Чому підвищення соціального забезпечення 2026 року не здаватиметься значним — і що повинні знати пенсіонери

Розчаровуюча правда про зростання цього року

Більше 53 мільйонів американців, які отримують пенсійні виплати, незабаром отримають своє щорічне коригування, але картина не така яскрава, як може здатися з заголовків. Адміністрація соціального забезпечення оголосила про 2,8% коригування вартості життя (COLA) на 2026 рік — що приблизно означає $56 більше на місяць для середнього пенсіонера. До наступного року ця типова місячна виплата досягне $2,071, або трохи менше ніж $25,000 на рік.

Зовні це виглядає значущим: це п’ятий поспіль рік, коли виплати зросли щонайменше на 2,5%, — такої серії не було з кінця 1980-х і початку 1990-х років. Для істориків програми це справді історичний рубіж.

Однак для більшості літніх людей, які живуть на ці виплати, ця історія звучить порожньо.

Як працює COLA — і чому це важливо

Щоб зрозуміти цю розбіжність, потрібно знати, як соціальне забезпечення обчислює ці щорічні підвищення. Уряд відстежує інфляцію за допомогою Індексу споживчих цін для міських працівників і службовців (CPI-W), який вимірює зміни цін у понад 200 категоріях витрат. Коли інфляція зростає, виплати збільшуються пропорційно, щоб допомогти отримувачам зберегти купівельну спроможність.

Здається логічним у теорії. Але система має критичний недолік для пенсіонерів: CPI-W був створений для відстеження моделей витрат працюючих у містах людей, а не літніх. Індекс не враховує належним чином витрати, які займають найбільшу частку бюджету пенсіонера — а саме, житло та медичне обслуговування.

Де цифри відрізняються від реальності

Ось де проблема стає очевидною. Хоча 2,8% COLA звучить розумно, фактична інфляція у категоріях, на які залежать пенсіонери, значно вища:

• Витрати на житло: зростають швидше за 2,8%
• Медичні послуги: також зростають вище за 2,8%
• Премії Medicare Part B: зросли на 9,7% до $202,90 щомісяця — річне підвищення на $17,90

Для пенсіонерів, які платять за традиційний Medicare, це підвищення премії може з’їсти більшу частину або всю отриману COLA. Практично це означає, що їхня соціальна виплата стає більшою, але реальна купівельна спроможність або залишається стабільною, або зменшується.

Контекст за цими цифрами

Щоб поставити це у перспективу: приблизно 80% — 90% пенсіонерів залежать від соціального забезпечення, щоб покрити хоча б частину своїх щомісячних витрат. За даними досліджень, програма підняла понад 22 мільйони американців вище рівня бідності у 2023 році, з них 16,3 мільйона — це літні люди. Для цієї групи навіть скромні коригування мають велике значення.

Зростання на 2,8%, хоча й менше за привабливий 8,7% у 2023 році, все ж перевищує довгострокове середнє COLA в 2,3% щороку з 2010 року. Але це порівняння приховує тривожну реальність: інфляція у конкретних категоріях, яких не можуть уникнути пенсіонери, послідовно випереджає офіційний COLA протягом десятиліть.

Чому це важливо для вашого планування пенсії

Головна проблема полягає в тому, що щорічні підвищення соціального забезпечення налаштовані на національний середній показник інфляції, який не відображає реальні витрати пенсіонерських домогосподарств. Старший американець, який витрачає 40% свого бюджету на житло та охорону здоров’я, стикається з зовсім іншою реальністю інфляції, ніж 35-річний офісний працівник.

Коли медичні премії та оренда зростають на 5%, 6% або більше, а виплати зростають лише на 2,8%, стає очевидним: пенсіонери втрачають позиції. Ця динаміка повторюється з року в рік, поступово зменшуючи реальну цінність виплат, навіть коли номінальні суми зростають.

Дані останніх років підтверджують цю тенденцію. Коригування, що привертали увагу — 5,9% у 2022 і 8,7% у 2023 — були винятками, викликаними безпрецедентними сплесками інфляції. Повернення до більш типових рівнів COLA у діапазоні 2% — 3% означає повернення до епохи, коли багато пенсіонерів спостерігають за зменшенням своєї купівельної спроможності поступово.

Погляд у майбутнє

Для мільйонів літніх людей, для яких соціальне забезпечення є основним доходом, коригування 2026 року розповідає знайому історію: офіційні цифри обіцяють одне, але реальні витрати говорять інше. Розуміння цієї різниці між номінальним зростанням і фактичною купівельною спроможністю є критичним для тих, хто залежить від цих виплат.

Система не була створена з урахуванням сучасних пенсіонерів, і доки формула не буде змінена для кращого відображення реальних витрат літніх, ці щорічні коригування й надалі будуть недосконалими для тих, хто найбільше їх потребує.