Банк Америки прогнозирует рост до 240% для этих двух акций с рекомендацией «сильная покупка»

TipRanks

Воскресенье, 22 февраля 2026 г., 20:15 по японскому времени, 7 мин чтения

В этой статье:

^IXIC

+0.90%

WVE

+2.51%

IKT

+1.15%

^GSPC

+0.69%

BAC

+0.55%

Фондовый рынок в этом году пока колеблется, индекс S&P 500 вырос примерно на 1%, а Nasdaq снизился на 1,5%. Технологические акции испытывают трудности с восстановлением прошлогодних показателей, поскольку инвесторы переоценивают устойчивость расходов, связанных с ИИ, влияние масштабных капитальных затрат на прибыль и оправданность высоких мультипликаторов, которые по-прежнему используют многие компании.

Распродажа в честь Дня президента — 70% скидка

Получите доступ к данным уровня хедж-фондов и мощным инструментам для более умных и точных решений

Будьте в курсе последних новостей и аналитики, чтобы максимально раскрыть потенциал вашего портфеля

Это скептическое отношение к дорогостоящим крупным технологическим компаниям подтолкнуло инвесторов искать доходность в других сферах, и биотехнологии явно выиграли. Индекс Nasdaq Biotechnology вырос на 30% за последний год, что более чем вдвое превышает рост S&P 500, поскольку капитал перераспределяется в области с более привлекательными оценками и реальными катализаторами роста.

Переход в биотехнологии поддерживается улучшением фундаментальных показателей. Обнадеживающие клинические данные, одобрения регуляторов и рост слияний и поглощений возобновили аппетит к риску, а доходность облигаций, оставшаяся ниже предыдущих максимумов, улучшила фон для долгосрочных активов роста, таких как компании, разрабатывающие лекарства на стадии разработки.

На этом фоне аналитики Bank of America выделили два биотехнологических актива, которые, по их мнению, могут принести значительную прибыль в ближайшие месяцы — с потенциальным ростом до 240% в одном случае. Если этого недостаточно, согласно базе данных TipRanks, оба названия также имеют единодушную рекомендацию «сильная покупка». Давайте подробнее рассмотрим, что стоит за этим убеждением на Уолл-стрит.

Inhibikase Therapeutics (IKT)

Первый выбор Bank of America — Inhibikase Therapeutics, небольшая биотехнологическая компания, сосредоточенная на киназной биологии, с текущей основной целью — лечение легочной гипертензии (ПАХ). Это тяжелое заболевание, вызываемое прогрессирующим сужением и ремоделированием легочных сосудов, что заставляет сердце работать против растущего сопротивления и в конечном итоге может привести к сердечной недостаточности. Тезис Inhibikase прост: если замедлить основное ремоделирование сосудов, можно перейти от симптоматического лечения к изменению течения болезни.

Хотя ПАХ — редкое состояние, оно представляет собой значительную коммерческую возможность. Согласно Research and Markets, мировой рынок ПАХ в 2024 году оценивался в 8,29 миллиарда долларов и, по прогнозам, достигнет почти 12 миллиардов долларов к 2030 году, поскольку спрос на новые терапии продолжает расти.

Продолжить чтение  

Лидирующий кандидат Inhibikase, IKT-001, — это пероральный про-препарат иматиниба, хорошо известного ингибитора кинозы, изначально одобренного для лечения некоторых видов рака. Цель — сохранить эффективность иматиниба при ПАХ, одновременно улучшая переносимость — ограничение, которое ранее мешало его более широкому использованию в этом случае.

IKT-001 в целом хорошо переносился в фазе 1 исследования у здоровых добровольцев, при этом фармакокинетические данные показывали уровни экспозиции, сопоставимые с иматинибом. Эти результаты помогли установить эквивалентность доз и поддержали переход препарата к испытаниям у пациентов с ПАХ.

Важно, что в ноябре 2025 года компания объявила, что после обратной связи FDA ей разрешили пропустить запланированное исследование фазы 2b и сразу перейти к ключевой фазе 3 — IMPROVE-PAH. Это двухэтапное, адаптивное, рандомизированное, двойное слепое, плацебо-контролируемое исследование должно начаться в этом квартале и может включать до 486 пациентов на 180 международных площадках. Перед началом этого важного этапа компания укрепила баланс, привлекая 100 миллионов долларов валового дохода в ноябре прошлого года.

Обладая активом на поздней стадии, ориентированным на многомиллиардный рынок, аналитик Bank of America с рейтингом 5 звезд Джейсон Земански считает, что цена акций IKT в 1,76 доллара — привлекательная точка входа.

«Учитывая убедительные механистические основания, хорошие данные фазы 1 и энтузиазм врачей к TKI, мы считаем, что акции недооценены», — отметил Земански. «Хотя исследования ‘001’ еще на ранней стадии, с ограниченными данными и многим впереди, наши ключевые мнения экспертов считают, что про-препарат может стать лучшим в своем классе, сочетая 1) потенциально лучшие улучшения PVR и 6MWD; 2) относительно благоприятную безопасность и переносимость; и 3) удобство пероральной формы (в отличие от инъекционной). Эти свойства могут значительно повысить приверженность пациентов и расширить использование у врачей, особенно в рынке, где важны простота использования и безопасность. При положительных результатах испытаний IKT-001 хорошо сможет занять значительную долю рынка и изменить парадигму лечения ПАХ — а возможно, и других типов PH… Учитывая потенциал широкого применения в рынке стоимостью более 7 миллиардов долларов, мы считаем, что риск/вознаграждение выглядит привлекательно, и поддерживаем рекомендацию «Покупать»».

