Переслати оригінальний заголовок: Як придбати Bitcoin ETF

Основні висновки

• Bitcoin ETF піддають початківців і досвідчених інвесторів впливу на рух цін на біткойн, не володіючи криптовалютою безпосередньо, пропонуючи простоту та зручність.
• Спот-ETF безпосередньо відстежують ціну Bitcoin, надаючи прозорість та нижчі витрати, тоді як ф'ючерсні ETF включають контракти, вищі витрати та похибки відстеження.
• Bitcoin ETFи пропонують доступність, ліквідність, професійне управління, регуляторні гарантії, диверсифікацію та потенційний зріст, по мірі зростання криптовалютного ринку.
• Bitcoin ETFs carry risks such as high expense ratios, market volatility and the possibility of large losses. Custodianship risks also exist if third-party custodians face financial trouble.

Якщо зростання Bitcoin захоплює вас і викликає інтерес до інвестування для отримання прибутку, але складність криптовалютного екосистеми стримує вас,Біткойн біржові фонди (ETF)може бути альтернативним рішенням. Bitcoin ETF надають простий спосіб отримати експозицію на Bitcoin без фізичного володіння ним.

Ці фонди відслідковують Bitcoin’s （BTC$97,927Продукт Bitcoin ETF - це фінансовий продукт, який поєднує переваги традиційних інвестицій на фондовому ринку з перспективами цифрових активів. Незалежно від того, чи ви досвідчений інвестор чи новачок у криптосвіті, Bitcoin ETF - це продукт, який варто розглянути.

Ця стаття допоможе вам орієнтуватися в світі Bitcoin ETF. Ви дізнаєтеся, що таке ці фонди, як робити розумні інвестиційні рішення та кроки для купівлі цих ETF.

Що таке Bitcoin ETF

Bitcoin ETF - це інвестиційні фонди, які торгуються на фондових біржах і відслідковують ціну Bitcoin. Ці фонди дозволяють інвесторам отримати доступ до коливань ціни Bitcoin, не безпосередньо володіючи або управляючи криптовалютою. Завдяки ETF,Інвестування у Bitcoin стає дуже доступнимтаким чином ви можете інвестувати через встановлені фінансові платформи.

Ви можете інвестувати в два типи Bitcoin ETF — spot та futures.

Прямі Bitcoin ETF на місці безпосередньо утримують Bitcoin, пропонуючи безпосередню експозицію до ціни криптовалюти, тоді як ф'ючерсні Bitcoin ETF відстежують ф'ючерсні контракти на Bitcoin, що приносить ускладнення та потенційні помилки відстеження.

Спот-ETF є більш прозорими та безпосередньо пов'язаними зі значенням Біткойна, тоді як ф'ючерсні ЕТФи можуть включати додаткові витратита ризики, пов'язані з характером ф'ючерсних контрактів.

Як вибрати Bitcoin ETF

При оцінці Bitcoin ETF-фондів, почніть з дослідження як spot ETF-фондів, так і futures ETF-фондів. Вам потрібно враховувати наступні фактори:

Комісії та витрати: Нижчі комісії максимізують доходи, особливо для довгострокових інвестицій.

Історія виконання: Дослідіть попередні прибутки, щоб передбачити майбутній розвиток, хоча попередня виконавська діяльність не є гарантією.

Репутація фондового менеджера: Ефективні менеджери з перевіреною історією забезпечують вищу довіру.

Стратегія: Ваш вибір Біткоїн ETF-ів повинен бути узгоджений з вашими інвестиційними цілями, незалежно від того, чи ви хочете отримати прямий доступ до Біткоїну, чи диверсифікацію.

Чи ви знали? 17 січня 2025 року iShares Bitcoin Trust (IBIT) від BlackRock був найбільшим біткойн-ETF з ринковою часткою у розмірі 57,6 мільярда доларів. Фонд біткойну Fidelity Wise Origin (FBTC) посів друге місце з обсягом у 21,2 мільярда доларів.

