Крипто-офшори залишаються в Європі, але під посиленою увагою у 2026 році

У міру зрілості криптовалютного сектору податкова політика залишається однією з його ключових змінних. З 1 січня 2026 року Європа переживає масштабну трансформацію цифрового податкового ландшафту. Впровадження DAC8, директиви Європейського Союзу щодо адміністративної співпраці, та консолідація правил MiCA змінюють стратегії власників цифрових активів. Попри цю обмежувальну тенденцію, кілька європейських юрисдикцій досі зберігають сприятливі режими для крипто-офшорів, хоча їх привабливість поступово зменшується.

Розуміння основ криптооподаткування

Спосіб оподаткування криптоактивів залежить від їх юридичної класифікації та використання. На відміну від загального визнання як валюти, більшість країн вважає їх активами або власністю. Це веде до двох основних податкових механізмів: податку на доходи фізичних осіб та податку на приріст капіталу.

Джерела доходів у крипті зростають. Зарплати у криптоактивах, нагороди за стейкінг та доходи від майнінгу зазвичай підлягають оподаткуванню як доходи. Обміни крипто на фіатні валюти або міжкриптові транзакції є подіями, що спричиняють оподаткування приросту капіталу. Для підприємств застосовуються податок на прибуток та ПДВ.

Важливим фактором є період утримання активів. Багато країн, особливо в Європі, застосовують прогресивне оподаткування залежно від тривалості зберігання. Постійне місце проживання або громадянство є обов’язковою умовою для доступу до таких пільгових режимів, зазвичай після 180 днів щорічної присутності. З 2026 року ці параметри коригуються з DAC8, який зобов’язує криптосервіс-провайдерів (біржі, брокерів) повідомляти податковим органам дані користувачів до 1 липня 2026 року. Це посилює автоматичний обмін інформацією між урядами.

Європа: криптоофшори виживають, але змінюють обрис

Німеччина залишається оплотом сприятливих режимів. Інвестори мають звільнення від податку на прибутки, якщо криптоактиви зберігаються рік або довше. Прибутки від короткострокових транзакцій менше 1000 € також не оподатковуються. Однак доходи від стейкінгу, майнінгу підлягають прогресивному оподаткуванню до 45 % за німецькою шкалою.

Португалія обрала інший шлях. Колись дуже ліберальна країна у 2023 році посилила свою позицію. Тепер прибутки, отримані менш ніж за 365 днів, оподатковуються фіксованою ставкою 28 %, тоді як довгострокові прибутки залишаються звільненими від податку. Доходи у криптоактивах залишаються оподатковуваними залежно від типу: від 14,5 % до 53 % для зарплат у крипті, 28 % для пасивних доходів (стейкінг, відсотки).

Мальта зберігає привабливий режим для довгострокових інвестицій. Регулярні операції, що нагадують професійний трейдинг, оподатковуються поступово до 35 %. Гібралтар, поза межами ЄС, підтримує нейтральну податкову політику щодо прибутків у крипті, за винятком комерційної діяльності.

Загалом, тенденція в Європі спрямована до обмежень. Словенія, колись гостинна, з 1 січня запровадить податок на приріст капіталу 25 %, що позбавить її статусу криптоофшору. Кіпр, аналогічно, з того ж дня застосовує 8 % податку на продаж цифрових активів. Швейцарія, хоча й не входить до ЄС, розрізняє приватних інвесторів (звільнених від податку на приріст капіталу) та професіоналів (зобов’язаних платити податки на доходи).

Грузія пропонує іншу перспективу: для фізичних осіб не передбачено податку на доходи або приріст капіталу, оскільки торгові прибутки вважаються походженням з-за кордону. Однак майнінг оподатковується ставкою 20 %, а доходи третіх осіб регулюються відповідно.

Азія: зростаючий центр податкових переваг для криптоактивів

Азійсько-Тихоокеанський регіон поступово закріплює свою роль як привабливого напрямку. ОАЕ, зокрема Дубай, пропонують 0 % ставок як на доходи, так і на приріст капіталу для приватних інвесторів. Майнінг оподатковується лише як комерційна діяльність.

Гонконг дотримується схожої логіки: довгострокові інвестиції звільнені від податків, тоді як активний трейдинг, що вважається професійною діяльністю, підлягає оподаткуванню до 17 %. Сінгапур і Малайзія застосовують подібні принципи, звільняючи від оподаткування покупки, зберігання та продажі цифрових активів у рамках інвестиційних цілей.

Таїланд став важливим центром у 2025–2026 роках. У країні запроваджено п’ятирічне звільнення від податку на доходи фізичних осіб для прибутків, отриманих через платформи, біржі та брокерів, ліцензованих тайською SEC. Це звільнення не поширюється на децентралізовані або peer-to-peer транзакції, а також на пасивні доходи (кредити, депозити, деривативи), що оподатковуються прогресивною ставкою до 35 %. Власники довгострокових віз отримують додаткове звільнення від податків на іноземні доходи, переведені через тайські платформи.

За межами Європи: екзотичні напрямки для криптоофшорів

У США є значущі альтернативи. Ел-Сальвадор, який офіційно визнав Біткоїн як законну валюту, не оподатковує крипто доходи з некомерційних джерел, включно з майнінгом і стейкінгом. Пуерто-Рико пропонує особливу можливість: 0 % податку на приріст капіталу після встановлення резиденції, без обов’язку платити федеральний податок з доходів місцевого походження.

Британські заморські території доповнюють цю картину. Бермуди, Кайманові острови та Віргінські острови Великої Британії звільняють усі транзакції з крипто від податку на доходи або приріст капіталу, за умови, що вони не є частиною зареєстрованої комерційної діяльності.

Висновок: адаптація стратегії до нових реалій 2026 року

2026 рік стане переломним. Криптоофшори зберігаються, але їх географія змінюється. Європа, колись щедра, рухається до єдиних більш суворих правил, тоді як Азія посилює свою привабливість. Для криптоінвесторів стає критично переоцінити свою резиденційну стратегію та вибір платформ у світлі DAC8 та нових національних директив. Здоровий глузд у економіці залишається важливим, але тепер вимагає глибокого знання місцевого законодавства та прогнозування майбутніх реформ.