Las grandes empresas tecnológicas y las acciones de criptomonedas impulsan la subida del mercado del viernes—símbolos de fortaleza en múltiples sectores

La sesión de negociación del viernes mostró una confianza clara en el mercado, con los principales índices registrando ganancias sólidas impulsadas por un rally potente en las acciones tecnológicas y las empresas de infraestructura. El S&P 500 avanzó +0.88%, mientras que el Nasdaq 100—un barómetro pesado de tecnología—subió +1.31%, y el Dow Jones Industriales terminó +0.38% más alto. Los futuros del E-mini S&P 500 de marzo ganaron +0.87%, complementados por un movimiento al alza del +1.28% en los futuros del E-mini Nasdaq de marzo. Estos movimientos sirven como símbolos claros de fortaleza en todo el mercado, particularmente en sectores que habían enfrentado vientos en contra recientemente.

Líderes en Infraestructura en la Nube y IA Encabezan la Tendencia

Los protagonistas destacados de la sesión fueron las acciones de infraestructura en la nube, que lograron una recuperación notable tras semanas de declive. CoreWeave subió +23%, mientras que Applied Digital y Nebius Group subieron +16% y +15% respectivamente—auténticos símbolos de fortaleza que rebotan tras preocupaciones relacionadas con financiamiento en la cadena de suministro de IA. La subida del +7% de Oracle, impulsada por el anuncio del CEO Chew de acuerdos vinculantes para establecer una empresa conjunta con inversores estadounidenses en EE. UU., aportó potencia adicional para elevar el sentimiento general del mercado.

La Rally en Semiconductores Amplifica el Optimismo del Mercado

Los fabricantes de chips ofrecieron otra demostración impresionante, funcionando como símbolos críticos de fortaleza en la sesión del viernes. Micron Technology lideró las ganancias del Nasdaq 100 con un cierre de +7%, mientras que Advanced Micro Devices avanzó más del +6%. Apoyando este impulso, Lam Research subió +4%, Broadcom ganó +3%, y Nvidia terminó +3% más alto para liderar las ganancias del Dow Jones. Nombres complementarios en semiconductores, incluyendo KLA Corp, NXP Semiconductors, Intel, Microchip Technology, Applied Materials, ASML Holding y GlobalFoundries, registraron ganancias superiores al +1%. Esta fortaleza generalizada en el sector de chips refleja una confianza sostenida en la demanda de infraestructura tecnológica.

Acciones Expuestas a Criptomonedas Captan la Atención de los Inversores

Bitcoin subió por encima de $88.8K (con un +1.04% en el día), proporcionando vientos de cola para las acciones correlacionadas con criptomonedas. Riot Platforms subió +8%, Galaxy Digital Holdings avanzó +6%, Marathon Digital subió +4%, y MicroStrategy terminó +3% más alto. Coinbase Global, el operador de intercambio de criptomonedas regulado, ganó +2%. Estos símbolos de fortaleza demuestran un renovado apetito de los inversores por la exposición a activos digitales a través de vehículos cotizados en bolsa.

Datos Económicos Muestran Señales Mixtas

El calendario económico del viernes presentó un panorama bifurcado. Las ventas de viviendas existentes en EE. UU. para noviembre aumentaron +0.5% mes a mes, alcanzando 4.13 millones, un máximo de 9 meses, aunque quedaron ligeramente por debajo de las expectativas de 4.15 millones. Sin embargo, el Índice de Sentimiento del Consumidor de la Universidad de Michigan para diciembre sufrió una revisión a la baja inesperada de -0.4 puntos, situándose en 52.9, decepcionando las previsiones de un aumento a 53.5. Además, las expectativas de inflación a 1 año para diciembre se revisaron al alza inesperadamente hasta el 4.2% desde la lectura previa del 4.1%.

Funcionario de la Fed Ofrece Comentarios Moderados

El presidente de la Fed de Nueva York, John Williams, hizo comentarios que apoyaron las acciones pero cuestionaron los bonos, sugiriendo que los datos económicos recientes muestran tendencias “bastante alentadoras” sin deterioro agudo en las métricas de empleo visibles. Williams proyectó un crecimiento del PIB de EE. UU. del 1.5% al 1.75% para el año en curso, con una aceleración esperada para el próximo año, y afirmó notablemente que “no hay urgencia de actuar más en la política monetaria en este momento, dado el posicionamiento que hemos logrado”. Estos comentarios reforzaron los símbolos de fortaleza en el complejo de acciones mientras presionaban a los instrumentos de renta fija.

Los Mercados de Bonos Retroceden Ante Presiones sobre las Tasas

El rendimiento del bono del Tesoro a 10 años subió +2.7 puntos básicos hasta 4.149%, reflejando una menor demanda de refugio seguro a medida que subían las acciones. A nivel internacional, el rendimiento del bono japonés a 10 años se disparó hasta un máximo de 26 años en 2.025% tras el aumento de tasas del BOJ, ejerciendo presión a la baja sobre los precios de los bonos del Tesoro a través de dinámicas de carry. El rendimiento del Bund alemán a 10 años subió +4.6 puntos básicos hasta 2.895% (máximo de 9 meses), mientras que el rendimiento del Gilt del Reino Unido a 10 años avanzó +4.3 puntos básicos hasta 4.524%. Una curva de rendimiento empinada—impulsada por el anuncio reciente de la Fed de compras mensuales de billones en T-bills a corto plazo—continuó ejerciendo presión sobre los instrumentos de mayor duración.

Dinámicas Divergentes en Sectores: Ganadores y Perdedores

Más allá de la fortaleza en tecnología y en activos relacionados con criptomonedas, surgieron desempeños divergentes en otros sectores. Carnival Cruise Lines subió +9% tras unas ganancias ajustadas del segundo trimestre de $0.34 por acción, superando las expectativas del consenso de $0.24, con Norwegian Cruise Line Holdings avanzando +6% y Royal Caribbean ganando +2%. FactSet Research Systems subió +5% tras recibir una doble mejora a sobreponderar. Sin embargo, surgieron debilidades en nombres orientados al consumidor: Nike cayó -10% tras guiar una disminución en los ingresos del Q3 en cifras bajas, en medio de una persistente debilidad en China, mientras que Lamb Weston cayó -25% en la orientación de ventas netas para todo el año con el punto medio por debajo del consenso.

La Triple Vela Aumenta la Volatilidad

La negociación del viernes ocurrió durante la expiración trimestral de opciones, futuros y derivados—conocida comúnmente como triple vela. Según estimaciones de Citigroup, se esperaba que se cancelara un récord de $7.1 billones en interés abierto nocional en el mercado de opciones de EE. UU., lo que potencialmente exagera los movimientos normales de precios y contribuye a una volatilidad desproporcionada. Actualmente, los mercados están valorando una probabilidad del 22% de que la FOMC reduzca el rango objetivo de fondos federales en 25 puntos básicos en su reunión del 27-28 de enero.

Los Mercados Globales Reflejan un Tono Positivo

Los intercambios en el extranjero reflejaron el sentimiento constructivo. El Euro Stoxx 50 terminó +0.32%, la Bolsa de Shanghai de China subió a un máximo de 1 semana y cerró +0.36%, y el Nikkei Stock 225 de Japón avanzó +1.03%, símbolos de fortaleza en los mercados internacionales. Estos movimientos subrayan que el optimismo se extendió mucho más allá de las fronteras de EE. UU., aunque los desafíos económicos regionales varían y siguen siendo evidentes.