Meta Platforms Acabou de Dar Notícias Incríveis para os Investidores da Nvidia

Meta Platforms (META +1,66%) está a caminho de gastar bastante em infraestrutura de inteligência artificial (IA) este ano, o que não é surpreendente, já que a empresa está colhendo os benefícios de integrar IA em diferentes áreas do seu negócio.

A gestão da Meta anunciou em janeiro que aumentará seus gastos de capital para uma faixa de $115 bilhões a $135 bilhões em 2026, frente aos $72,2 bilhões do ano passado. O gigante da tecnologia juntou-se ao grupo de outras grandes empresas de computação em nuvem prontas para gastar bastante em hardware de IA este ano.

A Meta afirma que seu aumento de investimento de capital apoiará sua divisão Superintelligence Labs e as operações principais do negócio. E agora, o mais recente anúncio do hyperscaler sugere que a Nvidia (NVDA +0,94%) será uma grande vencedora com o aumento de gastos da empresa.

Vamos analisar as razões.

Fonte da imagem: Getty Images.

Meta Platforms expandiu sua parceria com a Nvidia

Em 17 de fevereiro, a Meta e a Nvidia anunciaram que estão entrando em uma “parceria estratégica multianual e multigeracional” para construir infraestrutura de IA. A Meta implantará unidades de processamento central (CPUs) Grace da Nvidia, “milhões de GPUs Blackwell e Rubin da Nvidia” e switches Ethernet em seus data centers de escala hyperscale para suportar aplicações de treinamento e inferência de IA.

Expandir

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Variação de Hoje

(0,94%) $1,77

Preço Atual

$189,67

Dados principais

Valor de mercado

$4,6 trilhões

Variação do dia

$185,95 - $190,33

Variação em 52 semanas

$86,62 - $212,19

Volume

5,8 milhões

Média de volume

174 milhões

Margem bruta

70,05%

Rendimento de dividendos

0,02%

O CEO da Meta, Mark Zuckerberg, acrescentou que a empresa usará os futuros chips Vera Rubin da Nvidia para alimentar sua plataforma de superinteligência pessoal. Isso não é surpresa, já que a Nvidia afirma que sua plataforma Vera Rubin pode reduzir o custo de inferência de IA em dez vezes e o número de unidades de processamento gráfico (GPUs) necessárias para treinar modelos em quatro vezes.

Além disso, a eficiência energética das CPUs Grace baseadas em Arm levou a Meta a realizar a primeira implantação em grande escala apenas com Grace. Tudo isso é uma ótima notícia para a Nvidia, que entrou em 2026 com uma carteira de pedidos sólida, o que deve levar a um crescimento mais forte no seu negócio de data centers. O anúncio da Meta de que comprará “milhões” de chips da Nvidia provavelmente aumentará sua carteira de pedidos, preparando a empresa para um potencial crescimento mais forte em 2026.

Vale destacar que o parceiro de fundição da Nvidia, a Taiwan Semiconductor Manufacturing, já está no caminho de aumentar significativamente sua capacidade de fabricação em 2026. Assim, a Nvidia deve conseguir atender uma boa parte de sua enorme carteira de pedidos e das novas encomendas que está recebendo, levando a um aumento mais forte do que o esperado na sua receita e lucros neste ano.

Crescimento mais forte pode gerar potencial de valorização extraordinário

Analistas preveem um aumento de 53% na receita da Nvidia no exercício fiscal de 2027, que acaba de começar, para $327 bilhões. Além disso, estima-se que seus lucros saltem 65% neste ano, para $7,75 por ação. Importante, os analistas aumentaram suas estimativas de lucro por ação para 2027 nas últimas semanas, e não será surpresa se esse número subir ainda mais após o anúncio da Meta.

Dados por YCharts.

Supondo que a Nvidia termine o exercício fiscal atual com um lucro por ação de $7,80 e negocie a 32 vezes o lucro (em linha com o múltiplo de lucros do índice Nasdaq-100), o preço de suas ações poderia subir para $247. Isso sugere ganhos potenciais de 32%, razão pela qual comprar essa ação de IA enquanto ela negocia a um múltiplo de 24 vezes o lucro futuro parece a jogada inteligente, dado o potencial de valorização.