Які різні способи купити Bitcoin ETF

ЕТФ на місці біткоїна тепер доступні на різних онлайн-брокерських та робо-консультантських платформах. Ви можете включити ці ЕТФ в різноманітні пенсійні рахунки, такі як Bitcoin IRAs, плани соло-401(к) и традиційні та Рот-IRA.

У 2025 році різні емітенти пропонують тимчасове звільнення від комісій для залучення інвесторів. Наприклад, Bitcoin ETF (HODL) VanEck відмовиться від спонсорських зборів до 31 березня 2025 року, або його активи під управлінням (AUM) досягнуть 1,5 мільярда доларів. Ці звільнення від комісій є конкурентною тактикою серед платформ і не можуть бути постійними.

Інвестори можуть придбати Bitcoin ETFs кількома способами, кожен з унікальними перевагами та рівнями зручності:

Онлайн-брокерські рахунки / торгові платформи: Ви можете купити спотові Bitcoin ETF за допомогою кількох онлайн-брокерів, таких як Charles Schwab, Fidelity, Robinhood та Interactive Brokers. Ви можете купувати й продавати ETF, шукаючи їх за назвою або тікер-символом.

Робо-консультанти: Робо-консультанти - це онлайн-додатки, які надають автоматизовану фінансову підтримку та послуги. Платформи, такі як Wealthfront і Betterment, пропонують автоматизовані, недорогі альтернативи інвестування в Bitcoin ETF. Вони керують портфелями відповідно до вашого профілю ризику.

Криптовалютні біржі: хоча криптовалютні біржі ще не пропонують Bitcoin ETF, Coinbase виступає кастодіаном для багатьох Bitcoin ETF, затверджених Комісією з цінних паперів та бірж США.

Фінансові консультанти: вони можуть інтегрувати Bitcoin ETF у портфелі клієнтів, використовуючи існуючі брокерські рахунки, дотримуючись тих самих правил відповідності, що й інші товари на біржі. Консультанти можуть допомогти клієнтам у налаштуванні стратегій інвестування з урахуванням їх конкретних цілей та ризикотерплячості.

Традиційні банки: Банки, такі як Goldman Sachs, Morgan Stanley та Bank of America, купують акції фонду ефірних біткоїнів від імені клієнтів. У кварталі, закінченому 30 вересня 2024 року, Goldman Sachs розкрив утримання акцій фонду ефірних біткоїнів на суму 710 мільйонів доларів.

Як купити Bitcoin ETF за п'ять кроків

Для покупки Bitcoin ETF відкрийте брокерський рахунок, поповніть його, досліджуйте доступні ETF, розміщуйте замовлення та контролюйте свої інвестиції.

Для ілюстрації, у цьому прикладі використовується брокерський рахунок для демонстрації того, як купувати Bitcoin ETF. Ключові моменти включають вибір правильної платформи, підтвердження вашої особи та оцінку ETF на основі відносних витрат та ризикотерпимості.

Крок 1: Відкрийте брокерський рахунок

Оберіть брокерську платформу, таку як Robinhood, BlackRock або іншого надійного постачальника.

Завантажте їх додаток або отримайте доступ до їх веб-сайту.

Завершити Процес «Знай свого клієнта» (KYC)для підтвердження вашої особи та створення вашого облікового запису.

Крок 2: Поповніть свій рахунок

Підключіть свій банківський рахунок до брокерської платформи та перекажіть кошти.

Крок 3: Дослідіть пропозиції Bitcoin ETF

Досліджуйте Bitcoin ETF, запропоновані різними емітентами.

Зверніть увагу на такі фактори, як відношення витрат ETF, яке відображає комісію за управління та ризикотерпіння. Нижчі відношення витрат можуть покращити ваш загальний прибуток.

Визначте Bitcoin ETF, які відповідають вашим цілям.

Крок 4: Розмістіть замовлення

Використовуйте свій брокерський рахунок, щоб розмістити замовлення на обраний вами Bitcoin ETF.

Введіть тикер-символ ETF та вкажіть кількість акцій для придбання.

Виберіть тип замовлення (ринкове, лімітоване або стопове) в залежності від вашої стратегії.

