一文讀懂LeverFi（LEVER）
LeverFi從鏈上槓杆交易平台業主轉向布局到BTC生態，推出了提升BTC網路性能的OmniZK和BTC資產發行平台LeverPro。前言
比特幣銘文是指將文字、圖片、音頻等寫入satoshi（比特幣最小單位：聰），一枚比特幣由一億聰組成，每個聰都可以通過序數理論進行排序，對應的序數是唯一編號。最早的比特幣銘文是由Ordinals協議寫入的NFT，隨後發展出了BRC-20，再者延續發展出很多可以對比特幣最小單位聰進行操作的協議。
BRC-20是一種新的代幣形式，基於比特幣網路的原生Ordinals協議開發，其代幣標準是由推特用戶@domodata在23年3月8日創建，這是一種實驗性的可交換代幣標準，利用了Ordinal JSON數據鑄造和轉移代幣，創造者強調該代幣無任何價值。首個進行部署的BRC-20是ordi，每次鑄幣限制爲1000個，總量爲2100萬個。BRC-20繼承的是ERC-20代幣的名字，但實際上20並無任何含義。
BRC-20依賴於前端頁面檢索和查看帳戶餘額，重點是帳戶餘額實時記錄，需要一直檢索區塊，並標記所有鑄造領取轉帳行爲。用戶Mint的時候，直接從總帳戶劃轉餘額道領取帳戶轉移共分爲兩個步驟，第一步是鑄造一個轉移函數銘文到發送地址；第二步是將該銘文發送到接受帳戶，然後前端系統進行記錄餘額。
BTC生態是這一輪牛市的敘事之一，作爲老牌DeFi項目的LeverFi最初打造的事鏈上槓杆交易平台，爲用戶提供最高10倍的槓杆借貸，前身名爲Ramp。伴隨着比特幣生態的熱度，LeverFi 在去年年度宣布業務上向比特幣相關敘事的轉移，並相繼推出了相關新產品，本文將圍繞其業務發展展開，詳細闡述推出的BTC生態產品、經濟模型等。
LeverFi簡介
LeverFi最初定位爲鏈上槓杆交易平台，能夠進行槓杆現貨交易，前身是Ramp。交易者存入抵押物後就能以高達10倍的槓杆率進行交易；交易者頁可以將抵押物存入挖礦協議，從而在槓杆交易的同時獲得挖礦收益。作爲老牌DeFi項目，LeverFi在去年年底開始布局BRC-20生態，積極轉向市場熱門敘事建設，推出了OmniZK和BRC-20資產發行平台LeverPro，重新激活生態流動性。
LeverFi作爲去中心化槓杆交易平台，已成功吸引了多家知名的投資機構參與融資。聯合創始人兼首席執行官Lawrence Lim畢業後就職於傳統進入領域，從事私人銀行和企業並購工作，隨後通過區塊鏈網路IOST轉入加密貨幣行業。團隊曾在2021年4月20日獲得由NGC Ventures、ArkStream Capital、LD Capital和AU21 Capital領投的60萬美元種子輪融資；後期又在23年9月26日獲得DWF Lab的200萬美元的投資，與DWF建立投資和做市商支持夥伴關係，這筆資金將用於協議創新、營銷活動和用戶獲取，進一步推動生態發展。
圖片來源：https://www.leverfi.io/#blog
槓杆借貸—LeverTrade
槓杆交易平台LeverTrade是協議最早推出的產品，最初名爲Ramp協議，隨後完成了置換、增量及品牌升級爲LeverFi。用戶存入抵押品就可以進場高達10倍的槓杆現貨交易，存入的LeverFi的抵押品被重新部署以獲取其他DeFi 協議的收益。該產品主要由抵押品管理、借貸管理、交易管理和風險管理這四大模塊組成，其中風險管理模塊負責計算帳戶健康狀況、貸款價值比以及其他與風險有關的參數，從而控制總風險。
當交易者在LeverFi上進行槓杆交易時，所有未平倉交易頭寸只能在LeverFi平台內部輸入、存儲和結算。使用LeverFi槓杆交易的用戶無法直接訪問交易資產，但是如果實現了淨收益（Pnl大於0）的 投資組合，則可以提取交易淨利潤。LeverFi平台交易通過多個DEX進行本地路由以優化交易定價，允許交易者以低滑點執行大宗交易。
BTC網路性能提升—OmniZK
