Le tribunal de Seattle condamne l'ancien directeur financier pour une opération de jeu de $35M cryptomonnaie non autorisée

Nevin Shetty, l’ancien cadre supérieur de la startup Fabric, a été condamné à deux ans de prison pour une escroquerie par transfert électronique de fonds de 35 millions de dollars impliquant un pari risqué en cryptomonnaie.

Une activité secondaire secrète

La tentative d’un ancien directeur financier (CFO) de transformer la trésorerie de son employeur en une « ferme de rendement » personnelle en cryptomonnaie s’est soldée par une condamnation à une peine de prison fédérale. Nevin Shetty, le CFO de 42 ans de Fabric, une licorne du commerce électronique basée à Seattle, a été condamné le 5 mars à deux ans de prison pour escroquerie par transfert électronique après avoir secrètement détourné 35 millions de dollars dans le cadre d’un schéma de finance décentralisée (DeFi) qui s’est effondré en moins d’un mois.

Selon un communiqué du bureau du procureur américain, Shetty avait contribué à rédiger une politique d’investissement stricte et conservatrice pour les centaines de millions de dollars de capital-risque de l’entreprise. Cependant, au début de 2022, Shetty a lancé une activité secondaire appelée HighTower Treasury. Les procureurs affirment que le plan de Shetty était une arbitrage crypto classique.

Après avoir transféré 35 000 100 dollars en liquide de Fabric vers HighTower, Shetty a orienté les fonds vers des protocoles de prêt DeFi — en particulier l’écosystème Terra/Luna — qui offraient à l’époque des rendements annuels supérieurs à 20 %. Shetty prévoyait de verser à Fabric un rendement modeste de 6 % « sûr », tout en empochant le surplus de 14 % pour lui-même et son partenaire.

Au cours des 30 premiers jours, le schéma semblait fonctionner, générant environ 133 000 dollars de profit personnel. Cependant, le pari s’est transformé en cauchemar en mai 2022 lorsque le stablecoin TerraUSD (UST) a perdu son ancrage, entraînant une perte de 40 milliards de dollars. En quelques jours, la trésorerie de 35 millions de dollars détenue par Shetty chez Fabric a chuté à presque rien.

« La perte a eu des effets importants et graves sur l’entreprise », a déclaré la juge fédérale Tana Lin lors de la condamnation. « Vos actions ont plongé dans le chaos la vie de ces 60 personnes (qui ont été licenciées) … Vous avez presque mis la société en faillite … Vous jouiez avec de l’argent qui n’était pas le vôtre. »

Le trou financier laissé par cette mise en danger crypto a contraint Fabric à licencier 60 employés, un point que le ministère public a souligné comme un « dommage irréversible » causé par la cupidité de Shetty.

Malgré l’argument de la défense selon lequel Shetty n’avait fait qu’un « investissement non autorisé » plutôt que commis une fraude, le jury a estimé que son « réseau de mensonges » — y compris la dissimulation des transferts auprès du conseil d’administration et d’autres cadres — constituait une activité criminelle.

« Il a choisi des protocoles de prêt DeFi à haut rendement qui promettaient 20 % de retour », a déclaré le premier assistant du procureur américain Charles Neil Floyd. « Ses mensonges n’ont pas trompé le jury. »

L’affaire Shetty marque l’une des condamnations pénales les plus importantes concernant la mauvaise gestion des trésoreries d’entreprise et le secteur volatile de la DeFi à ce jour.

FAQ ❓

• Pour quoi Nevin Shetty a-t-il été condamné ? Il a été condamné à deux ans de prison pour escroquerie par transfert électronique après avoir détourné 35 millions de dollars de son employeur.
• Comment Shetty a-t-il tenté de profiter des fonds de l’entreprise ? Il a détourné l’argent dans un schéma personnel de ferme de rendement en cryptomonnaie via une activité secondaire appelée HighTower Treasury.
• Quel a été le résultat de la stratégie d’investissement de Shetty ? La stratégie s’est effondrée lorsque le stablecoin TerraUSD a perdu son ancrage, entraînant une perte quasi totale des fonds investis.
• Quel impact les actions de Shetty ont-elles eu sur l’entreprise ? Fabric a été contraint de licencier 60 employés en raison de la tourmente financière causée par les activités frauduleuses de Shetty.