Хочете інвестувати в акції малих капіталізацій? Ознайомтеся з цими двома провідними ETF

State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM +0.55%) та Schwab U.S. Small-Cap ETF (SCHA +0.42%) прагнуть забезпечити диверсифіковану експозицію до американських малих капіталізаційних акцій, але вони відстежують різні індекси та використовують різні методології. Обидва ETF найбільше відрізняються за складом портфеля, секторною орієнтацією та останніми показниками доходності, при цьому SCHA пропонує ширшу диверсифікацію та більш сильну річну доходність, тоді як SPSM має трохи нижчий коефіцієнт витрат і вищу доходність.

Це порівняння досліджує, як їхній склад портфеля, витрати та недавні профілі ризику-доходу можуть зацікавити інвесторів, що шукають експозицію до малих капіталів.

Огляд (витрати та розмір)

Бета вимірює цінову волатильність відносно індексу S&P 500; бета обчислюється на основі п’ятирічних щотижневих доходів. 1-річна доходність відображає загальний дохід за останні 12 місяців.

SPSM трохи переважає SCHA за витратами (коефіцієнт витрат) та доходністю, пропонуючи трохи вищу виплату для інвесторів, орієнтованих на доход.

Порівняння продуктивності та ризиків

Що входить до складу

SCHA відстежує широкий індекс малих капіталів, володіючи 1724 акціями та розподіляючи ваги секторів між фінансовими послугами (17.9%), промисловістю (17.2%) та охороною здоров’я (15.8%). Найбільші позиції включають Sandisk Corp (SNDK +4.65%), Lumentum Holdings Inc (LITE +4.98%) та ATI Inc (ATI +3.89%), без домінування окремої акції. Sandisk є найбільшою позицією з вагою 2%. Із 16-річною історією та понад 20 мільярдами доларів активів під управлінням (AUM), SCHA робить акцент на диверсифікацію та ліквідність для інвесторів, що шукають комплексну експозицію до малих капіталів.

У порівнянні, SPSM охоплює 607 акцій, з секторними нахилами до промисловості (18.1%), фінансових послуг (18%) та споживчого сектору (14%). Його основні позиції — Solstice Adv Materials Inc (SOLS +2.81%), Moog Inc (MOGA +1.77%) та InterDigital Inc (IDCC +2.88%), кожна менше ніж 1% портфеля. Підхід SPSM є більш концентрованим, що може спричинити трохи інші динаміки ризику та доходності порівняно з ширшим охопленням SCHA.

Для додаткових рекомендацій щодо інвестування в ETF перегляньте повний гід за цим посиланням.

Що це означає для інвесторів

Акції малих капіталів пропонують високий потенціал доходу, але також мають ризики та можуть бути волатильними. Ключ до успіху в інвестуванні в малі капітали часто зводиться до терпіння та готовності ризикувати.

Оскільки аналіз, відбір та інвестування в окремі акції малих капіталів не для всіх, ETF State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap та Schwab U.S. Small-Cap ETF є двома з найкращих, низькозатратних ETF для інвестування в акції малих капіталів. Однак кількість їхніх активів може суттєво впливати на результати.

Дані рівня загальної доходності SCHA за YCharts

SCHA відстежує індекс Dow Jones U.S. Small-Cap Total Stock Market Index, який складається з понад 1700 акцій і пропонує найширшу можливу експозицію до малих капіталів. У порівнянні, SPSM відстежує індекс S&P SmallCap 600 і є більш концентрованим, з майже третьою кількістю активів порівняно з SCHA.

SCHA може бути привабливим для інвесторів із високою готовністю до ризику через свій великий портфель. За останні один і три роки цей ETF також перевищив результати SPSM.