Desenvolvido pela Mento Labs, o Protocolo Mento utiliza a tecnologia Web3 para criar uma alternativa mais transparente e descentralizada aos stablecoins convencionais como USDT, DAI e USDC, que frequentemente são vinculados ao dólar dos EUA. Ao oferecer ativos estáveis multi-moeda não limitados ao USD, o Protocolo Mento tem como objetivo construir um cenário financeiro mais equitativo e justo, especialmente para mercados emergentes que precisam de acesso a moedas digitais estáveis sem depender do USD, para que cidadãos não americanos possam proteger suas economias contra a depreciação da moeda local.

Qual é o Protocolo Mento?

Mento é um protocolo EVM transparente e descentralizado na blockchain Celo que permite aos usuários construir, operar e lançar moedas estáveis que acompanham o valor da moeda fiduciária, como stablecoins. Mento tem como objetivo impulsionar a adoção de moeda digital em ativos do mundo real. Mento está atualmente ativo na blockchain Celo, suportando várias stablecoins, incluindo o Celo Dollar (cUSD), Euro (cEUR), Real Brasileiro (cReal), Franco CFA (eXOF), Xelim Queniano Celo (cKES) e Puso (PUSO). Todos os ativos da Mento são totalmente garantidos com uma carteira diversificada de ativos cripto exógenos.

Antecedentes do Protocolo Mento

O Protocolo Mento é um produto da Mento Lab, fundada em 2022 na Alemanha. O protocolo aborda a necessidade de ferramentas financeiras estáveis ​​e acessíveis. Como serviço privado, a Mento Lab levanta $10 milhões em financiamento de investidores e empreendimentos notáveis, como Hashkey Capital, Richard Parsons, Verda Ventures, w3.fund e Flori Ventures. Esses líderes trazem expertise em blockchain, finanças e tecnologia. Aqui está a estrutura de liderança na Mento Labs:

• Markus Franke: Co-Fundador, Diretor Executivo & Diretor Administrativo.
• Bogdan Dumitru: Co-Fundador, Diretor Executivo e Diretor de Tecnologia.
• Roman Croessmann: Co-Fundador, Diretor de Pesquisa Chefe e Diretor Executivo.
• Max Jahn e Luuk Weber: Advisor.

Conceitos Básicos do Protocolo Mento

O Protocolo Mento gira em torno de vários conceitos principais que sustentam sua funcionalidade como uma plataforma descentralizada para ativos estáveis. Esses conceitos são:

Estabilidade

O Mento permite que os usuários criem stablecoins vinculadas a moedas fiduciárias, bens ou outros preços de referência. Para tornar as stablecoins estáveis, o Mento fornece um mecanismo de estabilidade para que os usuários possam ajustar o suprimento de ativos estáveis em resposta às mudanças na demanda, permitindo que os usuários usem ou troquem ativos criptográficos de reserva. Esse mecanismo permite que os usuários aumentem o suprimento enviando uma unidade de referência equivalente a um ativo de reserva para a reserva e recebendo um ativo estável em troca.

Mecanismo de troca para manter os ativos estáveis

Reserva

A Mento Reserve é uma carteira de ativos criptográficos que suporta o protocolo Mento. Essa reserva de mento ajuda os usuários a manterem os ativos digitais estáveis ao utilizá-la. A seleção de ativos de reserva é feita pela governança da Celo. Os ativos de reserva devem ser livremente negociados e liquidados 24 horas por dia, 7 dias por semana, em mercados líquidos e devem ser baseados em um protocolo de código aberto. Se os ativos forem nativos da Celo, eles serão mantidos em contratos inteligentes de reserva, mas os não-Celo serão mantidos em custodiantes licenciados em um país que não está na lista negra.

Trocas de ativos

Este mecanismo permite trocar ativos com a Reserva Mento e desempenha dois papéis no protocolo. O primeiro é em serviço da estabilidade, e o segundo é o mecanismo de distribuição. Todo o mecanismo de troca de ativos envolve três componentes: corretores, provedores de câmbio e BiPoolManager. O corretor gerencia funções do Tesouro, orquestra trocas e impõe limites de negociação, contando com os provedores de câmbio para preços e trocas. O BiPoolManager, como o provedor de câmbio inicial, generaliza as pools virtuais da AMM do Mento v1.

Oráculos

Mento usa Oracle em Celo para o protocolo Mento. Na blockchain, o Oracle adiciona informações off-chain na cadeia em contratos inteligentes. No Protocolo Mento, Oracles são usados para taxas de câmbio de bolsas centralizadas para permitir a criação e troca de ativos de valor estável. Essa configuração garante preços estáveis e precisos para as trocas de ativos da Mento, dependendo de programas de cliente off-chain para obter dados em tempo real de bolsas externas.

Interruptor de Circuito On-Chain

Um disjuntor é usado pela TradFi como um mecanismo de proteção que pausa ou limita temporariamente as atividades de troca durante eventos anormais, como flutuações drásticas de preço ou problemas de liquidez. O Mento usa clientes Oracle off-chain para fornecer a taxa de câmbio para diferentes moedas, como USD, BRL e EUR. Portanto, se algo acontecer com esse mecanismo pré-definido, o Mento interromperá a troca.

