringert wird.

2026 März, das Interesse an On-Chain-Makrohandels nimmt zu, das tägliche Handelsvolumen auf der Hyperliquid-Plattform erreicht 54 Milliarden US-Dollar, Silber, Rohöl und andere Rohstoffe sind aktiv. On-Chain-Handel erstreckt sich auf traditionelle Indizes wie den Nasdaq, bietet einen 24-Stunden-Handelsmechanismus, jedoch bleibt unzureichende Liquidität eine Herausforderung, in Zukunft könnten weitere Anlageklassen hinzugefügt werden.

Die neuesten Daten zeigen, dass der Nettomittelzufluss von Stablecoins auf den gängigen Plattformen etwa 2,4 Milliarden USD erreicht hat, was zu einer Rückkehr von Kapital in den Kryptomarkt führt. Allerdings ist die Handelsaktivität schwach, und die Marktstimmung bleibt vorsichtig. Analysten weisen darauf hin, dass der Rückfluss von Kapital ein Signal für eine Neuausrichtung sein könnte, jedoch ist das tatsächliche Handelsvolumen stark zurückgegangen, was auf eine unzureichende Risikobereitschaft hinweist und die Marktanfälligkeit erhöht. Das makroökonomische Umfeld beeinflusst die Kapitalhaltung konservativ, und die zukünftige Entwicklung hängt von der Erholung des Handelsvolumens und der Minderung von Risiken ab.

On-Chain-Forschungsinstitut Glassnode berichtet, dass die 24 Validatoren der dezentralen Perpetual-Contract-Börse Hyperliquid im AWS-Rechenzentrum in Tokio konzentriert sind, was zu einer signifikant niedrigeren Latenz für lokale Händler im Vergleich zu europäischen und amerikanischen Nutzern führt und ungleiche Ausführungsbedingungen schafft. Der Bericht analysiert den Einfluss von geografischen Standorten auf die Handelsgeschwindigkeit und weist auf das Dilemma dezentraler Strukturen hin: Während Offenheit gewahrt bleibt, entstehen in der Praxis ungleiche Teilnahmebedingungen.

Laut Daten des On-Chain-Analysten Darkfost ist der Nettozufluss von Stablecoins an den führenden Kryptowährungsbörsen auf 2,4 Milliarden US-Dollar gestiegen, was auf eine Umkehr des Kapitalfluss-Trends hindeutet. Gleichzeitig ist das Spot-Handelsvolumen drastisch von 81 Milliarden US-Dollar auf nur noch 3,5 Milliarden US-Dollar gefallen, was zeigt, dass Investoren diese Mittel nicht in Positionen umwandeln, sondern stattdessen die Marktanfälligkeit erhöhen. Die Auswirkungen des makroökonomischen Umfelds führen zu einer Abnahme der Marktteilnahme, und zukünftige Veränderungen der Marktstimmung könnten zu erheblichen Schwankungen führen.

Gate News Bot-Nachricht, die Ethereum Foundation hat 22.517 ETH gestakt, was einem Wert von 46,25 Millionen Dollar entspricht. Diese Transaktion stellt ein direktes Engagement der Stiftung für das Proof-of-Stake-Netzwerk von Ethereum dar.