Палантір перевершує очікування у 4 кварталі завдяки активному впровадженню ШІ, що сприяє перевищенню прибутків та зростанню прогнозів

Коли Palantir Technologies опублікувала результати за четвертий квартал, компанія продемонструвала цифри, які пояснюють, чому вона стала ключовою точкою для інвесторів, що роблять ставки на впровадження штучного інтелекту. Стратегія компанії зосереджена на AI принесла дивіденди як у показниках доходів, так і в прибутковості, сигналізуючи про те, що попит на можливості штучного інтелекту з боку підприємств і уряду не має ознак сповільнення. Що вийшло з звіту про прибутки, так це компанія, яка працює на повну потужність, майже кожен показник перевищує очікування Уолл-стріт, одночасно підвищуючи свої прогнози на майбутні роки.

Зростання доходів на основі AI перевищує очікування

Фінансові результати Palantir чітко показали, що попит на аналітичні рішення на базі AI прискорюється. Квартальний дохід склав 1,41 мільярда доларів, перевищуючи очікування консенсусу в 1,33 мільярда доларів. Скоригований прибуток на акцію склав 0,25 долара, перевищуючи прогноз у 0,23 долара, який складали аналітики. Мабуть, найпереконливішим був показник річного доходу: 4,48 мільярда доларів — це зростання на 70% у порівнянні з минулим роком, що свідчить про справжній ринковий імпульс, а не про аномалії.

Ці результати не залишилися непоміченими ринком. Цінові рухи акцій відобразили ентузіазм інвесторів: після оголошення ціна PLTR зросла на 5% під час торгів після закриття біржі і додатково на 12% у передторговий час наступного дня. Загальна реакція ринку підкреслює довіру як до результатів кварталу, так і до подальшого розвитку компанії, зумовленого її пристрастю до AI-ініціатив.

Комерційний та урядовий сегменти демонструють сильні результати

Розбиття за географічними регіонами показує, звідки надходить більша частина зростання. Доходи у комерційному секторі США продемонстрували особливо сильне зростання — на 137% у порівнянні з минулим роком, досягнувши 507 мільйонів доларів, що значно перевищує очікування в 479 мільйонів доларів. Це прискорення відображає зростаюче впровадження платформ на базі AI від Palantir підприємствами, які прагнуть отримати конкурентні переваги через передові аналітичні можливості.

Урядовий сегмент також показав високі результати. Доходи уряду США зросли на 66% до 570 мільйонів доларів, перевищуючи оцінку в 522 мільйони доларів. Під час коментарів щодо результатів керівництво компанії підкреслило постійний прогрес у співпраці з великими федеральними відомствами, зокрема зазначивши про впровадження у Міністерстві оборони, Службі внутрішніх доходів та Міністерстві внутрішньої безпеки. Кожна з цих організацій представляє значні довгострокові можливості контрактів, особливо оскільки урядові агентства все більше орієнтуються на прийняття рішень і операційну ефективність на основі AI.

Прогнози на майбутнє вказують на прискорення імпульсу AI

Можливо, найважливішим є те, що прогнози Palantir на майбутні періоди свідчать про очікуване прискорення зростання, а не його сповільнення. Прогноз на перший квартал передбачає дохід у межах від 1,532 до 1,536 мільярда доларів — значне зростання порівняно з моделлю аналітиків у 1,32 мільярда доларів. Ще більш амбітним є прогноз на повний 2026 фінансовий рік — від 7,182 до 7,198 мільярда доларів проти очікуваних 6,22 мільярда доларів.

Обсяг цих підвищених оцінок змусив інституційних аналітиків переглянути свої прогнози. William Blair, один із провідних дослідницьких фірм у секторі, підвищив рейтинг Palantir до рівня Outperform. У коментарях аналітики зазначили, що недавня волатильність ринку створила більш обґрунтовані точки входу для оцінки компанії, водночас підкреслюючи, що Palantir є «іншим видом компанії» з архітектурою продуктів і корпоративною культурою, що особливо відповідає нинішній хвилі трансформації AI.

Попит на можливості Palantir зріс настільки, що керівництво зазначило, що компанія стала вибірковою щодо проектів, які вона прагне реалізувати, що відображає динаміку попиту і пропозиції, яка на користь постачальника. Це свідчить про те, що у міру того, як організації змагаються за впровадження інфраструктури та аналітичних можливостей AI, Palantir має хороші позиції для отримання значної частки цієї хвилі витрат. Квартал показав, що її пристрасне ставлення до AI-стратегії безпосередньо перетворюється на комерційний імпульс і створення вартості для акціонерів.