VEA против SPDW: Какой международный ETF является лучшим выбором для инвесторов?

Vanguard FTSE Developed Markets ETF (VEA 0,34%) и SPDR Portfolio Developed World ex-US ETF (SPDW 0,36%) оба стремятся отслеживать показатели развитых рынков за пределами США, обеспечивая диверсифицированное воздействие на Европу, Азию и Канаду.

Это сравнение показывает, как два фонда соотносятся по стоимости, доходности, рискам, составу и особенностям портфеля, чтобы помочь инвесторам определить, какой из них может больше подойти для международного инвестирования в акции.

Обзор (стоимость и размер)

Бета измеряет волатильность цены относительно индекса S&P 500. Годовая доходность за один год показывает общую доходность за последние 12 месяцев.

Оба фонда являются одними из самых доступных международных ETF, взимая всего 0,03% годовых. Однако SPDW предлагает чуть более высокую дивидендную доходность, что может заинтересовать инвесторов, ориентированных на доход.

Сравнение по доходности и рискам

Что внутри

SPDW содержит 2 386 акций, отслеживая развитые рынки за пределами США с основными секторами: финансовые услуги (24%), промышленность (19%) и технологии (12%). В его крупнейших позициях — ASML Holding, Samsung Electronics и Roche Holding AG. Фонд существует уже 18 лет, обеспечивая широкую международную диверсификацию без заметных особенностей или накладных расходов.

VEA еще шире, с 3 853 активами и почти такими же секторами и основными позициями, как SPDW. Оба фонда избегают рынка США и предназначены как базовые компоненты международных акций.

Для получения более подробной информации о инвестировании в ETF смотрите полное руководство по этой ссылке.

Что это значит для инвесторов

Инвестирование в международный ETF — разумный способ диверсифицировать портфель, и оба VEA и SPDW предлагают широкий и недорогой доступ к развитым международным рынкам.

VEA — более широкий из двух фондов, в нем почти на 1 500 акций больше, чем в SPDW. Однако оба ETF имеют очень похожие распределения по основным секторам и позициям. Три крупнейшие акции одинаковы в обоих фондах, составляя 3,86% портфеля VEA и 3,74% SPDW. Оба ETF распределяют примерно четверть активов на финансовые услуги, за ними следуют промышленность и технологии.

Такое сходство в составе портфеля отражается в их почти одинаковых показателях доходности за 12 месяцев и за пять лет, а также в бете и максимальных просадках — что говорит о схожем уровне волатильности цен.

Одно отличие — размер фонда. VEA обладает значительно большими активами под управлением (АТС), что обеспечивает большую ликвидность и облегчает покупку и продажу без влияния на цену ETF.

Оба эти ETF могут стать отличными инвестициями, и учитывая их сходство, инвесторы не ошибутся, выбрав любой из них. Выбор, скорее всего, будет зависеть от различий в АТС, дивидендной доходности и количестве активов.

Глоссарий

ETF: Биржевой инвестиционный фонд, который держит корзину активов и торгуется как акция на бирже.
Коэффициент расходов: Годовые операционные расходы фонда, выраженные в процентах от средних активов.
Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом, делённые на текущую цену акции, выраженные в процентах.
Бета: Мера волатильности фонда по сравнению с общим рынком; ниже одного — менее волатильный.
АТС: Активы под управлением; общая рыночная стоимость всех активов, которыми управляет фонд.
Развитые рынки: Экономически развитые страны с зрелыми финансовыми системами, такие как Япония, Великобритания и Канада.
Ex-US: Инвестиционная стратегия, исключающая компании, базирующиеся в США.
Максимальная просадка: Самое большое снижение стоимости от пика до минимума за определённый период, показывающее худший исторический убыток.
Общая доходность: Показатель эффективности инвестиций с учетом изменений цен и всех дивидендов и выплат, при условии реинвестирования.
Распределение по секторам: Как активы фонда распределены по различным отраслям, таким как финансы, технологии или промышленность.
Позиции: Отдельные ценные бумаги, такие как акции или облигации, входящие в портфель фонда.
Международные акции: Акции компаний, расположенных за пределами страны инвестора, часто используются для диверсификации.