Jadi musim pendapatan sedang berlangsung dan semua orang membicarakan NVIDIA, tetapi jujur saja ada seluruh ekosistem perusahaan yang diam-diam meraih keberhasilan di ruang infrastruktur AI yang tidak diperhatikan oleh siapa pun. Saya telah melihat beberapa peluang yang menarik perhatian saya.

NVDA adalah yang paling mencolok - hampir gagal memenuhi pendapatan tiga kali dalam lima tahun, yang merupakan konsistensi yang luar biasa. Masalahnya, sahamnya hampir tidak bergerak YTD, naik hanya 2,7%, dan valuasinya menjadi lebih masuk akal di 25x P/E forward. Mungkin ini benar-benar titik masuk yang bagus jika Anda sudah menunggu.

Tapi di sinilah yang menjadi menarik. STRL (Sterling Infrastructure) sudah naik 42% tahun ini karena mereka secara harfiah membangun dan merancang pusat data yang mendukung semua infrastruktur AI yang sedang berkembang ini. Hanya gagal dua kali dalam lima tahun. WLDN (Willdan) adalah perusahaan konsultasi untuk utilitas dan mereka telah mengalahkan pendapatan selama 11 kuartal berturut-turut - saat ini naik 6,6% YTD dan mencapai level tertinggi 5 tahun. Itulah jenis konsistensi yang jarang Anda lihat.

Lalu ada MTZ (MasTec) yang naik 28% YTD, membangun infrastruktur di bidang energi dan utilitas, hanya gagal sekali dalam lima tahun. Dan ACA (Arcosa) yang memproduksi barang untuk infrastruktur, naik 15% YTD mendekati level tertinggi 5 tahun dengan hanya satu kegagalan sejak 2022.

Peluang nyata di sini bukan hanya bertaruh pada permintaan chip AI yang sedang panas - melainkan perusahaan infrastruktur ini yang benar-benar membangun tulang punggung untuk seluruh revolusi AI. Mereka adalah alat dan perlengkapan dalam perlombaan emas ini. Kebanyakan investor tidak menyadari bahwa ledakan AI yang panas ini membutuhkan pembangunan infrastruktur besar terlebih dahulu.