OmniZK是LeverFi協議針對BTC網路可擴展性和復雜計算處理能力較弱推出的模塊化的零知識證明協議，目的是提升BTC網路性能。OmniZK的核心邏輯是通過利用跨鏈技術將屬於BTC網路上的數據外包傳輸給EVM（以太坊虛擬機），經過EVM處理復雜計算後再通過零知識證明加密的形式將數據打包送給 BTC 網路，最終在BTC鏈上實現結算。該產品支持多種跨鏈比特幣使用場景，例如非托管 BTC 流動質押、跨鏈比特幣 DeFi 市場、去中心化資產橋、全鏈流動性管理等等。
OmniZK擁有分布在世界各地的服務商節點 OmniRelayer，能夠隨時準備爲用戶傳輸復雜的計算數據和指令。整體的運行邏輯如下：
（1）在收到傳輸需求後，OmniRelayer首先會計算本次傳輸服務所需的BTC 數量，用戶將BTC打到預先提供的BTC腳本地址進行資金預鎖定；
（2）一旦資金確認，OmniRelayer即刻開始對傳輸的數據進行安全檢查，同時利用zkOracle預言機同步整個運送過程中的各類信息，使用零知識證明技術爲這次承運服務打上加密包裝，再通過Layer0 Endpoints 執行跨鏈工作；
（3）當傳輸的數據抵達BTC網路後，經過 zkOracle 預言機同步確認信息後，OmniRelayer 籤署離散對數合約（DLC），將之前預鎖定的BTC正式打到正式的 BTC 地址上。
圖片來源：https://docs.leverfi.io/omnizk/omnizk-sdk
BTC資產發行平台—LeverPro
除了對BTC網路性能的探索，LeverFi還推出了資產發行平台LeverPro，該產品還獲得了DWF的啓動資金支持，用戶需要質押LEVER代幣參與平台內新項目的打新活動，用戶質押LEVER代幣能夠獲得黃金門票LVR，LVR代表着對平台的貢獻，也是表示對項目的早期信任和支持，還是參與初始銘文產品（IIO）和初始DEX產品（IDO）的獨家入場券，讓用戶能夠在項目初期就參與到價值發現的過程中。
圖片來源：https://www.leverfi.io/#blog
LeverPro Launchpad的黃金門票分配機制目的是公平地獎勵其社區的不同成員。前100名LVR持有者被稱爲LVR VVIP，能夠獲得100張黃金門票，而排名前101至300的LVR VIP持有者則有機會獲得180張門票，這保證了他們90%的成功參與率。另外，平台還推出了一個幸運抽獎系統，剩餘的門票將分配給xLEVER質押者，其中xLEVER是通過長期質押LEVER代幣而獲得的。這一機制鼓勵了長期投資並確保了所有參與者，無論質押規模大小，都有機會參與到這一過程中。
目前已經有兩個項目在LeverPro平台內成功發行，一是爲用戶提供BTC 生態資產管理的DeFi協議Orange Crypto 和實現BTC原生資產的質押、交換和借貸等功能的 Flash Protocol。
代幣模型
LEVER是LeverFi 平台的原生代幣。最初的RAMP代幣完成品牌升級後更名爲LeverFi，新的代幣 LEVER 將以1RAMP =35 LEVER 的兌換比例分發給符合條件的用戶，不進行任何的增發或銷毀。這一升級旨在進一步完善和拓展平台的功能，爲用戶提供更多金融服務。
圖片來源：https://www.coingecko.com/en/coins/leverfi
LEVER代幣總供應量爲350 億枚。要想參與治理，用戶需要將LEVER鎖定6 個月至48個月，才能獲得xLEVER 代幣。每個xLEVER 代表一票治理。持有較長鎖定期的使用者將以相同數量的LEVER 代幣獲得更多的xLEVER。
LEVER代幣目前的用戶除了用於平台治理外，還爲持有者提供了在LeverFi生態中享受各種權益和獎勵的機會。
總結
隨着牛熊轉變和市場熱點的不斷迭代變更，LeverFi不再局限於傳統DeFi業務，勇於創新涉足新敘事，進軍BTC生態，試圖提升BTC網路性能及資產發行，重新撬動市場流動性，但本質上並未完全改變BTC生態目前存在的問題，LeverFi未來的發展走向還有待觀察。
