П’ять захисних акцій, які варто додати до свого портфеля в часи невизначеності

Створення стійкого списку захисних акцій є однією з найрозумніших стратегій для подолання циклів ринку. Оскільки фінансові ринки продовжують зазнавати періодичних коливань, а економічна невизначеність залишається, важливість розподілу частини портфеля на акції з стабільною фундаментальною базою стає все більш очевидною. Компанії з сектору товарів першої необхідності, зокрема, продемонстрували вражаючу стійкість у різних умовах ринку, пропонуючи інвесторам поєднання стабільного доходу, надійних дивідендів і захисних характеристик, що захищають багатство під час турбулентних періодів.

Розуміння привабливості захисних інвестицій

Ринкові умови за останні роки підкреслили цінність захисних акцій. Периоди підвищеної невизначеності—будь то через геополітичну напругу, зміни політики, інфляційний тиск або побоювання щодо економічного спаду—послідовно підкреслювали важливість володіння активами, що генерують стабільний грошовий потік незалежно від економічної ситуації. Красота захисних акцій полягає у їхній фундаментальній природі: вони пропонують продукти та послуги, необхідні споживачам незалежно від економічних циклів.

Традиційні економічні індикатори демонструють ознаки волатильності, з побоюваннями щодо відсоткових ставок, зайнятості та споживчих витрат, що залишається ключовими для інвесторів. У такі часи список захисних акцій стає необхідним компонентом добре збалансованого портфеля, оскільки вони зазвичай менше падають під час ринкових спадів і зберігають виплату дивідендів, що пом’якшує втрати.

Чому компанії сектору товарів першої необхідності слугують як опора портфеля

Сектор товарів першої необхідності є одним із найперевіреніших захисних інвестиційних сегментів. Ці компанії виробляють і розповсюджують необхідні продукти—продукти харчування, напої, закуски та інгредієнти—які домогосподарства купують незалежно від економічних умов. Це створює передбачуваний потік доходів і відносно стабільні маржі порівняно з дискреційними секторами.

Крім стабільності, компанії сектору товарів першої необхідності мають сильні конкурентні переваги. Встановлена лояльність брендів, розвинуті мережі розповсюдження та економія масштабу створюють бар’єри для входу, що захищають частку ринку та цінову політику. Більш того, ці компанії історично підвищували дивіденди послідовно, що робить їх привабливими для інвесторів, орієнтованих на дохід, які прагнуть збереження капіталу та доходу.

Цей сектор також адаптувався до сучасних споживчих уподобань через стратегії преміалізації та інновації продуктів. Компанії використовують тренди щодо здорового способу життя, зручності та сталого розвитку, що фактично підсилює цінову політику та можливості розширення маржі.

Відбір захисних акцій для досвідчених інвесторів

Наш аналіз визначив п’ять акцій сектору товарів першої необхідності з сильними фундаментальними показниками, позитивною динамікою прибутків і привабливими оцінками на наступні 12-24 місяці. Кожна з них отримала сприятливі рейтинги від провідних платформ інвестиційних досліджень і демонструє покращення оцінок прибутків у останні місяці.

Tyson Foods Inc. (TSN): Сила портфеля білків

Tyson Foods підтримує диверсифіковану багатопродуктову діяльність у сегментах курятини, яловичини та свинини, що дозволяє їй ефективно використовувати стабільний попит споживачів на високобілкове харчування. Ікона портфеля—Tyson, Jimmy Dean і Hillshire Farm—має виняткове впізнавання брендів і проникнення у домогосподарства.

Останні операційні покращення підсилюють результати сегмента курятини через підвищену ефективність і зростання обсягів у сфері громадського харчування. Інвестиції керівництва у оптимізацію ланцюга постачання та цифрові можливості дають відчутні результати. Перспективи компанії залишаються позитивними, з очікуваними темпами зростання доходів і прибутків 0,9% і 22,6% відповідно за поточний фінансовий рік. Дивідендна дохідність становить 3,23%, що забезпечує значущий дохід для акціонерів.

