Fondos indexados de bajo costo: Guía para principiantes

James Royal, Ph.D.

Domingo, 22 de febrero de 2026 a las 5:18 AM GMT+9 11 min de lectura

Aspectos clave

Los fondos indexados mutuos y los fondos cotizados en bolsa (ETFs) de bajo costo son una excelente forma de invertir en el mercado, ofreciéndote un fondo diversificado con gastos bajos.

Los fondos indexados son fondos pasivos que siguen un índice establecido, realizando cambios solo cuando el índice en sí cambia, en lugar de intentar superar activamente al mercado.

Los fondos indexados son adecuados para todo tipo de inversores, pero pueden ser especialmente valiosos para inversores con menos experiencia.

Un fondo indexado de bajo costo puede ser una excelente opción tanto para inversores principiantes como avanzados para invertir en el mercado de valores. Estos fondos generalmente están ampliamente diversificados, lo que reduce tu riesgo en comparación con invertir en acciones individuales, y son una excelente opción si también quieres minimizar el tiempo que dedicas a invertir. Además, los fondos indexados pueden ofrecer retornos atractivos, en parte al reducir las tarifas que pagas.

Con todas estas ventajas, no es de extrañar que el legendario inversor Warren Buffett recomiende los fondos indexados (especialmente un fondo del índice S&P 500) a la mayoría de los inversores.

Aquí tienes más información sobre cómo funcionan los fondos indexados y una lista de algunos de los fondos más baratos del mercado.

Cómo funcionan los fondos indexados

Un fondo indexado es un fondo de inversión que sigue una colección específica de activos llamada índice. El índice puede incluir acciones, bonos y otros activos, incluyendo commodities como el oro. El índice más conocido es el índice Standard & Poor’s 500 (S&P 500).

Un fondo indexado es una inversión pasiva que sigue los activos incluidos en el índice. Su objetivo es igualar el rendimiento del índice manteniendo los mismos activos en las mismas proporciones que el índice.

Un fondo indexado puede comprarse y venderse como un fondo cotizado en bolsa (ETF) o un fondo mutuo. (Aquí tienes la diferencia entre ETFs y fondos mutuos.)

Aprende más: Inversión activa vs. inversión pasiva: ¿Cuál es la diferencia?

¿Cuáles son los principales índices de EE. UU.?

Los fondos indexados pueden seguir cualquier índice de mercado. Aquí algunos de los índices bursátiles más populares.

**S&P 500:** El índice S&P 500 sigue aproximadamente 500 de las mayores empresas en EE. UU.

**Promedio Industrial Dow Jones:** El Dow Jones Industrial Average, a menudo mencionado en los medios financieros, sigue 30 de las mayores empresas en EE. UU.

**Nasdaq Compuesto:** El Nasdaq Compuesto mide el rendimiento de más de 3,000 empresas listadas en la bolsa Nasdaq y es conocido por su fuerte exposición al sector tecnológico.

**Nasdaq 100:** El índice Nasdaq 100 mide el rendimiento de las 100 mayores empresas no financieras en la bolsa Nasdaq, siendo otro índice con fuerte presencia tecnológica.

**Russell 2000:** El Russell 2000 sigue el rendimiento de aproximadamente 2,000 de las empresas públicas más pequeñas en EE. UU.

**Russell 3000:** El Russell 3000 es un índice amplio del mercado bursátil que sigue el rendimiento de aproximadamente el 98% del mercado de acciones invertible en EE. UU.

 






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¿Qué hace que un fondo indexado sea de bajo costo?

Una compañía gestora de fondos cobra a los inversores por crear y gestionar el fondo mediante lo que se llama una ratio de gastos. La ratio de gastos indica qué porcentaje de tu inversión pagarás como tarifa a la compañía del fondo. Por ejemplo, un fondo indexado de bajo costo podría cobrar una ratio de gastos del 0.06%. Eso significa que pagarías una tarifa de 6 dólares anuales por cada 10,000 dólares invertidos en el fondo.

