Керівництво Broadcom щойно зробило кілька промовистих зауважень аналітикам TD Cowen — попит на чіпи, який вони спостерігають, не просто високий, а ненаситний. Подумайте, що це означає для ширшого ринку.

З огляду на вибуховий ріст інфраструктури штучного інтелекту та постійний попит на обчислювальні ресурси у різних секторах, виробники напівпровідників фактично працюють на межі можливостей. Для тих, хто слідкує за апаратною частиною — будь то доступність GPU, виробництво майнингових установок або будівництво дата-центрів — така заява від великого гравця, як Broadcom, має серйозне значення.

Цікаво те, що означає масштаб того, що "ненаситний" передбачає. Це не просто "ми добре продаємо". Це сигнал про те, що обмеження постачання є реальними та тривалими. Коли топ-менеджери використовують таку мову з інституційними інвесторами, це зазвичай відображає структурну напруженість у їхніх замовленнях.

Що стосується Web3 і криптовалютної сфери, це безпосередньо пов’язано з обчислювальними ресурсами, які забезпечують все — від валідації блокчейну до протоколів з покращеним штучним інтелектом. Доступність чіпів раніше була вузьким місцем — і якщо Broadcom спостерігає такий попит, це може означати, що ця проблема стане ще більш вираженою, ніж ми думали.