相关文章
如何自己研究加密貨幣項目（DYOR）？
一文讀懂LeverFi（LEVER）
前言
比特幣銘文是指將文字、圖片、音頻等寫入satoshi（比特幣最小單位：聰），一枚比特幣由一億聰組成，每個聰都可以通過序數理論進行排序，對應的序數是唯一編號。最早的比特幣銘文是由Ordinals協議寫入的NFT，隨後發展出了BRC-20，再者延續發展出很多可以對比特幣最小單位聰進行操作的協議。
BRC-20是一種新的代幣形式，基於比特幣網路的原生Ordinals協議開發，其代幣標準是由推特用戶@domodata在23年3月8日創建，這是一種實驗性的可交換代幣標準，利用了Ordinal JSON數據鑄造和轉移代幣，創造者強調該代幣無任何價值。首個進行部署的BRC-20是ordi，每次鑄幣限制爲1000個，總量爲2100萬個。BRC-20繼承的是ERC-20代幣的名字，但實際上20並無任何含義。
BRC-20依賴於前端頁面檢索和查看帳戶餘額，重點是帳戶餘額實時記錄，需要一直檢索區塊，並標記所有鑄造領取轉帳行爲。用戶Mint的時候，直接從總帳戶劃轉餘額道領取帳戶轉移共分爲兩個步驟，第一步是鑄造一個轉移函數銘文到發送地址；第二步是將該銘文發送到接受帳戶，然後前端系統進行記錄餘額。
BTC生態是這一輪牛市的敘事之一，作爲老牌DeFi項目的LeverFi最初打造的事鏈上槓杆交易平台，爲用戶提供最高10倍的槓杆借貸，前身名爲Ramp。伴隨着比特幣生態的熱度，LeverFi 在去年年度宣布業務上向比特幣相關敘事的轉移，並相繼推出了相關新產品，本文將圍繞其業務發展展開，詳細闡述推出的BTC生態產品、經濟模型等。
LeverFi簡介
LeverFi最初定位爲鏈上槓杆交易平台，能夠進行槓杆現貨交易，前身是Ramp。交易者存入抵押物後就能以高達10倍的槓杆率進行交易；交易者頁可以將抵押物存入挖礦協議，從而在槓杆交易的同時獲得挖礦收益。作爲老牌DeFi項目，LeverFi在去年年底開始布局BRC-20生態，積極轉向市場熱門敘事建設，推出了OmniZK和BRC-20資產發行平台LeverPro，重新激活生態流動性。
LeverFi作爲去中心化槓杆交易平台，已成功吸引了多家知名的投資機構參與融資。聯合創始人兼首席執行官Lawrence Lim畢業後就職於傳統進入領域，從事私人銀行和企業並購工作，隨後通過區塊鏈網路IOST轉入加密貨幣行業。團隊曾在2021年4月20日獲得由NGC Ventures、ArkStream Capital、LD Capital和AU21 Capital領投的60萬美元種子輪融資；後期又在23年9月26日獲得DWF Lab的200萬美元的投資，與DWF建立投資和做市商支持夥伴關係，這筆資金將用於協議創新、營銷活動和用戶獲取，進一步推動生態發展。
圖片來源：https://www.leverfi.io/#blog
槓杆借貸—LeverTrade
槓杆交易平台LeverTrade是協議最早推出的產品，最初名爲Ramp協議，隨後完成了置換、增量及品牌升級爲LeverFi。用戶存入抵押品就可以進場高達10倍的槓杆現貨交易，存入的LeverFi的抵押品被重新部署以獲取其他DeFi 協議的收益。該產品主要由抵押品管理、借貸管理、交易管理和風險管理這四大模塊組成，其中風險管理模塊負責計算帳戶健康狀況、貸款價值比以及其他與風險有關的參數，從而控制總風險。
當交易者在LeverFi上進行槓杆交易時，所有未平倉交易頭寸只能在LeverFi平台內部輸入、存儲和結算。使用LeverFi槓杆交易的用戶無法直接訪問交易資產，但是如果實現了淨收益（Pnl大於0）的 投資組合，則可以提取交易淨利潤。LeverFi平台交易通過多個DEX進行本地路由以優化交易定價，允許交易者以低滑點執行大宗交易。
BTC網路性能提升—OmniZK
