加拿大人持有多個RRSP？合併帳戶或能簡化管理、降低成本與風險

對於擁有多個註冊退休儲蓄計劃（RRSP）的加拿大人來說，臨近退休之際，或許可以考慮將這些分散的帳戶進行合併，以簡化投資管理流程、降低相關成本，並為退休生活做好更充分的準備。

人們持有多個RRSP的原因多種多樣。例如，離職後未將原雇主的團體RRSP轉入個人主帳戶；在供款截止前匆忙操作，導致在某金融機構留下小額「無人管理」的帳戶；或是在不同理財顧問處分別開設帳戶。根據RRSP規則，個人可開設任意數量的計劃，但總供款額度是固定的。

多倫多Fidelity Investments Canada ULC的稅務與退休研究總監Jacqueline Power指出，客戶在不同顧問處開設RRSP的情況十分普遍，無論其資產規模如何。然而，這種分散管理的方式會帶來諸多不便：客戶需為每個帳戶單獨保存供款收據和稅務文件，若各帳戶均收取年度管理費，整體成本也會顯著增加。

Power女士解釋道，將多個RRSP合併為一個更大的帳戶，可能使客戶享受更低的費率結構。這類優惠通常適用於同一家機構或同一位顧問管理的資產達到一定規模後的情況。

臨近退休或已退休的群體，從合併RRSP中獲益尤為明顯。根據規定，客戶需在年滿71歲當年年底前將RRSP轉換為註冊退休收入基金（RRIF）。RRIF要求按年齡對應的表格，從每個帳戶單獨提取年度最低額度。若持有多個RRIF，管理最低提取要求將變得複雜。

安省萬錦市Objective Financial Partners Inc.董事總經理Jason Heath表示，單一RRIF帳戶不僅便利管理提取要求，報稅時追蹤收入對應的稅務文件也更為簡單。他補充道：「多個帳戶容易導致單據遺漏，增加合規風險。」

溫尼伯市IG Wealth Management Inc.稅務與遺產規劃副總裁Aurele Courcelles從遺產規劃角度指出，合併退休帳戶可簡化流程。若客戶喪失行為能力或去世，授權代理人或遺囑執行人需與多家金融機構溝通，而單一帳戶能顯著減少此類負擔。

分散的RRSP還會影響客戶對整體資產配置的判斷。Courcelles先生稱，資產分布在不同機構時，客戶難以全面評估投資組合是否符合退休目標。合併帳戶後，顧問可更精準地匹配風險承受能力，並簡化再平衡操作。

Heath先生進一步指出，持有多個小額RRSP的客戶，往往對單個帳戶的關注度較低。从心理層面看，合併帳戶有助於提升對退休儲蓄的重視程度。

不過，並非所有情況下合併RRSP都是最優選擇。若客戶同時擁有個人RRSP和配偶RRSP，需謹慎考慮。根據規則，個人RRSP可轉入配偶帳戶，但反向操作不被允許。合併後帳戶將被視為配偶RRSP，並適用歸屬規則：若配偶在供款后三年內取款，提款通常計入配偶名下課稅。

Power女士表示，由於此類稅務影響，多數客戶選擇保留個人與配偶RRSP的獨立性。

在轉移RRSP時，客戶有兩種方式可選：現金轉移需先賣出帳戶內投資，而實物轉移可直接攜帶現有持倉完成轉移。Heath先生傾向於實物轉移，他解釋道：「市場波動可能影響投資價值，實物轉移能確保資金始終處於投資狀態，避免因帳戶轉換產生的時間差風險。」