Les alertes dans le secteur des investissements deviennent de plus en plus pressantes. Ce vétéran analyste, qui avait anticipé avec précision l’effondrement de 2008, a récemment lancé une prédiction audacieuse : 2026 pourrait devenir l’année de la "crise financière la plus grave de tous les temps". Mieux encore, il a déjà pris des mesures concrètes — il a vidé ses positions en actions américaines, accumulé massivement de l’or et de l’argent.

Ce n’est pas alarmiste. La relation entre le marché des cryptomonnaies et la finance traditionnelle est devenue si étroite qu’elle en est indissociable. Lorsqu’une tempête éclatera, les options d’évasion seront extrêmement limitées. Mais il ne s’agit pas d’un scénario apocalyptique ; comprendre où se trouvent les risques est essentiel pour trouver des stratégies d’adaptation.

**Deux chaînes liées au marché**

La première concerne la dépendance des stablecoins aux obligations américaines. Actuellement, la taille mondiale des stablecoins a dépassé 2600 milliards de dollars, et derrière ces monnaies, la quasi-totalité est soutenue par des obligations américaines. Le problème, c’est que la dette américaine a déjà dépassé 37 000 milliards de dollars, avec des dépenses d’intérêts annuelles qui dépassent le budget de la défense. Ce chiffre continue de s’aggraver. Si la crédibilité des obligations américaines venait à se fissurer, la base de confiance des stablecoins serait ébranlée, et la liquidité du marché des cryptomonnaies pourrait rapidement se réduire, rendant toute vente difficile car il n’y aurait pas d’acheteurs.

La seconde concerne la corrélation entre Bitcoin et les actions américaines. Les données montrent que leur lien est proche de son niveau historique le plus élevé. Que signifie cela ? Lorsqu’les actions américaines chutent, il est très difficile pour Bitcoin de s’indépendantiser et de monter à contre-courant, rendant toute tentative de hausse contrariante presque irréaliste.

**Stratégies concrètes pour faire face**

Fort de plusieurs années d’observations du marché, voici quelques stratégies éprouvées :

Premièrement, privilégier la liquidité en cash, sans pour autant tout convertir en dollars pour le stockage. En période de crise, ce qui a le plus de valeur n’est ni la cryptomonnaie ni l’action, mais l’argent liquide disponible à tout moment. Cependant, il existe une erreur courante : beaucoup pensent qu’il faut tout liquider en cryptomonnaies. En réalité, il est plus judicieux de conserver un certain pourcentage en stablecoins et en dollars, pour faire face aux opportunités imprévues et aux besoins de liquidité.

Deuxièmement, évaluer quelle part de votre portefeuille est influencée par les obligations américaines. Stablecoins, actions américaines, fonds liés aux obligations — tout cela en fait partie. Si cette proportion est trop élevée, ajuster modérément la composition peut réduire efficacement le risque systémique.

Troisièmement, se concentrer sur des classes d’actifs moins corrélées à la finance traditionnelle. Bien qu’une déconnexion totale soit difficile à atteindre dans le contexte actuel, rechercher des investissements faiblement corrélés reste une méthode efficace pour diversifier et réduire les risques.

Ce potentiel orage financier n’est pas forcément à éviter à tout prix, mais il exige une vision plus lucide de la structure du marché. En comprenant pleinement les risques, il est possible de prendre des décisions éclairées. Les acteurs du marché des cryptomonnaies ne doivent pas attendre passivement, mais adopter une attitude proactive et ajuster leur stratégie de manière appropriée.