De modo geral, a maioria das exchanges atualmente disponibiliza a funcionalidade de negociação de contratos futuros (futures) para os traders. No entanto, nem toda a gente compreende bem o mecanismo de funcionamento nem o nível de risco associado.

Simples: uma ordem de futuros básica consiste em prever se a tendência do preço de uma moeda vai subir ou descer. Se a previsão estiver certa, há lucro; se estiver errada, há prejuízo. Existem duas direções principais: Long (previsão de subida) ou Short (previsão de descida). O que é especialmente bom aqui é que pode usar alavancagem, ou seja, pedir mais dinheiro emprestado para aumentar a dimensão da negociação.

Exemplo real: você tem 1 dólar; se usar alavancagem x100, a exchange empresta mais 99 dólares, ficando com um total de 100 dólares para colocar uma ordem de futuros. Parece tentador, mas este é precisamente o truque. Se a sua ordem estiver na direção errada, vai ser liquidado o seu ativo (conta queimada) e vai perder todo o montante inicial de 100 dólares.

Talvez seja por isso que eu recomendo sempre que toda a gente entenda bem antes de entrar em futures. A alavancagem máxima que as exchanges costumam disponibilizar é x100, mas nem sempre vale a pena usar tudo.

Ao colocar uma ordem de futuros, precisa de ter atenção a duas coisas importantes: Stop Loss (SL) - ponto para cortar perdas, e Take Profit (TP) - ponto para realizar ganhos. A maioria das exchanges tem a funcionalidade de automatizar estas duas opções para o proteger de situações más. Por isso, ative-as sempre quando colocar uma ordem de futuros.

Com base na minha experiência, estas são as regras que sigo:

Se negociar BTC, mantenha a alavancagem máxima em x5 ou menos. ETH e outras altcoins já ficam com x3. Não seja ganancioso, porque um único erro pode fazer-lhe perder tudo.

Em segundo lugar, divida o capital em várias partes mais pequenas para ir “reforçando” pouco a pouco. Esta forma ajuda-o a ter mais oportunidades de aguentar perdas caso o mercado vá contra a sua previsão.

Em terceiro lugar, tenha sempre em atenção o nível de liquidação. Tente mantê-lo o mais longe possível, para ter tempo de reagir se o mercado se movimentar.

Lembre-se: isto é apenas uma partilha da minha experiência pessoal, não um conselho de investimento. Cada pessoa tem um nível de tolerância ao risco diferente, por isso decida de acordo com a sua situação. Futures são uma ferramenta poderosa, mas também muito perigosa se não souber como usá-la.