¡Subida del 30% en un instante! ¡Recientemente una subida lineal! ¡Las noticias positivas sobre los chips!

Sector de semiconductores, ¡fuertes subidas!

Esta tarde, el sector de semiconductores en las acciones A mostró movimientos significativos. Varias acciones como Cambrian, Jingyi Equipment, Changchuan Technology, Changdian Technology, Jingfang Technology, Blue Arrow Electronics, entre otras, experimentaron una subida rápida. Entre ellas, Cambrian alcanzó un aumento cercano al 10%.

Al mismo tiempo, en el mercado bursátil de Corea del Sur, las acciones relacionadas con semiconductores también subieron colectivamente, con Hanmi Semiconductor subiendo casi un 30% en un momento. Samsung Electronics y SK Hynix subieron más del 7%, alcanzando nuevos máximos.

Ese día, el ETF de semiconductores de China y Corea del Sur aumentó un 9.64% con un volumen de negociación diario de 8.700 millones de yuanes, con una tasa de prima del 20.98%.

Los analistas del mercado señalan que la inteligencia artificial (IA) está liderando una nueva fase de auge en la industria de semiconductores. Anoche, los resultados de Nvidia superaron las expectativas del mercado, demostrando que la ola global de IA sigue siendo fuerte. Esto es una buena noticia para la industria de semiconductores.

Subidas colectivas

Esta mañana, el sector de semiconductores en las acciones A se recuperó tras una caída. Por la tarde, el sector subió de forma repentina, con el índice del sector aumentando del 0.60% a más del 2%, alcanzando en su punto máximo casi un 2.5%.

Cambrian fue el líder en esta subida de la tarde. La acción subió solo alrededor del 1% en la mañana, pero en la tarde fue comprada en gran volumen, subiendo rápidamente y alcanzando casi un 10%. Otras acciones relacionadas con semiconductores que también subieron junto con Cambrian incluyen Jingyi Equipment, Naike Equipment, Yongxi Electronics, Changchuan Technology, Changdian Technology, Jingfang Technology, Blue Arrow Electronics, y Moores Thread.

El sector de semiconductores en Corea del Sur también subió significativamente en la tarde, con Hanmi Semiconductor alcanzando casi un 30% de subida en un momento. Al cierre, Hanmi Semiconductor subió más del 28%, Samsung Electronics un 7.13%, y SK Hynix un 7.96%.

El fortalecimiento de estas acciones está relacionado con los resultados financieros de Nvidia, que superaron las expectativas. La razón por la que los resultados de Nvidia afectan a los mercados financieros globales no solo es porque es la compañía de mayor valor en el mundo y la más ponderada en el índice S&P 500, sino también porque se está beneficiando del rápido desarrollo de tecnologías relacionadas con la inteligencia artificial. Desde el año pasado, la IA se ha convertido en el principal motor para que la industria de semiconductores entre en una fase de auge.

Los datos muestran que, en el cuarto trimestre fiscal de 2026, hasta el 25 de enero, Nvidia reportó ingresos de 68 mil millones de dólares, un aumento del 73% respecto al año anterior, superando las expectativas promedio de Wall Street de 66.1 mil millones. Nvidia también pronostica que en el primer trimestre fiscal de 2027, sus ingresos alcanzarán los 78 mil millones de dólares, también por encima de las expectativas de los analistas, que eran de 72.8 mil millones.

El CEO de Nvidia, Jensen Huang, afirmó que la demanda de sus chips sigue “en auge”. En una conferencia telefónica, dijo: “La demanda global de tokens está creciendo exponencialmente. Todos lo hemos visto, incluso en la nube, donde nuestros GPU de hace seis años ya están agotados y los precios suben. La era de la inteligencia artificial ya está aquí y no retrocederá.”

Los analistas creen que el sólido desempeño de Nvidia ayuda a aliviar algunas preocupaciones del mercado sobre si la ola de IA es real y si las enormes inversiones generarán retornos.