OmniZK是LeverFi協議針對BTC網路可擴展性和復雜計算處理能力較弱推出的模塊化的零知識證明協議，目的是提升BTC網路性能。OmniZK的核心邏輯是通過利用跨鏈技術將屬於BTC網路上的數據外包傳輸給EVM（以太坊虛擬機），經過EVM處理復雜計算後再通過零知識證明加密的形式將數據打包送給 BTC 網路，最終在BTC鏈上實現結算。該產品支持多種跨鏈比特幣使用場景，例如非托管 BTC 流動質押、跨鏈比特幣 DeFi 市場、去中心化資產橋、全鏈流動性管理等等。
OmniZK擁有分布在世界各地的服務商節點 OmniRelayer，能夠隨時準備爲用戶傳輸復雜的計算數據和指令。整體的運行邏輯如下：
（1）在收到傳輸需求後，OmniRelayer首先會計算本次傳輸服務所需的BTC 數量，用戶將BTC打到預先提供的BTC腳本地址進行資金預鎖定；
（2）一旦資金確認，OmniRelayer即刻開始對傳輸的數據進行安全檢查，同時利用zkOracle預言機同步整個運送過程中的各類信息，使用零知識證明技術爲這次承運服務打上加密包裝，再通過Layer0 Endpoints 執行跨鏈工作；
（3）當傳輸的數據抵達BTC網路後，經過 zkOracle 預言機同步確認信息後，OmniRelayer 籤署離散對數合約（DLC），將之前預鎖定的BTC正式打到正式的 BTC 地址上。
圖片來源：https://docs.leverfi.io/omnizk/omnizk-sdk
BTC資產發行平台—LeverPro
除了對BTC網路性能的探索，LeverFi還推出了資產發行平台LeverPro，該產品還獲得了DWF的啓動資金支持，用戶需要質押LEVER代幣參與平台內新項目的打新活動，用戶質押LEVER代幣能夠獲得黃金門票LVR，LVR代表着對平台的貢獻，也是表示對項目的早期信任和支持，還是參與初始銘文產品（IIO）和初始DEX產品（IDO）的獨家入場券，讓用戶能夠在項目初期就參與到價值發現的過程中。
圖片來源：https://www.leverfi.io/#blog
LeverPro Launchpad的黃金門票分配機制目的是公平地獎勵其社區的不同成員。前100名LVR持有者被稱爲LVR VVIP，能夠獲得100張黃金門票，而排名前101至300的LVR VIP持有者則有機會獲得180張門票，這保證了他們90%的成功參與率。另外，平台還推出了一個幸運抽獎系統，剩餘的門票將分配給xLEVER質押者，其中xLEVER是通過長期質押LEVER代幣而獲得的。這一機制鼓勵了長期投資並確保了所有參與者，無論質押規模大小，都有機會參與到這一過程中。
目前已經有兩個項目在LeverPro平台內成功發行，一是爲用戶提供BTC 生態資產管理的DeFi協議Orange Crypto 和實現BTC原生資產的質押、交換和借貸等功能的 Flash Protocol。
代幣模型
LEVER是LeverFi 平台的原生代幣。最初的RAMP代幣完成品牌升級後更名爲LeverFi，新的代幣 LEVER 將以1RAMP =35 LEVER 的兌換比例分發給符合條件的用戶，不進行任何的增發或銷毀。這一升級旨在進一步完善和拓展平台的功能，爲用戶提供更多金融服務。
圖片來源：https://www.coingecko.com/en/coins/leverfi
LEVER代幣總供應量爲350 億枚。要想參與治理，用戶需要將LEVER鎖定6 個月至48個月，才能獲得xLEVER 代幣。每個xLEVER 代表一票治理。持有較長鎖定期的使用者將以相同數量的LEVER 代幣獲得更多的xLEVER。
LEVER代幣目前的用戶除了用於平台治理外，還爲持有者提供了在LeverFi生態中享受各種權益和獎勵的機會。
總結
隨着牛熊轉變和市場熱點的不斷迭代變更，LeverFi不再局限於傳統DeFi業務，勇於創新涉足新敘事，進軍BTC生態，試圖提升BTC網路性能及資產發行，重新撬動市場流動性，但本質上並未完全改變BTC生態目前存在的問題，LeverFi未來的發展走向還有待觀察。
相关文章
如何自己研究加密貨幣項目（DYOR）？