1. Починаючи з арахісу

Нещодавно Ілон Маск прикріпив твіт про Deez Nuts. Хоча цей проект виглядає як насмішка над Діснеєм і урядом США, багато хто в криптоспільноті сприймає його як заклик до об'єднання взаємозамінних токенів і NFT. Це викликало резонанс серед інвесторів та ентузіастів NFT. Але чому? Що таке "Арахіс"?

1.1 Об'єднання взаємозамінних токенів і NFT

Очевидно, що обсяги торгівлі на традиційних платформах NFT скорочуються, що вимагає реформування або інновацій в екосистемі NFT. У сучасній криптовалютній сфері концепція "об'єднання взаємозамінних токенів і NFT разом/токенів з подвійною взаємозамінністю" стала дуже обговорюваною темою. Однак ця концепція - це набагато більше, ніж просто новий підхід до вирішення проблем ліквідності NFT; вона передбачає всебічну, систематичну та елементарну революцію в різних аспектах криптоіндустрії, включаючи категорії активів, стандарти протоколів, операційне просування, інфраструктуру та екосистеми додатків.

Тому успішні кейси таких репрезентативних проектів, як $Nuts на Solana і @Pandora_ERC404 на Ethereum, ще більше підігріли дискусії про концепцію "об'єднання взаємозамінних токенів і NFT". $Nuts знадобилося 9 днів на Solana, щоб піднятися з пікового значення 0,3U до 2,3U, в той час як @Pandora_ERC404 побачив зростання пікового значення з 400U до 24000U за 6 днів на Ethereum. Цей сплеск викликав постійну увагу і зростаючий ентузіазм до концепції "об'єднання взаємозамінних токенів і NFT".

1.2 Чи буде його розвиток тимчасовим чи сталим?

З набору даних ми бачимо, що в грудні 2023 року місячний обсяг торгів NFT на Solana досяг $360 млн, вперше обігнавши Ethereum. У порівнянні з Ethereum, Solana має майже вдвічі більшу кількість користувачів, які торгують, і вдесятеро більшу кількість транзакцій. Станом на 2 лютого 2024 року обсяг торгів внутрішньосистемної мережі DEX компанії Solana становить приблизно 114,9 мільярда доларів, перевищуючи Ethereum протягом двох днів поспіль. Більше того, обсяг торгів на DeFi-платформі-агрегаторі Jupiter компанії Solana в певний момент навіть перевищив сумарний обсяг торгів протоколів Uniswap V2 і V3.

На домашній сторінці протоколу Tiny SPL зображено дерево Меркла і усміхнене обличчя, що нагадує естетику Windows98. Це домашня сторінка Peanuts, яка на перший погляд може здатися не надто інноваційною, але насправді вона втілює повернення до простоти та принципу мінімалізму.

1.3 ETH або SOL?

По-перше, плата за газ в Ethereum відносно висока. Хоча це питання широко обговорювалося, для таких проектів, як Pandora, які вимагають частого карбування і спалювання NFT, питання плати за газ в Ethereum може стати більш складним зі збільшенням обсягу і частоти транзакцій. Нещодавно "блакитна фішка" NFT-проекту Degods, який мігрував з Ethereum на Solana, розглядає можливість міграції назад на Solana.

Однак деякі стверджують, що в порівнянні з проектами ERC, які об'єднують взаємозамінні токени і NFT, Peanuts має сильний бекграунд, достатнє фінансування і великий пул. Зіткнувшись з довгоочікуваною інновацією, багато хто готовий зробити ставку на Peanuts. Хоча Peanuts може не зосереджуватися виключно на об'єднанні взаємозамінних токенів і NFT, його основна привабливість полягає в зниженні плати за оренду SOL-адреси.

Основною проблемою майнінгу NFT є висока плата за газ, але для таких проектів, як Pandora, які потребують частого майнінгу і спалювання NFT, питання плати за газ в Ethereum може стати більш складним зі збільшенням обсягу і частоти транзакцій. Нещодавно "блакитна фішка" NFT-проекту Degods, який мігрував з Ethereum на Solana, розглядає можливість міграції назад на Solana.