Thomas Matthews, director del mercado de Asia-Pacífico en Kantar Macro, en un informe del 26, señaló que el “fuerte crecimiento de beneficios” destacado en los últimos resultados financieros, incluyendo Nvidia, es una razón clave por la que el índice S&P 500 tendrá un buen desempeño en 2026. Predice que para finales de 2026, el índice alcanzará los 8,000 puntos.

Otras dos noticias también impulsaron el sector de semiconductores: primero, SK Hynix, gigante de chips de memoria en Corea, anunció el miércoles que planea invertir 21.6 billones de wones (aproximadamente 150.7 mil millones de dólares) en una nueva línea de producción en Yongin, Corea, para satisfacer la creciente demanda de semiconductores. Segundo, fuentes del sector revelaron que Samsung Electronics ha alcanzado un rendimiento del 80% en la producción de DRAM 1c, y espera llegar al 90% en torno a mayo. La tasa de rendimiento de HBM4 basada en DRAM 1c también se acerca al 60%.

Tendencia de aumento de precios

Recientemente, varias empresas nacionales e internacionales de semiconductores de potencia han anunciado claramente aumentos de precios o planes de ajuste de precios, incluyendo grandes fabricantes internacionales y empresas locales.

Shenwan Hongyuan señala que toda la cadena de la industria de semiconductores está experimentando una ola de aumentos de precios sistemáticos que cubren todas las etapas, desde la fabricación de obleas, el empaquetado y la prueba, hasta los productos finales como chips de memoria, microcontroladores, chips analógicos y semiconductores de potencia, así como componentes pasivos como resistencias, inductores y conectores, con una reconfiguración de precios en toda la cadena productiva.

Estos bancos de inversión indican que la cadena electrónica presenta actualmente un “aumento de precios en tres frentes”: un impulso por la buena situación del mercado (almacenamiento, CPU, placas base ABF), transmisión de costos (CCL, tela electrónica, cobre, componentes pasivos, pruebas y fabricación por contrato), y reducción de oferta (almacenamiento especializado, fabricación madura, potencia, analógicos).

En su informe, Dongguan Securities señala que, aunque la industria de semiconductores en general muestra una tendencia alcista, hay una diferenciación en los segmentos. La demanda de IA impulsa claramente áreas como chips de cálculo, chips de memoria y fundición de obleas, mientras que otros segmentos no relacionados con IA muestran una recuperación moderada. Algunas áreas, como los electrónicos de consumo, enfrentan aumento de costos debido a la competencia por recursos de almacenamiento, lo que presiona la economía del sector.

De cara al futuro, recomiendan seguir de cerca las oportunidades de inversión en segmentos de alta prosperidad impulsados por la IA, como capacidad de cálculo, almacenamiento, empaquetado avanzado, fundición de obleas avanzada, y equipos y materiales de semiconductores.

CITIC Construction Investment ve con optimismo la dirección de componentes y equipos de semiconductores. Recientemente, señalaron que el mercado de componentes de equipos de semiconductores tiene un amplio espacio de crecimiento, y que la sustitución local se está acelerando bajo restricciones internacionales.

Los componentes de equipos de semiconductores representan aproximadamente el 50-55% del costo total de los equipos, y con la reciente ola de demanda impulsada por la IA, se espera que en 2027 el mercado global de componentes de equipos de semiconductores alcance los 85.8 mil millones de dólares.

CITIC Construction Investment indica que, con los avances continuos de los proveedores nacionales en I+D y aumento de producción, la inversión en segmentos específicos de componentes de equipos de semiconductores debe centrarse en áreas con menor grado de localización, como EFEM, brazos mecánicos, bombas de vacío, válvulas, platos electrostáticos, fuentes de radiofrecuencia, MFC, y componentes relacionados con litografía (plataformas de doble carga, sistemas de inmersión, componentes ópticos, etc.), así como en categorías con progreso de localización y rendimiento en fase de liberación, como componentes metálicos para maquinaria y sistemas de transporte de gases.

(Artículo original: Securities China)