Аналитик BofA подтверждает свою рекомендацию «Покупать» ценой цели 6 долларов, что предполагает рост на 240% за следующие 12 месяцев. (Чтобы ознакомиться с результатами Земански, нажмите здесь)

Никто не спорит с этим мнением на Уолл-стрит. Рекомендация «сильная покупка» по IKT основана только на рекомендациях «Покупать» — всего 4. Прогноз предполагает рост примерно на 227% за год, при средней целевой цене 5,75 долларов. (См. прогноз по акциям IKT)

Wave Life Sciences (WVE)

Вторая акция в поле зрения BofA — Wave Life Sciences, биотехнологическая компания, сосредоточенная на РНК, разрабатывающая новое поколение лекарственных кандидатов с помощью собственной платформы PRISM. Объединяя глубокие генетические знания с инновационной химией, PRISM предоставляет компании универсальный набор методов для таргетирования РНК. Миссия Wave — создавать точные терапии для генетически обусловленных, устойчивых к лечению заболеваний, в которых текущие варианты недостаточны.

В рамках этой стратегии компания вывела несколько программ на этап клинических испытаний. Среди них WVE-006, разработанный с использованием редактирования генов РНК, а также ее основной кандидат WVE-007, использующий технологию RNAi.

WVE-007 сейчас становится ранним подтверждением этой стратегии. В декабре компания опубликовала результаты исследования фазы 1 INLIGHT, оценивающего WVE-007 при ожирении. Однократная подкожная доза 240 мг статистически значимо снизила внутренний жир и общий жировой запас, а также увеличила мышечную массу — это обнадеживающий результат в конкурентном и быстро развивающемся рынке. Основываясь на этих данных, Wave планирует начать дополнительные исследования ожирения в этом году, включая фазу 2a с многократным применением.

Одновременно платформа редактирования РНК Wave продвигается в рамках WVE-006, первого в своем роде олигонуклеотида с конъюгатом GalNAc, предназначенного для исправления мутации Z-аллея гена SERPINA1, вызывающей дефицит альфа-1-антитрипсина (AATD). Цель — восстановить циркулирующий дикий тип альфа-1-антитрипсина (M-AAT) и снизить токсическую агрегацию Z-AAT в легких и печени. WVE-006 сейчас проходит испытания в фазе 1b/2a в открытом формате RestorAATion-2, включающем как однократные, так и многократные дозы у пациентов с гомозиготным генотипом Pi*ZZ. Данные о безопасности и переносимости на сегодняшний день положительные, большинство побочных эффектов — легкие или умеренные.

Эта передовая биотехнологическая компания с уникальным клиническим портфелем привлекла внимание аналитика BofA Алекса Странахана, который видит значительный потенциал роста, особенно в программе по ожирению.

«Программа по ожирению Wave (WVE-007) является ключевым драйвером роста в нашей модели, составляя 56% нашей целевой цены — отличие заключается в таргетировании гена INHBE, контролирующего расщепление жира. Ранние клинические данные показали хорошее снижение жира при сохранении мышечной массы. Ожидаемые результаты 2026 года с более длительным наблюдением и более высокими дозами должны дополнительно сузить разрыв в потере веса и определить конкурентные преимущества. И хотя развитие ожирения активно (включая другие терапии INHBE), мы считаем, что предстоящие результаты подтвердят их отличия. Мы оцениваем пиковое проникновение 0,8% как монотерапии и 2% как комбинированной/поддерживающей терапии, что дает потенциальные пиковые продажи свыше 11 миллиардов долларов… Для WVE-006, по нашим оценкам, производство AAT выглядит стабильным и может улучшиться с данными многократных доз», — отметил Странахан.

Странахан продолжает оценивать акции WVE как «Покупать» с ценой цели 38 долларов, что предполагает рост примерно на 182% за год. (Чтобы ознакомиться с результатами Странахана, нажмите здесь)

Более широкое сообщество аналитиков также настроено оптимистично. Акции имеют рекомендацию «сильная покупка» на основе 15 недавних положительных отзывов, а при текущей цене 13,49 долларов и средней целевой цене 32,57 долларов, Уолл-стрит ожидает рост примерно на 141% в следующем году. (См. прогноз по акциям WVE)

Чтобы найти хорошие идеи для акций по привлекательным оценкам, посетите раздел TipRanks «Лучшие акции для покупки» — инструмент, объединяющий все аналитические данные TipRanks.

Дисклеймер: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат только указанным аналитикам. Контент предназначен только для информационных целей. Перед принятием инвестиционных решений обязательно проведите собственный анализ.

Дисклеймер и раскрытие информации. Сообщить о проблеме

条款 及 私隱政策

Панель конфиденциальности

Подробнее