Source: https://twitter.com/leodeng08/status/1755444384097775932

Однак деякі люди дотримуються іншої думки і пропонують порівняти проект ERC, який об'єднує взаємозамінні токени і NFT, з проектом Nuts і провести раціональний аналіз. Проект ERC, що об'єднує взаємозамінні токени і NFT, підкріплений сильним бекграундом, хорошим походженням і достатньою фінансовою міцністю, тому в майбутньому токени рівня ERC з подвійною взаємозамінністю будуть більше відповідати інтересам публічних інвесторів.

Звісно, ми могли б подумати і про деякі інші макрофактори. Нинішні акціонери SOL також прагнуть обожествити свій проект. Інновації, яких давно не бачили, одного разу влилися в "Арахіс". Незважаючи на свою посередню історію, цінність Peanut виходить далеко за рамки об'єднання взаємозамінних токенів і NFT. Іншими словами, основна привабливість Peanuts полягає не в об'єднанні взаємозамінних токенів і NFT, а в зниженні ренти Solana.

2. Протокол Tiny SPL

ERC-404, розроблений командою Pandora, - це новий стандарт токенів, який використовує концепцію "подвійної взаємозамінності" з протоколу Tiny SPL. Його дизайн "подвійної взаємозамінності" привернув значну увагу, що призвело до спекуляцій токеном $PANDORA, а його ринкова капіталізація за короткий період зросла більш ніж у 100 разів. Це також спонукало багато проектів випускати токени за стандартом ERC-404.

2.1 Походження - фактори ліквідності

Одним з найбільших недоліків НФТ є брак ліквідності, оскільки при спробі продажу може бути складно знайти покупців, що призводить до накопичення великих запасів і ускладнює їх обіг.

Для вирішення проблеми ліквідності NFT, Emerald запровадила покращений стандарт токенів ERC-404, який походить від проекту Uniswap Emerald, спрямованого на вирішення проблеми ліквідності NFT. Emerald запровадила покращений стандарт токенів, встановивши ліквідність на Uniswap, що дозволило купувати токени відповідно до придбання NFT. Натхненна Emerald, команда Pandora оптимізувала свій контракт під стандарт токенів ERC-404, намагаючись подолати розрив між стандартами ERC-20 і ERC-721 за допомогою цього інноваційного підходу до кодування.

2.2 На основі протоколу Tiny SPL - технологія шардінгу

Стандарт ERC-404 привернув широку увагу завдяки своєму унікальному підходу до осколків NFT. Простіше кажучи, "подвійна взаємозамінність" дозволяє НФП бути одночасно дефіцитними і ліквідними, подібно до того, як вода може бути одночасно твердою (лід) і рідкою (вода).

Зокрема, коли NFT мають "подвійну взаємозамінність", це схоже на те, що лід може швидко перетворюватися на воду, коли це необхідно. Вода може вільно витікати в будь-який момент, тоді як льоду важко циркулювати у вузькому горлечку пляшки. Порівняння пляшки з гаманцем допомагає краще зрозуміти цю концепцію: дефіцит NFT є її перевагою, але також і причиною поганого обігу. Тож, як можна вирішити цю проблему?

Одним з можливих рішень є надання NFT одночасно дефіцитності та ліквідності, чого і досягає проект ERC-404. Він використовує технологію протоколу Tiny SPL, надаючи NFT цифровий баланс, подібний до 100 доларів готівкою.

Наприклад, коли ви володієте цим NFT і хочете продати або передати його комусь іншому, якщо ви хочете передати $50 від його вартості, вам потрібно спочатку сплатити комісію в розмірі $100. Потім буде викарбувано два NFT вартістю $50 кожен, що дозволить вам і одержувачу отримати по $50. Однак важливо зазначити, що цей процес пов'язаний зі значними транзакційними комісіями, що еквівалентно додатковому прослизанню на 30%.

2.3 Концепція дизайну

Стандарт ERC-404 - це експериментальний стандарт токенів, спрямований на вирішення проблем ліквідності колекцій NFT (не взаємозамінних токенів). Він поєднує в собі функції взаємозамінних токенів ERC-20 і не взаємозамінних токенів ERC-721, щоб підвищити корисність колекцій NFT в екосистемі DeFi.

