哪些國家領先全球鋁產量？一個地理供應鏈分析

了解鋁的全球供應格局，不僅需要審視產量數據，更要關注這種關鍵工業金屬實際的產地與加工地點。鋁是地球上最豐富的金屬之一，但其產地取決於遍布多個大陸的複雜的赤鐵礦開採、氧化鋁精煉與金屬冶煉作業鏈。

原料來源：鋁來自哪裡？

鋁在自然界中很少以自由金屬的形式存在，意味著礦業作業並不直接提取鋁。相反，企業提取赤鐵礦——最終用來生產鋁的主要礦石。加工過程遵循嚴格的化學比例：約4噸乾燥赤鐵礦產出2噸氧化鋁，進而生產1噸成品鋁。

根據美國地質調查局的估計，全球赤鐵礦儲量約在55-75億公噸之間，礦床主要集中在非洲、大洋洲、南美洲、加勒比海地區和亞洲。截至2024年，已探明儲量為29億公噸。幾內亞、澳洲、越南、印尼和巴西擁有最大的儲量，但其產能差異顯著。

2024年，幾內亞的赤鐵礦開採量達1.3億公噸，居首位，其次是澳洲(1億公噸)和中國(9300萬公噸)。印度和巴西分別以3200萬和3300萬公噸位列前五。然而，赤鐵礦開採僅是第一階段；真正決定哪個國家生產鋁的關鍵在於精煉基礎設施。

氧化鋁加工：製造瓶頸

中國成為主要的氧化鋁生產國，2024年產量接近全球供應的60%，達8,400萬公噸。這一中間加工階段集中在中國，形成關鍵的供應瓶頸。澳洲以1,800萬公噸位居第二(，佔全球供應的超過13%)，而巴西、印度和俄羅斯則位列前五。

2024年全球主要鋁生產國

2024年，全球鋁產量達7,200萬公噸，較2023年的7,000萬公噸有所增加。以下是主要生產國的產量分佈：

1. 中國以4,300萬公噸主導市場——幾乎佔全球總產量的60%。除了冶煉能力外，中國還在氧化鋁供應鏈中占據主導地位，年產8,400萬公噸。中國同時生產9,300萬公噸赤鐵礦。由於預期美國關稅政策的影響，製造商提前增加產能，使中國的市場份額擴大。2024年，中國鋁在美國的進口僅佔3%，而拜登政府在9月將對中國鋁產品的關稅提高到25%。特朗普政府在2025年2月又對所有中國進口商品徵收額外10%的關稅。

2. 印度在2024年生產4.2萬公噸鋁，持續上升。該國產量穩步增長，2021年超越俄羅斯，成為第二大鋁生產國。印度同時產生760萬公噸氧化鋁，並開採2,500萬公噸赤鐵礦。孟買的Hindalco Industries是全球領先的鋁卷公司，Vedanta則在2024年承諾投入數十億美元於鋁業。由於印度在2026年啟動的歐盟碳邊界調整機制中所占比例較小，印度出口商面臨的歐盟新規範影響有限。

3. 俄羅斯在2024年冶煉了380萬公噸鋁，略高於2023年的370萬公噸。俄羅斯最大鋁企RUSAL總部位於莫斯科，面臨持續的地緣政治阻力。俄烏戰爭後的西方制裁預計會限制俄羅斯的鋁供應，但中國吸收了大部分俄羅斯出口，RUSAL報告2023年對中國的鋁出口收入幾乎翻倍。2024年4月，美英聯合行動禁止俄羅斯鋁進入兩國市場，並限制二級市場交易。到2024年11月，RUSAL宣布計劃至少減少6%的鋁產量，原因是氧化鋁成本上升和國內需求疲軟。

4. 加拿大在2024年生產330萬公噸鋁，略高於2023年的320萬公噸。力拓在加拿大運營約16個設施。魁北克是加拿大鋁業的核心，擁有九個主要鋁冶煉廠和一個氧化鋁精煉廠，英屬哥倫比亞則有剩餘的冶煉廠。2024年，加拿大供應了美國所有鋁進口的56%。然而，2025年2月特朗普政府對加拿大鋁徵收25%的關稅，可能會大幅改變這一供應關係。

5. 阿聯酋在2024年產量達270萬公噸，與前幾年持平$1 2023年為263萬公噸(。阿聯酋全球最大鋁生產商Emirates Global Aluminum，約佔全球供應的4%。2024年，阿聯酋佔美國鋁進口的8%，成為美國第二大鋁來源。

6. 巴林在2024年冶煉了160萬公噸鋁，幾乎與2023年的162萬公噸持平。2023年，鋁出口為國家帶來約數十億美元的收入。1981年成立的Gulf Aluminium Rolling Mill是中東地區首家鋁加工廠，年產能超過165,000公噸。

7. 澳洲在2024年生產150萬公噸鋁，略低於2023年的156萬公噸。澳洲的地位不僅來自冶煉作業，還包括豐富的礦產資源：氧化鋁產量達1,800萬公噸，赤鐵礦產量達1億公噸。力拓運營澳洲四個鋁冶煉廠中的兩個。然而，能源成本高昂使澳洲成為全球排放最重的鋁生產國之一，根據能源經濟與金融分析研究所。Alcoa在澳洲擁有兩個赤鐵礦、兩個氧化鋁廠和一個冶煉廠，2024年1月因經濟壓力暫停了其Kwinana氧化鋁廠的產能。

8. 挪威在2024年生產130萬公噸鋁，與去年持平。該國是歐盟最大的原生鋁出口國。Norsk Hydro在Sunndal運營歐洲最大的原生鋁廠，並擁有多個附屬設施。2024年6月，該公司啟動為期三年的工業規模試點，測試綠色氫在鋁回收中的應用。2025年1月，Norsk Hydro與力拓共同宣布計劃在五年內投資數百萬美元用於碳捕捉技術，以降低冶煉排放。

9. 巴西在2024年冶煉了110萬公噸鋁，較2023年的102萬公噸有所增加。巴西擁有全球第四大赤鐵礦儲量)27億公噸$3 ，也是第四大赤鐵礦生產國$45 3300萬公噸(，以及第三大氧化鋁生產國)1100萬公噸(，使其在市場中的地位擴大。行業領導者計劃到2025年投資300億巴西雷亞爾。巴西主要鋁生產商Albras年產能為46萬公噸，是由Norsk Hydro與日本亞馬遜鋁公司合資的企業。2024年8月，三井物產將其在NAAC的持股從21%增至46%，以擴大綠色鋁的供應。巴西還面臨特朗普政府對鋼鐵和鋁進口徵收25%的關稅。

10. 馬來西亞在2024年生產87萬公噸鋁，較2023年的94萬公噸有所下降。馬來西亞過去十年的產能快速擴張，從2012年的僅12萬1,900公噸迅速增長。Alcom是該國最大的鋁生產商和最大鋁卷產品製造商。中國企業越來越多在馬來西亞建立冶煉廠，博賽集團計劃在該國建設年產100萬公噸的設施。

市場影響與供應鏈集中

全球鋁的產量分佈顯示出明顯的地理集聚和地緣政治風險。中國在多個供應鏈階段——從赤鐵礦開採、氧化鋁生產到最終冶煉——的主導地位，形成了集中風險，而西方生產商則面臨不斷升高的關稅和能源成本壓力。要了解大規模生產鋁的國家，不能僅看產量排名，而要關注跨越礦物提取、化學加工和金屬冶煉的整合供應網絡。