Plan directeur de la CBDC du Canada : La banque centrale esquisse le cadre technique du dollar numérique

La Banque du Canada a approfondi ses recherches sur la technologie de la monnaie numérique en proposant une architecture viable pour une CBDC de détail conçue pour soutenir les transactions quotidiennes. Dans un document de recherche complet, la banque centrale examine le système OpenCBDC 2PC—développé conjointement avec l’Initiative de Monnaie Numérique du MIT—comme une base potentielle pour un dollar numérique canadien qui privilégie la vie privée individuelle et l’efficacité opérationnelle.

Le cadre proposé représente une étape significative vers la compréhension de la façon dont la CBDC Canada pourrait fonctionner en pratique, même si l’institution avait précédemment signalé un changement de cap par rapport aux priorités de monnaie numérique de détail en 2024. La recherche technique renouvelée démontre l’engagement de la banque centrale à rester prête si de futures décisions politiques favorisent une telle mise en œuvre.

De la théorie à la pratique : Analyse de l’architecture OpenCBDC 2PC

L’équipe technique de la Banque du Canada s’est concentrée sur un système permettant aux citoyens de détenir des fonds numériques directement dans des portefeuilles auto-gérés—similaires à la détention d’argent numérique. Contrairement à l’infrastructure bancaire traditionnelle où les fonds restent dans des comptes institutionnels, cette conception permet la garde directe et le transfert de valeur peer-to-peer.

Le modèle met en avant trois principes fondamentaux : maintenir une forte protection de la vie privée, permettre un règlement rapide des transactions, et éliminer les intermédiaires inutiles dans la chaîne de paiement. En supportant la finalité en temps réel sans nécessiter que toutes les transactions transitent par des canaux bancaires centralisés, l’architecture offre à la fois rapidité opérationnelle et autonomie utilisateur que les systèmes de paiement électroniques actuels ont du mal à fournir.

Conception axée sur la vie privée : Comment la CBDC Canada protège les données des utilisateurs

L’une des préoccupations principales de la banque centrale—et un point central de la recherche—aborde l’anxiété mondiale généralisée concernant les risques de surveillance inhérents aux monnaies numériques. Contrairement à l’argent liquide physique, qui ne laisse aucune trace de transaction, une CBDC traditionnelle pourrait théoriquement donner aux autorités gouvernementales une visibilité sur chaque mouvement financier effectué par les citoyens.

La solution proposée par la Banque du Canada met en œuvre plusieurs protections techniques. Le système sépare l’identité personnelle de l’activité transactionnelle, permettant aux utilisateurs non enregistrés de maintenir des portefeuilles auto-gérés sans révéler leur identité aux institutions financières ou aux processeurs de paiement. Même les titulaires de comptes enregistrés seraient protégés contre un suivi complet, car la banque centrale elle-même n’aurait pas accès aux historiques de transactions ou aux informations d’identification.

La recherche va plus loin en proposant des techniques cryptographiques avancées, telles que les preuves à divulgation zéro, pour obscurcir certains montants de transaction du système central. Ces protections en couches créent collectivement une norme de confidentialité qui pourrait dépasser celle de nombreuses plateformes de paiement électronique existantes—répondant à une préoccupation fondamentale qui a compliqué l’acceptation des CBDC à l’échelle mondiale.

Architecture inspirée de Bitcoin : Le modèle UTXO

Un choix technique distinctif dans le cadre proposé consiste à adopter le concept de “sorties de transaction non dépensées” (UTXO)—la même structure de registre utilisée par Bitcoin. Plutôt que de suivre les soldes dans des comptes traditionnels, les fonds existent sous forme de sorties discrètes que les utilisateurs dépensent via des transactions signées cryptographiquement.

Ce modèle de transaction en deux étapes met à jour le registre central tout en transférant simultanément la valeur entre des portefeuilles individuels. L’approche renforce la confidentialité entre les citoyens privés et les institutions bancaires ou gouvernementales, tout en maintenant la traçabilité et la conformité réglementaire exigées par les banques centrales.

Défis opérationnels et lacunes techniques

Malgré la feuille de route technique détaillée, la Banque du Canada reconnaît d’importants obstacles à la mise en œuvre concrète. L’intégration de l’architecture proposée avec l’infrastructure de paiement de détail existante—y compris les terminaux de point de vente et les systèmes marchands—exigerait des mises à niveau techniques substantielles dans l’écosystème de paiement canadien.

Les limitations de performance nécessitent également une attention. Bien que théoriquement évolutif, le système subit une dégradation mesurable lors des procédures d’audit et de récupération. Atteindre une fiabilité et une rapidité de niveau production nécessitera des améliorations d’ingénierie supplémentaires avant que le déploiement ne soit envisageable.

La banque centrale souligne que cette recherche ne constitue pas un engagement à lancer une CBDC. Elle établit plutôt une base technique montrant à quoi pourrait ressembler un dollar numérique canadien respectueux de la vie privée et centré sur l’utilisateur—un qui concilie vie privée individuelle, surveillance réglementaire et résilience du système.

Quelles sont les prochaines étapes pour la monnaie numérique au Canada ?

Le calendrier de la recherche sur la CBDC Canada pourrait s’avérer significatif. Mark Carney, le nouveau premier ministre du Canada, a publiquement défendu les monnaies numériques de la banque centrale dans son livre de 2021, en les qualifiant de « l’avenir le plus probable de l’argent ». La politique de son administration pourrait influencer si le travail technique de la Banque du Canada se traduit par une mise en œuvre concrète.

Pour l’instant, la recherche sert de démonstration concrète qu’un cadre de CBDC équilibrant des exigences concurrentes—vie privée des utilisateurs, contrôle institutionnel, et fiabilité opérationnelle—reste techniquement réalisable. La poursuite ou non de cette voie par la banque centrale dépendra de considérations politiques et stratégiques plus larges, qui dépassent la simple faisabilité technique.