Основна інновація стандарту ERC-404 полягає в його дизайні "подвійної взаємозамінності", який використовує підхід кодування з втратами для зберігання кількісної інформації взаємозамінних токенів та ідентифікаторів ID не взаємозамінних токенів в одній структурі даних, забезпечуючи при цьому їх диференціацію. Крім того, ERC-404 вводить механізм мапінгу, який дозволяє здійснювати природний обмін між взаємозамінними токенами і відповідними їм не взаємозамінними токенами, тим самим підвищуючи ліквідність NFT.

Робота ERC-404 передбачає розробку шаблону контракту, спрямованого на полегшення транзакцій з використанням токенів ERC-721 і ERC-20. Цей контракт не змінює параметри існуючих стандартів, а скоріше полегшує транзакції між різними типами активів. Однак слід зазначити, що поки що не визначено, чи отримає ERC-404 визнання від Фонду Ethereum або більш широкої спільноти.

2.4 Недоліки та розвиток

Незважаючи на широку увагу, яку отримав ERC-404, все ще існують деякі проблеми в практичному застосуванні, такі як технічні вразливості і скептицизм щодо довгострокового успіху і прийняття в крипто-спільноті.

Хоча проект ERC-404 успішно наділив НФТ ліквідністю, таке швидке перетворення має свою ціну, вимагаючи значних платежів за газ. Крім того, хоча проект підвищив ліквідність NFT, дозволивши торгувати акціями токенів на децентралізованих біржах, виникли сумніви щодо довгострокового успіху цього стандарту і його прийняття в криптоспільноті, особливо з урахуванням падіння цін на Pandora та інші токени ERC-404.

Тим не менш, завдяки "подвійній взаємозамінності" НФП можуть досягти ліквідності, зберігаючи при цьому дефіцит. Проект ERC-404 успішно досяг цієї мети, використовуючи технологію протоколу Tiny SPL.

3. Ключові ринкові проекти

3.1 GH0ST

Інвестори висловили зацікавленість у GH0ST, як і в Peanuts ($NUTS), як в інтригуючому проекті, який варто розглянути для інвестування. Він описується як перший проект SPL22, остання ітерація напису SPL20. На відміну від Metaplex NFT, GH0ST використовує Token2022 і усуває плату за карбування 0,023 SOL. Це дозволяє творцям самим додавати комісію за карбування, причому 100% цієї комісії йде на фінансування пулів ліквідності (LP).

Що стосується процесу карбування GH0ST, то він використовує протокол SPL20, який, по суті, слугує протоколом справедливого запуску для карбування на Solana. Ці монети карбуються як NFT партіями по 1000 штук. Згодом кожним NFT можна торгувати, розбиваючи його на окремі токени, і навпаки.

Назва "GH0ST" походить від використання стандарту Token22, що робить їх нездатними правильно відображатися в більшості гаманців, поки вони не будуть конвертовані в токени SPL. Тим не менш, як обмінний токен, такі платформи, як dexscreener, все ще відображають їх як невідомі.

3.2 MUBI

"MUBI приносить більш ніж 10-кратну віддачу від початкових інвестицій, причому один трейдер MUBI бачить, що його загальні активи зросли з $31,5 млн до $297 млн лише за один місяць", - ця подія, незалежно від застосування екосистеми MUBI, є привабливою лише з точки зору зростання вартості.

MUBI до певної міри вважається інфраструктурою написів. Якщо розглядати Біткоін як рівень консенсусу, а Ефіріум - як рівень виконання, то MUBI слугує перехресним записом між ними. Як працює механізм з'єднання токенів в MultiBit? Користувачі підключають свої криптогаманці до MultiBit, вибирають токени BRC-20, які вони хочуть передати, і направляють їх на вказану адресу BRC-20, передбачену протоколом. Після отримання та перевірки депонованих токенів, MultiBit генерує еквівалентну кількість токенів в мережі EVM за допомогою процесу карбування.

Функція двонаправленого мосту MultiBit дозволяє користувачам відновлювати токени з мережі EVM в Bitcoin. При виведенні коштів протокол MultiBit спалює відповідні токени в ланцюжку EVM і повертає користувачам токени рівної вартості із захищеного холодного гаманця. На додаток до Ethereum і BNB Chain, MultiBit розширив свою функціональність моста токенів на мережі Polygon і Arbitrum.

