L'homme a piraté le marché boursier et le gouvernement ne peut toujours pas expliquer comment cela a été fait

Faites la connaissance de Jim Simons.
Et non, il n’est pas quelqu’un qui travaille à Wall Street.
– Diplômé en mathématiques au MIT
– Obtenu un doctorat à Berkeley à 23 ans
– A fait un voyage en moto de Boston à Bogotá entre deux diplômes parce que trop ennuyeux
– A réalisé des recherches révolutionnaires en géométrie, contribuant à la théorie quantique des champs et à la théorie des cordes
– A été recruté par la NSA pour déchiffrer le code soviétique pendant la Guerre froide
– A enseigné au MIT et à Harvard
– A été licencié pour avoir écrit une lettre publique contre la guerre du Vietnam
Puis il a examiné les données du marché pendant plusieurs décennies et en est venu à une conclusion que personne n’avait encore prouvée.
Que le marché peut être modélisé par des mathématiques. Tout à fait. Systématiquement.
Contrairement à tous les autres érudits qui disent la même chose et retournent écrire des articles à ce sujet, Simons l’a réellement construit.
Il a fondé Renaissance Technologies. Ensuite, il a créé le fonds Medallion en 1988.
Au lieu d’embaucher des traders ou des analystes, il a embauché des mathématiciens, physiciens, statisticiens et informaticiens. Des personnes qui n’avaient jamais travaillé dans la finance auparavant. C’est là toute la différence.
Ce qui s’est passé ensuite est le record de performance le plus extraordinaire de l’histoire des marchés financiers.
– Rendement annuel moyen de 66 % avant frais
– 39 % après frais
– Plus de 100 milliards de dollars de profits de trading durant toute la durée du fonds
– Toujours en profit même en 2008, l’une des années les plus mauvaises de l’histoire des marchés modernes
Finalement, il a complètement fermé Medallion aux investisseurs extérieurs. Ce fonds fonctionne presque exclusivement pour les employés actuels et anciens.
Personne n’a jamais pu copier ce modèle. Personne ne comprend entièrement ce qu’il y a dedans. Les modèles sont une boîte noire qui n’a pas été déchiffrée en rétro-ingénierie depuis plus de 35 ans.
Il a terminé avec un patrimoine de 31,4 milliards de dollars et a donné des milliards de plus à l’éducation en sciences et mathématiques.
L’IRS américain (IRS) lui a réclamé plus de 6,8 milliards de dollars d’impôts qu’il a retardés en reclassant ses revenus de transactions boursières en gains en capital à long terme. Finalement, il a payé.
Il a fumé deux paquets de cigarettes par jour toute sa vie adulte et a vécu jusqu’à 86 ans.
Aucun autre cas n’a transformé la pure intelligence en profits financiers aussi clairement que Jim Simons.
Ceux qui travaillent dans la finance ne sont pas ceux qui ont trouvé la façon de conquérir le marché.
Un géomètre ayant déchiffré pour le gouvernement a réussi cela.
Au fait, je vais bientôt révéler mon prochain plan d’investissement en capital.
Beaucoup souhaiteront m’avoir suivi plus tôt.