Две захватывающие акции, превзошедшие ожидания по прибыли: HAL и TEL

Недавние рыночные события привлекли внимание к двум особенно интересным инвестиционным возможностям среди акционерных инвесторов, отслеживающих сильных квартальных лидеров. Halliburton (HAL) и TE Connectivity (TEL) оба продемонстрировали впечатляющие результаты по прибыли, что свидетельствует о значительном бизнес-импульсе впереди. С рейтингами по Zacks Rank соответственно #2 (Покупка), обе компании показали тот уровень операционного мастерства, который оправдывает более пристальное внимание инвесторов в текущей рыночной среде.

Halliburton является доминирующим мировым поставщиком услуг в нефтяной отрасли, в то время как TE Connectivity выступает в качестве ведущего дизайнера и производителя решений в области соединений и датчиков в различных промышленных секторах. Интригующий аспект этих двух компаний заключается не только в их краткосрочных сюрпризах по прибыли, но и в различных катализаторах, движущих каждую из них вперед.

Катализатор в Венесуэле для Halliburton Переформатирует Перспективы Ростa

История в энергетическом секторе вокруг Halliburton резко изменилась после недавних геополитических событий в Венесуэле. Интерес рынка сосредоточен на возможном возобновлении участия США в нефтяном секторе Венесуэлы, что может открыть значительные бизнес-возможности для поставщиков услуг в нефтяной отрасли с существующей инфраструктурой в регионе.

Ранее Halliburton в течение нескольких десятилетий имела значительные операции в Венесуэле, прежде чем покинуть страну из-за ограничений санкций США. Генеральный директор Джефф Миллер отметил готовность компании воспользоваться новыми возможностями, указав на увеличение количества запросов клиентов относительно потенциальных операций в богатой энергоресурсами стране. Существующее оборудование и присутствие компании позволяют ей относительно быстро масштабировать операции при стабилизации политической ситуации.

Финансовые результаты подтверждают оптимизм инвесторов относительно текущей траектории компании. В 4-м квартале Halliburton получила EPS в размере $0.69 на акцию, значительно превысив оценки аналитиков в $0.54 на 27%. Выручка достигла $5.65 млрд, превысив ожидания Уолл-стрит в $5.4 млрд на 4%. Эти показатели подчеркивают последовательное выполнение планов, несмотря на то, что руководство обозначило 2026 год как возможный период «перебалансировки», а руководство по выручке за первый квартал указывает на умеренное снижение на 7-9%.

Однако сила прибыли отражает не только спекуляции по Венесуэле. В 4-м квартале Halliburton сгенерировала $875 миллионов свободного денежного потока и вернула 85% этой суммы акционерам через выкуп акций и дивиденды. Доходность дивидендов в 2.12% кажется консервативной при payout ratio всего 28%, а за последние пять лет HAL увеличила свой годовой дивиденд на 33%, что говорит о значительном потенциале для роста будущих выплат. Динамика акций отражает эту комбинацию операционной эффективности и ориентации на интересы акционеров: за последние месяцы акции выросли примерно на 30% и достигли новых 52-недельных максимумов около $33 за акцию.

История Расширения TE Connectivity с ИИ

TE Connectivity представила не менее убедительные результаты с другой точки зрения роста. Вместо выгоды от геополитических сдвигов, TEL воспользовалась растущим спросом в промышленности, транспорте и области искусственного интеллекта. Компания отчиталась о выручке за первый квартал в размере $4.66 млрд, что на 22% больше по сравнению с прошлым годом и превысило консенсус-прогноз в $4.5 млрд на 3%.

Рост прибыли оказался еще более заметным: EPS за первый квартал вырос на 33% до $2.72 на акцию, превысив ожидания аналитиков в $2.54 на 7%. Руководство отметило рекордные заказы на сумму $5.1 млрд, а также сильное генерирование свободного денежного потока в размере $608 миллионов за квартал. TEL вернула 100% своего квартального свободного денежного потока через выкуп акций и скромную дивидендную доходность в 1.22%.

В будущем TE Connectivity дала прогноз, предполагающий двузначный рост как EPS, так и продаж во втором квартале, а также дополнительный доход в $200 миллионов от AI за пределами первоначальных прогнозов. Этот пересмотренный прогноз подчеркивает уверенность руководства в устойчивом спросе со стороны экосистемы искусственного интеллекта. Хотя после отчета акции немного откатились — некоторые инвесторы зафиксировали прибыль после роста TEL на 50% за последний год — цена остается всего на 7% ниже своего 52-недельного пика в $250 за акцию, торгуясь около $231.

Почему Эти Два Интересны Инвесторам

Интригующая особенность HAL и TEL выходит за рамки их краткосрочных сюрпризов по прибыли и касается их оценки и рамок возврата капитала. Обе компании торгуются по разумным мультипликаторам цена/прибыль и пользуются положительным импульсом пересмотра прибыли, предшествовавшим их последним квартальным отчетам. Их агрессивные программы выкупа акций и обязательства по дивидендам свидетельствуют о настоящей уверенности в будущих возможностях генерации денежных средств.

Для долгосрочного построения портфеля эти две характеристики — солидная оценка и политика капиталовложений, ориентированная на акционеров — создают привлекательную основу. Будь то интерес инвесторов к геополитической возможности Halliburton в Венесуэле или к технологическому росту TE Connectivity, обе компании представляют собой жизнеспособные варианты для тех, кто ищет акции с подтвержденной прибыльностью и приверженностью руководства интересам акционеров.