8 технологічних акцій, які рухають ринок у 2025 році

Акції технологічного сектору є основним фокусом інвесторів по всьому світу протягом останнього десятиліття. З ростом автоматизації та штучного інтелекту (AI) у 2025 році технологічні акції стикаються з кризами та можливостями. Очікується, що глобальні витрати на IT зростуть на 9,3% і досягнуть 5,75 трильйонів доларів США цього року.

Чому технологічні акції важливі для вашого портфеля

Технологічні акції — це акції компаній, що займаються технологіями або використовують технології як основу бізнесу, наприклад, компанії з розробки програмного забезпечення, виробники комп’ютерної техніки та онлайн-сервісів. Ці акції класифікують як зростаючі (growth stocks), що мають високий потенціал зростання вартості та прибутку, хоча іноді можуть не мати прибутку на початкових етапах.

Ведучі технологічні компанії, що домінують на ринку

У 2025 році існує вісім ключових компаній, що пропонують різну цінність:

П’ять ознак вигідних технологічних акцій

1. Бізнес, що допомагає зменшити витрати інших

Компанії, що розробляють технології для економії витрат інших організацій, мають високий потенціал. Наприклад, Zoom і DocuSign зменшують витрати на подорожі та документообіг. Організації охоче платитимуть, оскільки економія перевищує витрати.

2. Лідери в інноваціях і дослідженнях

Якісні технологічні акції постійно інвестують у R&D. Наприклад, Microsoft у 2025 році інвестує 64-72 млрд доларів у AI, а Nvidia домінує на ринку AI-чипів з H100, Blackwell і платформою Rubin у майбутньому.

3. Зростання доходів відповідно до глобальних трендів

Попит на хмарні сервіси, AI та автоматизацію залишається високим. Azure Microsoft зростає на 33% щороку, AI є частиною цього. Amazon Web Services (AWS) також сильний у AI, незважаючи на обмеження виробничих потужностей.

4. Міцні бренди та позиції на ринку

Компанії, такі як Apple, Meta та Alphabet, мають мільярдну аудиторію користувачів, що створює захисний бар’єр. Meta має 3,43 млрд користувачів у сім’ї додатків щодня, а чатбот Meta AI — майже 1 млрд користувачів щомісяця.

5. Баланс між зростанням і стабільністю

Технологічні компанії з високою маржею та сталим зростанням вигідніші. Наприклад, Microsoft має чистий прибуток 32 млрд доларів за рік, Nvidia — 50,1% чистої маржі, що свідчить про ефективність бізнес-моделі.

Огляд провідних технологічних компаній

Apple (AAPL) зосереджена на нових моделях iPhone з AI та сервісах. Водночас стикається з викликами зростання та конкуренції. Останній чистий прибуток — 24,8 млрд доларів, маржа — 26,3%.

Nvidia (NVDA) домінує на ринку AI-чипів з H100 і Blackwell, але має виклики через регуляторні обмеження в Китаї та можливе уповільнення зростання. Доходи зросли на 69% рік до року, чистий прибуток — 22,1 млрд доларів.

Alphabet (GOOG) має сильний результат у пошуку, YouTube і Google Cloud. Інтеграція AI (Gemini) у продукти, P/E — 18.9, що є привабливим порівняно з конкурентами.

Amazon (AMZN) зростає завдяки AWS і e-commerce. Попри обмеження виробничих потужностей, чистий прибуток — 17,1 млрд доларів, доходи — 155,7 млрд доларів.

Meta (META) зростає у сфері реклами з AI, інвестує 64-72 млрд доларів у AI, успішно розвиває AR-окуляри RayBan. Чистий прибуток — 16,64 млрд доларів.

Tesla (TSLA) має проблеми з доставками та попитом, але фокус на автономних системах (FSD) і роботаксі дає надію. P/E — 123.2, що відображає високі очікування зростання.

Microsoft (MSFT) зростає у хмарних сервісах Azure на 33% щороку, збільшує використання Copilot. Чистий прибуток — 32 млрд доларів, доходи — 70,1 млрд доларів.

Adobe (ADBE) інтегрує Generative AI (Firefly) у Creative Cloud і Document Cloud, запустила Firefly Image Model, Video Model і Vector Model. Чистий прибуток — 2,22 млрд доларів.

Ризики та можливості технологічних акцій у 2025 році

Переваги інвестицій у технології

✅ Можливість високого зростання — технологічна галузь зростає швидше за ринок у цілому, AI та автоматизація — двосічний меч.

✅ Висока маржа та прибутковість — успішні компанії мають чисту маржу понад 30%, наприклад Nvidia — 50.1%, Microsoft — 45.7%.

✅ Постійний попит — технології є невід’ємною частиною сучасного життя і бізнесу.

✅ Захист ринку (moat) — гіганти, такі як Apple і Meta, мають сильний захист від конкуренції.

Недоліки, яких слід остерігатися

❌ Висока волатильність цін — акції технологічного сектору зазвичай більш волатильні, що може турбувати інвесторів.

❌ Тиск швидких технологічних змін — швидкий розвиток може зробити компанії застарілими.

❌ Жорстка конкуренція — багато нових гравців і цінова боротьба.

❌ Завищена оцінка — деякі акції мають дуже високий P/E, наприклад Tesla — 123.2, що може призвести до корекції.

❌ Регуляторні ризики — посилення контролю за AI і даними може вплинути на прибутки і зростання.

Коли найкраще починати інвестувати у технологічні акції

Інвестиції у 2025 році вимагають довгострокового погляду. Попри зниження цін деяких акцій, важливо:

• Обирати ретельно — не всі технологічні акції однаково вигідні. Вивчайте метрики та тренди.
• Диверсифікувати — інвестуйте у різні сфери технологій або через ETF, наприклад XLK.
• Шукати недооцінені акції — у змінюваному ринку деякі компанії з хорошими фундаментами можуть бути доступними.
• Слідкувати за новинами і фінансовими звітами — слухайте виступи керівництва, аналізуйте фінансову звітність, слідкуйте за змінами.

Підсумок

Акції технологічного сектору у 2025 році залишаються привабливими для довгострокових інвесторів, що мають розуміння бізнесу та ризиків. Apple, Microsoft, Nvidia — лише частина можливостей. Важливість технологій у розвитку товарів і послуг гарантує потенціал для прибутку і зростання.