3.3 SoBit

SoBit - це крос-ланцюгова платформа, а протокол SoBit - це інноваційне рішення, призначене для безперешкодного підключення токенів BRC-20 до мережі Solana, що підвищує ліквідність і корисність токенів BRC-20 в екосистемі Solana. Місія проекту - створити більш уніфікований зв'язок в екосистемі Web3 і вивільнити більше нативної криптовалюти в майбутньому.

Дорожня карта SoBit охоплює плани з четвертого кварталу 2023 року до третього кварталу 2024 року. В основному це включає в себе функції тестування та аудиту, запуск нового користувацького інтерфейсу, впровадження функції автоматичної маршрутизації та оновлення в режимі реального часу для підтримки активів BRC-20, співпрацю з більшою кількістю партнерів Solana DeFi та створення альянсу додатків BRC-20.

Особливо інновації в Sobit v2, що стосуються підвищення безпеки, прискорення швидкості роботи крос-ланцюга, розширення спектру підтримки активів і поліпшення користувацького досвіду, роблять проект все більш помітним. Він може надавати універсальні послуги для будь-яких нових активів BRC20 і запускати активи через контракти для кращого доступу до фондів і користувачів в екосистемі Solana.

Згідно з дорожньою картою, очікується, що Sobit стане платформою з найширшою підтримкою активів BRC20 з точки зору Bridge+LaunchPad та використає переваги екосистеми Solana, щоб стати найперспективнішим оазисом цінності на треку інскрипції. Очікується, що Sobit запустить версію v3, яка включатиме більш функціональний LaunchPad, функцію Staking з підтримкою активів, сумісних з активами, сумісними з SRC-20, а також функцію Bridge as a Service (BaaS).

4. Розвиток та перспективи

Розвиток і поява вищезгаданих проектів приносять користь не тільки блокчейну SOL, але і є перспективними для інших публічних ланцюжків. Концепція "об'єднання взаємозамінних токенів і NFT" завдала значного удару по таких NFT-платформах, як Looksrare/Opensea/X2Y2, поклавши початок конвергенції карбування/NFT/TOKEN і сигналізуючи про перезавантаження NFT 2.0.

4.1 Нова парадигма розподілу токенів

Такі проекти, як NUTS і GH0ST, підкреслили важливість створення взаємозамінних токенів і NFT. У майбутньому NFT без функцій взаємозамінних токенів може бути складно залучити інвесторів, особливо під час "бичачих" циклів крипторинку, коли шляхи реалізації вартості мають вирішальне значення.

Розвиток майнінгу проривається на рівні протоколів, потенційно вводячи нову парадигму або рівень для активів у світі криптовалют. Це свідчить про те, що майнінг може суттєво вплинути на весь криптовалютний світ, сприяючи змінам та еволюції парадигм активів.

4. DeFi від 2NFT

Об'єднання взаємозамінних токенів і NFT відродило інтерес до NFTFi, зосередивши увагу на вирішенні питань контролю ліквідності для забезпечення стабільності вартості токенів і запобігання перегріву або заморожуванню. Це тягне за собою розвиток нових фінансових послуг, таких як алгоритмічні стейблкоіни, майнінг ліквідності, кредитування та вдосконалення механізмів маркет-мейкінгу, сприяючи тим самим сталому і здоровому розвитку криптовалютної екосистеми.

4.3 Поширення недорогих НФТ

Такі проекти, як Peanuts, значно знизили бар'єр для входу в сферу карбування NFT. Раніше високі тарифи на газ, особливо під час перевантаження мережі, стримували багатьох від майнінгу NFT в ланцюжках на кшталт ETH/BTC. Однак поява взаємозамінних токенів і NFT значно стиснула цей простір, що призвело до масової появи високоякісних проектів.

4.4 Збагачене розширення рівня інфраструктури

Як згадувалося раніше, ми обговорювали скрутне становище таких платформ, як OpenSea, що постійно занепадають. Для підтримки великої кількості торгів токенами з подвійною взаємозамінністю попит на інфраструктурні послуги стане більш нагальним. Це передбачає розробку високопродуктивних базових мереж з низькою затримкою, надійних смарт-контрактів і рішень для забезпечення інтероперабельності. Наприклад, розробка механізмів для токенів з подвійною взаємозамінністю з використанням технології крос-ланцюгів сприятиме безперешкодному обміну активами між різними блокчейн-платформами, що сприятиме подальшій інтеграції криптовалютної екосистеми.