Перегляньте деталі вашого замовлення на точність перед подачею.

Після виконання частки ETF з'являться в вашому портфелі.

Крок 5: Слідкуйте за своїми інвестиціями

Регулярно переглядайте свої інвестиції в Bitcoin ETF, щоб відстежувати їх продуктивність та реагувати на зміни на ринку.

Відповідно до ваших інвестиційних цілей, виправите вашу портфелю при необхідності.

Огляд глобального стану регулювання Bitcoin ETF

Регулятори контролюють Bitcoin ETF, переконуючись, що вони дотримуються законів і захищають інвесторів. Цей нагляд допомагає запобігти шахрайству та маніпуляціям, зробивши інвестиції в Bitcoin більш безпечними та надійними.

10 січня 2024 року Комісія з цінних паперів та бірж США (SEC) затвердив спотові біткоїн-ETFз 11 емітентів для їхнього лістингу на Нью-Йоркській фондовій біржі (NYSE), Національній асоціації дилерів цінних паперів Automated Quotations (Nasdaq) та Чиказькій біржі опціонів (CBOE). Фьючерсні ETF на біткоїни вже були занесені до списку на CBOE та інших біржах, регульованих Комісією з торгівлі товарними фьючерсами (CFTC) з 2021 року.

Комісія з цінних паперів і бірж затвердила заяви 19b-4 від ARK 21Shares, Invesco Galaxy, Valkyrie, BlackRock, Grayscale, Bitwise, VanEck, WisdomTree, Fidelity, Hashdex та Franklin Templeton.

У лютому 2021 року Канада стала першою країною, яка затвердила Bitcoin ETF. Spot Bitcoin ETF доступні в Канаді, Німеччині, Австралії, Швейцарії, Бразилії та Гонконгу. У Великій Британії тільки професійні інвестори можуть інвестувати в Bitcoin ETF.

Як працюють Bitcoin ETF

Bitcoin ETFs слідують за рухами ціни Bitcoin, надаючи інвесторам можливість брати участь у виконанні базової криптовалюти, не володіючи її. Bitcoin ETFs надають інвесторам простий та знайомий підхід для участі в ринках Bitcoin, поєднуючи типову структуру ETF з потенційними перевагами криптосистеми.

Ці фонди ETF включені до списку на фондових біржах, що робить їхнє придбання зручнішим для інвесторів, знайомих з традиційними фондовими ринками. Це зменшує складність торгівлі криптовалютами, такими як створення гаманців, завершуючи KYC процеси та зберігаючи фрази-насіння.

Біткоїн-ETF відображають підлеглу волатильність ринку Біткоїна. Оскільки ціна на Біткоїн значно коливається, ETF можуть торгуватися з премією або знижкою до їх закупівельної ціни. Різні фактори, такі як попит, настрій інвесторів та ринкова ліквідністьвідігравають роль у визначенні ціни.

Чи знали ви? Перше відхилення СЕК від спот-біткойн-ETF відбулося в 2017 році, коли вона відхилила заяву, подану Камероном і Тайлером Вінклвоссами на створення продукту біткойн-ETF.

Чому інвестувати в Біткойн ETF

11 січня 2025 року, після одного року затвердження SEC, облікові біткойн-ETF-фонди колективно перевалили за 100 мільярдів доларів управління активами (AUM), що свідчить про інтерес інвесторів. Є кілька причин для вас інвестувати в біткойн-ETF-фонди:

Доступність: Bitcoin ETF торгуються на звичайних фондових ринках, тому вам не потрібно додаткових зусиль, щоб зареєструйтесь на біржіабо отриматикриптовалютний гаманець. Ви можете просто отримати доступ до своїх Bitcoin ETF за допомогою традиційних брокерських рахунків.

Ліквідність: ETF-фонди є дуже ліквідними, тому ви можете легко перетворити їх на готівку без втрати вартості. Ви знайдете придбання або продаж акцій легше, ніж торгівля Bitcoin безпосередньо.

