Я наблюдал за динамикой рынка акций США за последние десять лет, и цифры действительно впечатляют. Большинство людей не осознают, насколько доминируют американские акции на мировом рынке — речь идет о 43% всей стоимости мирового фондового рынка. Это огромная доля.

Когда говорят о отслеживании рынка акций, обычно упоминают три основных индекса. S&P 500, вероятно, самый важный, так как он включает 500 крупных компаний с капитализацией и представляет около 80% внутреннего рынка. За последние десять лет до начала 2024 года он принес в общей сложности 163%, что составляет примерно 10,2% в год. Неплохо. Индекс доминируют гигантские технологические компании — Microsoft, Apple, Alphabet, Amazon и Nvidia занимают значительную часть веса.

Затем есть индекс Dow Jones Industrial Average, который более избирателен. Он включает только 30 голубых фишек с отличной репутацией и стабильной прибылью. Интересно, что за тот же период он отстал от S&P 500, дав 131% с годовой доходностью 8,7%. Но вот что важно — он был менее волатильным, что важно для инвесторов, заботящихся о рисках. Среди его лидеров были такие компании, как UnitedHealth Group, Microsoft и Goldman Sachs.

Настоящий сюрприз? Nasdaq Composite просто разорвал все показатели. С более чем 3000 компонентами, сильно ориентированными на технологии и рост, он за десятилетие дал потрясающие 264%, с ежегодным приростом 13,8%. В его составе также доминировали Apple, Microsoft, Alphabet, Amazon и Nvidia. Правда, за это приходилось платить большей волатильностью — более высокие доходы сопровождались большими колебаниями.

Что меня больше всего поражает, так это то, что все три индекса прошли через несколько коррекций и два медвежьих рынка за этот период, но все они оказались очень прибыльными. S&P 500 и Dow более чем удвоились, а Nasdaq утроился. Это показывает важную вещь: если вы оставались инвестированными сквозь шум и хаос, вы зарабатывали серьезные деньги.

Уоррен Баффет всегда говорил одно — большинство профессиональных управляющих не могут превзойти S&P 500, и он прав. Менее 15% фондов с крупной капитализацией превзошли его за это десятилетие. Поэтому индексные фонды, отслеживающие эти показатели, стали настолько популярными. Можно получить прямой доступ через различные ETF, и, честно говоря, для большинства инвесторов это, вероятно, самый разумный выбор.

Главный урок — терпение. Рынок создает богатство со временем благодаря сочетанию инноваций и торговли. Конечно, будут падения и коррекции, но долгосрочный тренд был очевиден. Будь то S&P 500, Dow или Nasdaq — все три оказались прибыльными за последние десять лет. Об этом стоит помнить, решая, куда вложить свои деньги.