Si un fondo es de bajo costo, es relativo. Los costos de los fondos han ido disminuyendo durante décadas, y hoy en día los inversores pueden encontrar fondos que cobran una ratio de gastos por debajo del 0.50%, o un costo de aproximadamente 50 dólares anuales por cada 10,000 dólares invertidos. Pero los mejores fondos indexados cobran mucho menos que eso, a menudo menos del 0.10%, o unos 10 dólares anuales por cada 10,000 dólares invertidos.

Otra tarifa a tener en cuenta es la carga de ventas. La carga de ventas es básicamente una comisión para el vendedor, y es dinero que sale directamente de tu bolsillo. La buena noticia es que es fácil evitar este costo, ya que muchas compañías gestoras ofrecen fondos sin carga. Y es una tarifa que solo aplica a fondos mutuos, por lo que si compras un ETF, puedes estar tranquilo en este aspecto.

Cómo invertir en fondos indexados de bajo costo

1. Determina el tipo de fondo que deseas

Primero, debes definir cuáles son tus objetivos de inversión.

¿Estás invirtiendo para obtener los mayores retornos posibles en un plazo largo y puedes soportar la volatilidad a corto plazo? Entonces querrás un fondo indexado de acciones.

¿Estás invirtiendo para obtener retornos más estables a costa de un rendimiento total menor? Entonces quizás quieras considerar un fondo indexado de bonos.

Para cualquier inversión en acciones, deberías poder dejar tu dinero invertido al menos de tres a cinco años sin tocarlo para potencialmente obtener mayores retornos. A corto plazo, las acciones pueden ser volátiles, aunque a largo plazo suelen rendir bien.

Aprende más: 3 pasos para definir tus metas de inversión

2. Investiga los fondos indexados disponibles

Una vez que sepas qué tipo de fondo quieres, puedes comenzar tu investigación, buscando fondos indexados de acciones o fondos indexados de bonos, o ambos. Para tu búsqueda, puedes usar filtros gratuitos como los de Morningstar, que tiene pantallas separadas para ETFs y fondos mutuos.

Puedes filtrar los fondos por su ratio de gastos y luego ordenarlos por sus retornos, a menudo en periodos de un año, tres años, cinco años y 10 años. Los fondos de menor costo cobran menos del 0.10% en ratio de gastos.

También deberás verificar si el fondo es un fondo indexado o un fondo gestionado activamente. Casi todos los ETFs son fondos indexados, mientras que un porcentaje mucho menor de fondos mutuos son fondos indexados. Deberás investigar más para determinar si un fondo mutuo es un fondo indexado, aunque a menudo lo indica en el nombre del fondo. Además, un filtro riguroso para fondos de bajo costo probablemente elimine la mayoría de los fondos gestionados activamente y los fondos mutuos no indexados.

Puede ser útil mantenerte en fondos ampliamente diversificados — que posean muchas inversiones en diferentes industrias — para reducir el riesgo general de tu cartera.

3. Realiza tu compra

Una vez que hayas decidido qué fondo quieres, puedes realizar tu compra. Para ello, necesitarás conocer el símbolo bursátil del fondo, un código de tres, cuatro o cinco letras, que ingresarás en la plataforma de tu corredor. También deberás saber cuánto cuesta cada acción del fondo para determinar cuántas acciones puedes comprar con tus fondos disponibles.

Una vez ingresada la información, pulsa en comprar y serás propietario de acciones en el fondo.

Qué considerar al invertir en fondos indexados de bajo costo

Las dos cosas más importantes que debes saber sobre la inversión en fondos indexados de bajo costo son el rendimiento a largo plazo del índice y el costo de poseer el fondo. Es decir, querrás obtener el posible mayor rendimiento pagando lo menos posible a la compañía del fondo para lograr ese rendimiento.

Rendimientos a largo plazo

Los inversores que buscan un fondo indexado de primera categoría deberían primero revisar qué retornos podría generar.

El rendimiento a largo plazo de un índice es una buena medida de cómo podría comportarse en el futuro, pero no es una garantía. Cualquier fondo mostrará su rendimiento en un período de uno a diez años, así como desde su creación. Mostrará el rendimiento anualizado en estos períodos, para que puedas tener una idea de lo que podrías ganar en un año promedio.

Las acciones probablemente rendirán mejor a largo plazo que los bonos, aunque los bonos pueden superar a las acciones en períodos cortos. Durante períodos de aumento de tasas de interés, los precios de los bonos caerán.