Професійне управління: Фінансове управління та складання бюджету є ключовими складовими успіху будь-якого фонду. Під управлінням фахівців з фінансів Біткоїн ETF мають кращі шанси на отримання значних прибутків, ніж фонди, управліні фінансовими новачками.

Гарантії для інвесторів: Оскільки ETF є регульованими фінансовими інструментами, вони повинні відповідати вимогам щодо розкриття інформації та забезпечувати конкретні гарантії для інвесторів, гарантуючи інвесторам відкритість та підзвітність.

Диверсифікація портфеля: Bitcoin ETF-фонди дозволяють диверсифікувати ваш портфель, збільшуючи експозицію на ринки криптовалют без прямого зайняття цифровими активами.

Потенціал зростання: з тим, як у всьому світі регуляторне середовище поступово стає сприятливим для зростання криптосектора, у Bitcoin є підстави для подальшого зростання. Bitcoin ETF надає інвесторам можливість скористатися цією можливістю.

Ризики інвестування в Біткойн ETF

Хоча біткойн-ETF надають кілька переваг, вони також мають свою частку ризиків:

Зміна менталітету інвестора: ЕТФ, особливо ті, що спрямовані на конкретні сектори або ринки, можуть змінити вашу ментальність від довгострокового інвестора до активного трейдера.

Високі відсоткові ставки витрат: криптовалютні ETF-и мають тенденцію мати високі відсоткові ставки витрат. Відсотки за управління можуть бути значно вищими, ніж у традиційних ETF-ах.

Потенційна можливість великих втрат: Хоча ETF надають непряму експозицію, вони не усувають вроджені ризики, такі як екстремальна волатильність базових активів, що потенційно може призвести до великих втрат.

Чи знали ви, що перший в Європі біткойн-ETF на місці, Jacobi FT Wilshire Bitcoin ETF (BCOIN), був запущений на Euronext Amsterdam у серпні 2023 року. Це екологічно чистий цифровий активний фонд.

Що станеться, якщо кастодіан Bitcoin збанкрутує

Емітенти Bitcoin ETF зберігають базовий Bitcoin у сторонніх кастодіанів, таких як Coinbase. Це схоже на те, як фонди ETF на спотове золото часто зберігають свої фізичні запаси золота у сховищі стороннього кастодіана.

Наразі Coinbase є кастодіаном 10 (з 12) спотових біткойн-ETF. Фонд біткойну Fidelity Wise Origin (FBTC) використовує власні кастодіальні послуги Fidelity, тоді як довірчий фонд VanEck Bitcoin Trust (HODL) використовує Gemini як кастодіана.

Домінування Coinbase у зберіганні Bitcoin ETF викликало занепокоєння щодо ризику. Якщо Coinbase зіткнеться з серйозними фінансовими проблемами в майбутньому, виникнуть сумніви щодо того, чи будуть активи Bitcoin безпечними.

Кустиційні кошти зазвичай зберігаються на законно відокремлених рахунках та застраховані. Це повинно забезпечити захист базового біткоїна від будь-якого можливого фінансового краху кастодіана. У випадку банкрутства, заяви, подані на розгляд, розглядаються згідно з пріоритетом кредиторів.

Хоча ймовірність невелика, ці сценарії підкреслюють необхідність враховувати ризик кастодіанства при інвестуванні в Bitcoin ETF. Завжди будьте інформованими про фінансове здоров'я кастодіана.

Попередження:

1. Ця стаття розміщена з [ cointelegraph]. Переслати оригінальний заголовок: Як купити Bitcoin ETFs. Усі авторські права належать оригінальному автору [ Діліп Кумар Патайря]. Якщо є зауваження до цього перепринту, будь ласка, зв'яжіться з Gate Learnкоманда і вони швидко це вирішать.
2. Відповідальність за відмову: Погляди та думки, висловлені в цій статті, є виключно тими автора та не складають жодної інвестиційної поради.
3. Команда Gate Learn здійснює переклади статей на інші мови. Якщо не зазначено інше, копіювання, поширення або плагіат перекладених статей заборонені.