Єдина акція у сфері охорони здоров'я, яку я купив би і ніколи не продав, можливо, це Johnson & Johnson

Легко захопитися останніми гарячими акціями, новими трендами, найяскравішими секторами. Однак, якщо ви прагнете стабільного, надійного доходу та сильної загальної доходності, купуйте Johnson & Johnson (JNJ 1,79%).

Так, я знаю, це нудне твердження, але якщо ви шукаєте найближче до гарантії, окрім смерті та податків, гігант охорони здоров’я — це правильний вибір. Саме тому я купив акції J&J багато років тому і ніколи не планую їх продавати.

Чому я люблю акції Johnson & Johnson? Дозвольте мені назвати причини.

Розгорнути

NYSE: JNJ

Johnson & Johnson

Зміна сьогодні

(-1,79%) $-4,42

Поточна ціна

$242,49

Основні дані

Ринкова капіталізація

584 млрд доларів

Діапазон за день

$240,28 - $246,88

52-тижневий діапазон

$141,50 - $246,96

Обсяг торгів

14 млн

Середній обсяг

9 млн

Валовий марж

67,97%

Дохідність дивіденду

1,61%

Причина №1: компанія підвищує дивіденди вже 63 роки поспіль

Заспокойтеся на мить. Це компанія-«Король дивідендів», одна з небагатьох, що підвищує свої виплати понад 50 років поспіль. Вона почала підвищувати дивіденди ще в 1963 році, коли президентом був Джон Ф. Кеннеді. І попри всі потрясіння з тих пір — війни, економічні спади та значні зміни у сфері охорони здоров’я — вона стабільно їх збільшує.

За останнє десятиліття вона постійно підвищувала дивіденди однозначним відсотковим зростанням, що в сумі склало 73% за цей період. Минулого року вона підвищила квартальний дивіденд на 4,8% до $1,30 за акцію. За поточною ціною акцій це дає дохідність 2,1%, майже вдвічі більше за середню дохідність індексу S&P 500 у грудні — 1,15%.

Крім того, коефіцієнт виплат компанії — 46,3%, що свідчить про достатньо запасу для подальших зростань. У 2025 році вона виплатила дивідендів на суму $12,4 мільярда, тоді як її вільний грошовий потік склав близько $20 мільярдів.

Джерело зображення: Getty Images.

Причина №2: її загальна доходність перевищила S&P 500 за минулий рік

Акції Johnson & Johnson принесли загальну доходність понад 60% за минулий рік, що приблизно в п’ять разів більше, ніж у індексу S&P 500. Це досить добре для «нудної» акції, хоча зазвичай її загальні доходи були набагато скромнішими.

Цього року компанія зробила багато правильних кроків. Доходи зросли на 6% до $94,2 мільярда, а прибуток на акцію (EPS) — на 90,5% до $11,03. Скоригований EPS становив $10,79, що на 8,1% більше. У 2026 році керівництво прогнозує доходи в діапазоні від $100 до $101 мільярда, що становитиме зростання на 6,7% у середньому. Вони прогнозують операційний EPS у межах від $11,43 до $11,63, що на 6,9% більше за середину.

Причина №3: вона не застрягла у минулому

Так, компанія має 140-річну історію, але вона твердо дивиться у майбутнє. Нещодавно вона оголосила про плани витратити $1 мільярд на нове виробництво клітинних технологій за межами Філадельфії.

Новий завод підтримуватиме цілі Johnson & Johnson щодо виробництва більшої частини своїх передових ліків у США, що дозволить задовольнити внутрішній попит і зменшити витрати на мита. Компанія заявила, що планує загальні витрати у розмірі $55 мільярдів на виробництво, дослідження і розробки (R&D) та технології в США до початку 2029 року.

J&J стабільно витрачає великі суми на R&D — у 2025 році це склало $14,6 мільярда — і це окупається. Минулого року у неї було 28 програм із продажами понад $1 мільярд. Також у її підрозділі інноваційної медицини було затверджено 51 терапію, а у медтехнічному підрозділі — 15 нових продуктів.

Такі якості можуть бути не дуже захоплюючими, але саме вони роблять Johnson & Johnson акцією, з якою я з радістю залишуся надовго.