El S&P 500, por ejemplo, ha tenido un retorno de aproximadamente el 10% anual en períodos largos.

El S&P 500 es un índice ampliamente seguido, pero muchas compañías crean sus propios índices propietarios que no son tan conocidos. Por eso, querrás revisar los retornos a largo plazo del fondo indexado para ver cómo podría comportarse.

Y al invertir en fondos, no olvides la importancia de la reversión a la media. Este término técnico de inversión significa que el rendimiento de un fondo tiende a acercarse a su promedio a largo plazo. Por lo tanto, los fondos que han estado superando su promedio a largo plazo en el último año o dos tienen más probabilidades de volver a su promedio que de mantener su rendimiento por encima de la tendencia. La reversión a la media es uno de muchos conceptos de inversión; no garantiza ningún rendimiento futuro.

Costo

Imagina que tienes que elegir entre un Big Mac en dos restaurantes de McDonald’s. Ambos sirven la misma hamburguesa, pero uno cobra un precio más alto. Literalmente, puedes comprar lo mismo pero pagar más en un lugar que en otro.

Es el mismo problema con los fondos indexados basados en el mismo índice. La clave para los inversores en fondos indexados es evitar costos innecesarios, y algunas verificaciones pueden ayudarte a lograrlo.

Para verificar el costo de un fondo, puedes buscarlo rápidamente para ver su ratio de gastos. Cuanto menor sea, mejor, ya que eso resultará en mayores retornos de inversión.

Para encontrar fondos con ratios de gastos bajos o fondos sin carga, puedes buscarlos en sitios de corredores como Fidelity Investments y Charles Schwab.

9 fondos indexados de bajo costo del S&P 500

El S&P 500 es uno de los índices más seguidos en el mundo, y tiene varios fondos indexados que lo siguen. Como esa hamburguesa de McDonald’s, los retornos de estos fondos serán similares con el tiempo, por lo que la diferencia clave es el ratio de gastos de cada fondo.

Aquí tienes nueve de los fondos con menor costo que siguen al S&P 500:

Cabe destacar que muchos otros fondos son “seguidores encubiertos”, lo que significa que no siguen técnicamente un índice, pero lo hacen en la práctica debido a sus inversiones. Muchos de estos fondos también cobran mucho más que los fondos de bajo costo mencionados arriba y pueden no ofrecer el mismo rendimiento alto.

Fondos indexados de bajo costo: ETFs vs. fondos mutuos

Puedes comprar fondos indexados de bajo costo como ETF o como fondo mutuo, y índices conocidos como el S&P 500 tendrán ambos disponibles. La lista anterior, por ejemplo, contiene ambos tipos. (Los símbolos de tres letras son para ETFs, mientras que los de cinco letras son para fondos mutuos.)

En muchos casos, lo que determina el tipo de fondo que puedes comprar es la plataforma que utilizas. Es decir, algunas plataformas, como los planes de retiro 401(k), solo te permiten comprar fondos mutuos. De manera similar, aunque los ETFs están disponibles en la mayoría de los corredores que permiten la compra de acciones, puede que no puedas comprar todos los fondos mutuos, dependiendo de la relación del corredor con la compañía del fondo. Por ejemplo, la mayoría de los corredores no ofrecen el fondo sin comisión de Fidelity, por lo que tendrás que acudir a Fidelity para adquirirlo.

Dado que puedes elegir cualquier fondo del S&P 500, hay poca razón para preferir un ETF sobre un fondo mutuo o viceversa. En última instancia, lo que buscas es el fondo de menor costo que ofrezca el mismo rendimiento general de inversión.

Resumen final

La diferencia clave entre fondos indexados que siguen el mismo índice es básicamente el costo. Por eso, los expertos recomiendan a los inversores centrarse en las ratios de gastos al analizar fondos basados en índices conocidos como el S&P 500. Una tarifa que no va al bolsillo del gestor del fondo es dinero que puede crecer para ti durante años.

Aviso editorial: Se recomienda a todos los inversores realizar su propia investigación independiente sobre estrategias de inversión antes de tomar decisiones. Además, se advierte que el rendimiento pasado de un producto de inversión no garantiza su rendimiento futuro.