Fábrica de Stablecoin

O lançamento de stablecoin requer conhecimento de engenharia, mas graças à fábrica de stablecoin Mento, isso se torna fácil. A Fábrica de Stablecoin funciona como um conjunto de ferramentas sem código que permite aos usuários lançar novos ativos de forma permissiva e descentralizada. Apenas executando o mecanismo da Fábrica de Stablecoin de um contrato inteligente e os parâmetros necessários, qualquer pessoa pode criar ativos digitais. Após a seleção dos parâmetros e implantação, a Fábrica de Stablecoin configura vários componentes-chave para apoiar sua função:

• Contrato do Token ERC-20: Isso estabelece a estrutura fundamental da stablecoin, incluindo gerenciamento de fornecimento e padrões de token para interoperabilidade.
• Vault Factory: Este contrato lida com interações de mutuários, permitindo que os usuários depositem garantias em troca de stablecoins.
• Stability Pool: A Pool de Estabilidade serve como uma salvaguarda para a stablecoin, financiando liquidações, se necessário.

Governança no Protocolo Mento

Até junho de 2024, o Protocolo Mento operava sob governança da Celo, o que significa que qualquer modificação no protocolo exigia uma revisão extensiva e aprovação por meio do processo de governança da Celo. Isso resultou em tempos mais longos, mesmo para atualizações menores.

No entanto, Mento desde então passou para um modelo de governança totalmente autônomo, tornando-se um protocolo independente e descentralizado. Agora, o Protocolo Mento tem seu próprio framework de governança, projetado para garantir que as decisões sejam eficientes e representativas das diversas perspectivas da comunidade. Para apoiar isso, Mento introduziu vários componentes de governança.

• Contrato de Emissão: Um contrato que emite tokens MENTO de sua alocação inicial de 40% em um cronograma predefinido.
• Executor de Governança: Executando propostas enfileiradas que passaram pela votação de governança.
• Governance Factory: Um contrato que implantou todo o sistema de governança.
• Governador: Permite que os usuários votem em propostas com um mínimo de 10.000 tokens veMENTO.
• Token MENTO: O token de governança Mento é o token central do sistema.
• veMENTO Locking: Bloqueio do MENTO em troca de veMENTO, que concede poder de governança.

O que é o Mento Stable Asset?

O principal objetivo do Mento Stable Asset é funcionar como uma moeda fixada para proteger as stablecoins da volatilidade do mercado comum no mercado de criptomoedas. Algumas de suas propriedades incluem:

• Ao usá-lo, os usuários podem pagar uma taxa de gás em stablecoin, eliminando a necessidade de um token nativo para transferir criptomoedas. Além disso, as taxas de transação na Celo são extremamente baixas, reduzindo significativamente a barreira de custo para os usuários.
• A stablecoin Mento fornece uma estrutura descentralizada que é diferente das stablecoins centralizadas como USDC e USDT.
• Porque a stablecoin pode representar qualquer moeda fiduciária, ela oferece um mecanismo eficaz de negociação forex.
• Se alguma stablecoins não atender aos requisitos do usuário, eles podem criar seus próprios requisitos.
• A integração da API FiatConnect no Protocolo Mento aumenta a interoperabilidade, permitindo rampas fiat on- e off-off perfeitas para ativos estáveis Mento.
• A integração com roteadores de transações pode impulsionar a liquidez, acessibilidade e usabilidade, tornando as stablecoins da Mento mais amigáveis e versáteis para transações entre cadeias.
• As stablecoins Mento são integradas em carteiras populares voltadas para o usuário final, incluindo o MiniPay da Opera e o Valora.

O que é o Token MENTO?

MENTO é um token nativo na cadeia Ethereum do Protocolo Mento que capacita a governança na plataforma. O token MENTO permite que os detentores participem ativamente do desenvolvimento e dos processos de tomada de decisão da plataforma. Além do token MENTO, a plataforma possui o token veMENTO (MENTO bloqueado por votação), uma versão bloqueada do token focada em governança, inspirada na Curve Finance. O detentor do token veMENTO demonstra confiança de longo prazo no protocolo ao bloquear seu token por uma semana a quatro anos, e em retribuição, o protocolo recompensa os detentores.

O fornecimento total de tokens MENTO é de um bilhão; uma notável parcela de 45% da alocação inicial do fornecimento de tokens é designada ao Tesouro Comunitário Mento.

Roadmap do Mento

A rota do Protocolo Mento inclui grandes atualizações futuras e planos projetados para tornar a gestão de ativos estáveis mais eficiente, acessível e escalável. Aqui estão as principais áreas que o Mento concluiu recentemente ou está trabalhando ativamente para aprimorar seu protocolo:

• Implantação da Fábrica de Stablecoins: Fazendo Mento para facilitar a criação e o lançamento fácil de novas stablecoins. Concluído no segundo trimestre de 2024.
• Lançamento do token MENTO: Aprimorando o modelo de governança da plataforma, permitindo que os detentores de tokens votem em propostas-chave. Concluído no segundo trimestre de 2024.
• Início da Governança do Mento: Concluído com o lançamento do token MENTO. A plataforma fará a transição para uma estrutura de governança descentralizada.
• Integração e Melhorias de Parceria: Planejar parcerias com outros Tradefi ou protocolos para fornecer acesso a mais usuários.
• Funcionalidades de Negociação e Hedge de FX: Planejando oferecer suporte tanto a indivíduos quanto a empresas na gestão da exposição à volatilidade cambial.

Conclusão

Mento oferece um conjunto completo de ferramentas que permite aos criadores lançarem stablecoins escaláveis e econômicas. O objetivo é apoiar não apenas o dólar americano, mas também outros ativos estáveis com lastro em moedas fiduciárias. Ao estabilizar o valor de ativos digitais, essas stablecoins apoiam serviços financeiros críticos como remessas, pagamentos móveis, pagamentos transfronteiriços e aplicativos financeiros descentralizados (poupança, empréstimo e empréstimo) que requerem valores previsíveis.