Molson Coors Beverage Co. (TAP): Преміум позиціонування напоїв

Molson Coors отримала вигоду від сильних результатів у своїх географічно різноманітних операціях, особливо у Канаді та регіонах EMEA & APAC. Стратегія преміалізації—зміщення портфеля у бік продукції з вищою маржею—дає вимірювані результати.

Фінансові прогнози компанії демонструють стійкість, з очікуваним зростанням доходів у низьких однозначних цифрах і зростанням базового прибутку на акцію у високих однозначних цифрах. Операції у Північній Америці прогнозуються з підвищенням цін на 1-2%, що відображає цінову силу компанії. Поточні показники демонструють зростання доходів на 0,3% і зростання прибутків на 6,5%, а дивідендна дохідність 3,07% підтримує інвесторів, що шукають дохід.

Primo Brands Corp. (PRMB): Лідер зростаючого ринку гідратації

Primo Brands працює у зростаючому сегменті здорового гідратаційного напою, пропонуючи системи фільтрованої води, доставку багаторазових пляшок і роздрібні рішення для поповнення води. Мультиканальна стратегія розповсюдження—у роздріб, напряму до споживача, у комерційних та електронних каналах—дає можливість захопити зростання у різних сегментах клієнтів.

Траєкторія зростання компанії видається винятковою, з прогнозованими темпами зростання доходів і прибутків понад 100% і 54,5% відповідно за поточний період. Це відображає секулярний тренд до здорових альтернатив напоїв. Дивідендна дохідність 1,34% доповнює історію зростання, хоча дохід тут є вторинним щодо капітального приросту.

Lancaster Colony Corp. (LANC): Ексклюзивні продукти харчування

Lancaster Colony виробляє і продає спеціалізовані харчові продукти через портфель відомих національних і регіональних брендів. Дочірня компанія T. Marzetti виробляє широкий асортимент продукції під брендами Marzetti, New York Brand Bakery, Sister Schubert’s і Flatout.

Ці продукти стабільно присутні у роздрібній торгівлі та у каналах громадського харчування у великих мережах ресторанів по всій країні. Компанія прогнозує помірне, але стабільне зростання, з очікуваним зростанням доходів 3,1% і прибутків 6,1% за фінансовий рік. Дивідендна дохідність 2% забезпечує надійний дохід, що робить LANC привабливим для консервативних захисних портфелів.

Utz Brands Inc. (UTZ): Диверсифікація категорії закусок

Utz Brands виробляє і розповсюджує широкий асортимент солоних закусок і спеціалізованих продуктів під кількома відомими брендами, включаючи Utz, Zapp’s, On The Border, Golden Flake і Boulder Canyon. Стратегія мультибрендовості дозволяє компанії задовольняти різноманітні вподобання споживачів і цінові сегменти.

Розповсюдження охоплює як доставку безпосередньо у магазини, так і канали складів, охоплюючи супермаркети, магазини зручності, масові торгові мережі та клубні ритейлери. Очікуване зростання доходів і прибутків 1,2% і 10,4% відповідно забезпечують скромні, але стабільні очікування. Дивідендна дохідність 1,76% підсилює захисні характеристики цього лідера у категорії закусок.

Створення вашої стратегії захисних акцій

Включення захисних акцій до вашого портфеля вимагає обдуманого розподілу активів відповідно до вашої толерантності до ризику та горизонту часу. Вищезазначені п’ять акцій представляють різні сегменти у межах сектору товарів першої необхідності—білки, напої, вода і гідратація, спеціалізовані продукти та закуски—забезпечуючи диверсифікацію у межах захисного розподілу.

Обґрунтування тримання захисних акцій виходить за межі реагування на негайну ринкову волатильність. Ці компанії генерують грошові потоки, що фінансують дивіденди у різних економічних умовах, що робить їх незамінними компонентами довгострокових стратегій збереження багатства. Чи то ви наближаєтеся до виходу на пенсію, керуєте ризик-обережним мандатом або просто шукаєте стабільність у ширшому портфелі, список захисних акцій, таких як ці п’ять, створює основу надійності та генерації доходу.

Комбінація стабільних бізнес-моделей, сильної брендової репутації, послідовних виплат дивідендів і доведеної здатності зберігати прибутковість у складних періодах робить ці захисні акції особливо привабливими для обережної побудови портфеля.