Межі між ринками DEX, токенів та NFT стали розмитими. Це вказує на те, що токени з подвійною взаємозамінністю, можливо, встановили тісний зв'язок між різними зашифрованими полями транзакцій і активів, потенційно полегшуючи транзакції і ліквідність між активами, сприяючи подальшому розвитку криптовалют.

4.5 Поява нової категорії активів: Токен + NFT + FT

Токени з подвійною взаємозамінністю об'єднають не взаємозамінні токени (NFT) і взаємозамінні токени (FT) в гібридний стандарт активів, офіційно ставши новою категорією активів. Ці активи матимуть характеристики, схожі на ординали в токенах BRC20, демонструючи дуальність NFT/FT. Це нововведення стимулюватиме розвиток типів активів у криптовалютній індустрії, що потенційно призведе до появи більшої кількості проектів, подібних до $Nuts і Pandora. Наприклад, очікується, що ринок NFT переживе сплеск додатків і бізнес-моделей. Це сприятиме подальшому розвитку криптовалютної індустрії, привносячи більше інновацій в додатки, що підтримують токени з подвійною взаємозамінністю. Такі галузі, як AI, DeFi, GameFi і RWA мають величезний потенціал зростання і стануть важливими напрямками для додатків, що підтримують токени з подвійною взаємозамінністю.

4.6 Ера трансформації цифрових активів в екосистемі блокчейну Solana

Впровадження токенів SPL-20 на блокчейні Solana та значна еволюція, яку вони принесли. Токени SPL-20 представляють унікальний професійний стандарт реєстрації в мережі Solana, зберігаючи двійкові дані, такі як зображення або метадані JSON, через програмні адреси (PDA), пов'язані з NFT. Наприклад, токени SPL-20 мають змінні штампи для зарезервованого місця та незмінні артефакти для постійних записів. Крім того, LibrePlex відіграє важливу роль у розробці та розгортанні токенів SPL-20, пропонуючи такі концепції, як модулі справедливого запуску та двонаправлені мости для підвищення доступності та функціональності у сфері цифрових активів.

Токени SPL-20 виходять за рамки простого вбудовування даних в блокчейн; вони представляють собою нюансований і структурований підхід в рамках більш широкого ландшафту токенів блокчейну. Це передбачає створення КПК, пов'язаних з NFT, які зберігають двійкові дані, такі як зображення або метадані JSON. Токени SPL-20, визначені через JSON, охоплюють кожну операцію, пов'язану з карбуванням NFT, з кожною операцією пов'язаний відповідний номер замовлення. Такі токени, як $SOLS і $LADS є прикладами активів, створених відповідно до цієї специфікації.

5. Підсумок

Завдяки впровадженню Minting та аналізу $NUTS ми отримали цінну інформацію: SPL-20 став унікальним і професійним стандартом реєстрації в мережі Solana. Блокчейн Solana в даний час переживає значну еволюцію, і концепція Minting привернула увагу в світі блокчейнів, особливо підкреслена Ordinals і BRC-20 в екосистемі Біткоїн.

Майнінг, що походить з мережі Біткоїн, був описаний як такий, що зрештою має вийти за межі мережі Біткоїн. Це свідчить про те, що майнінг може стати важливим мостом, що з'єднує різні блокчейн-мережі, що ще більше підкреслює його критичну роль у криптовалютному світі. Однак, що більш важливо, ми повинні передбачити майбутні тенденції розвитку "об'єднання взаємозамінних токенів і NFT разом / токенів з подвійною взаємозамінністю" і глибоко осмислити і спрогнозувати його наслідки.

Відмова від відповідальності:.

1. Ця стаття передрукована з[aicoin], всі авторські права належать оригінальному автору[BIB Exchange]. Якщо у вас є заперечення щодо цього передруку, будь ласка, зв'яжіться з командою Gate Learn, і вони оперативно його опрацюють.
2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, належать виключно автору і не є інвестиційною порадою.
3. Переклади статті іншими мовами виконані командою Gate Learn. Якщо не зазначено інше, копіювання, розповсюдження або плагіат перекладених статей заборонені.