Por qué no puedo dejar de comprar estas 3 acciones de dividendos con alto rendimiento

Como inversor ávido en dividendos, me encantan las acciones de alto rendimiento. Sin embargo, he aprendido por las malas que buscar rendimiento puede hacer que te quemes con recortes de dividendos. En este momento de mi vida, soy mucho más cauteloso, dedicando esfuerzo adicional a entender los negocios en los que invierto. El sector de bienes de consumo básicos es una de mis áreas favoritas para invertir, y ahora mismo, puedes encontrar algunas opciones excelentes, incluyendo compras recientes mías: General Mills (GIS 0.40%), Hormel Foods (HRL +1.79%) y Clorox (CLX +1.13%).

Ten cuidado en el sector de bienes de consumo básicos

El sector de bienes de consumo básicos está lleno de negocios confiables que producen productos de necesidad. Piénsalo por un segundo. No importa lo mal que vaya la economía o el mercado de valores, seguirás comprando comida, desodorante y papel higiénico. Por eso, a menudo se considera que el sector es un refugio seguro cuando los tiempos se ponen difíciles.

Fuente de la imagen: Getty Images.

Pero no todas las empresas son iguales. Por ejemplo, Altria (MO 0.72%) tiene un alto rendimiento y la marca más importante en su mercado. El único problema es que Altria vende cada año menos cigarrillos Marlboro, una tendencia fundamental que debería asustar a la mayoría de los inversores en dividendos. Está apoyando sus ganancias y dividendos mediante aumentos de precios y recompra de acciones.

General Mills, Hormel y Clorox

No es que General Mills, Hormel y Clorox no tengan sus propios problemas. Los tienen; por eso, sus rendimientos son todos históricamente altos. Sin embargo, sus negocios son fundamentalmente más fuertes en general.

Datos de rendimiento de dividendos de GIS por YCharts

El rendimiento del 5.4% de General Mills está respaldado por una empresa de alimentos enfocada en marcas líderes e innovación. Reconoce abiertamente que el año fiscal 2026 será un año de inversión, pero la historia sugiere que realizará esas inversiones y volverá a encarrilarse. La dirección acaba de reducir su guía de ganancias para todo el año, pero no me preocupa particularmente el largo plazo para una empresa que ha pagado dividendos sin interrupciones durante 127 años. Duplicé mi inversión a finales de 2025.

Vendí Hormel y Clorox a finales de 2025 para cosechar algunas pérdidas fiscales. A principios de 2026, compré ambas de nuevo y aumenté mi posición en cada una. El rendimiento de Hormel es casi del 4.8% y es un Rey del Dividendo, con más de 50 años de aumentos anuales de dividendos a sus espaldas. El rendimiento de Clorox es del 4%, y está a pocos años de convertirse en un Rey del Dividendo.

Expandir

NYSE: HRL

Hormel Foods

Cambio de hoy

(1.79%) $0.44

Precio actual

$24.99

Datos clave

Capitalización de mercado

$14B

Rango del día

$24.32 - $25.02

Rango de 52 semanas

$21.03 - $32.07

Volumen

7

Promedio de volumen

5.1M

Margen bruto

15.45%

Rendimiento de dividendos

4.65%

Ambas empresas se enfocan en poseer marcas líderes y en la innovación de productos. Hormel es un fabricante de alimentos, mientras que Clorox es en gran medida una empresa de productos, con algunos negocios alimenticios en su portafolio. Ninguna está funcionando a pleno rendimiento en este momento, pero dado su portafolio de productos y su sólida historia operativa, veo la debilidad actual en el precio como una oportunidad para inversores a largo plazo como yo de comprar grandes empresas a precios atractivos (y con rendimientos históricamente altos).

El arbitraje temporal es tu arma secreta

Wall Street es dolorosamente miope, enfocándose demasiado en factores a corto plazo. Como inversor pequeño, puedes dar un paso atrás y pensar a largo plazo, centrándote en los aspectos fundamentales de los negocios en los que inviertes. Cuando haces eso, queda claro que General Mills, Hormel y Clorox han demostrado una y otra vez que saben cómo sobrevivir a los vientos en contra básicos de la industria, recompensando bien a los inversores que permanecen.

Si amas los dividendos, el momento para profundizar es cuando otros inversores están preocupados por las fluctuaciones a corto plazo de la industria. De esa manera, entras con un alto rendimiento y puedes beneficiarte de las ganancias de capital cuando los negocios se recuperen, como lo han hecho muchas veces antes. Es tu capacidad de adoptar una visión a largo plazo lo que te ayudará a diferenciarte cuando inversores como las ovejas, con mentalidad de rebaño, estén preocupados por lo que pueda o no suceder en los próximos trimestres.