Compreender 403(b) vs 401(k): Qual plano de reforma encaixa na sua trajetória profissional

Quando transitas para um novo cargo, é provável que encontres opções de reforma patrocinadas pelo empregador. As duas mais comuns são os planos 403(b) e 401(k) — ambos desenhados para te ajudar a construir segurança financeira a longo prazo. Embora estes planos operem com princípios semelhantes, compreender as suas principais diferenças pode impactar significativamente a tua estratégia de reforma, especialmente se estás a mudar entre diferentes tipos de empregadores ou a gerir múltiplas contas.

O que os planos 403(b) e 401(k) têm em comum

Ambos os planos 403(b) e 401(k) funcionam como esquemas de contribuição definida, ou seja, o teu fundo de reforma cresce com base nas tuas próprias contribuições e no desempenho dos investimentos, e não por uma promessa fixa do empregador.

A mecânica fundamental é quase idêntica. Decides quanto contribuir de cada salário, e essas contribuições reduzem o teu rendimento sujeito a impostos atual. O teu empregador pode também corresponder a uma parte das tuas contribuições até um limite especificado. O dinheiro é investido em veículos como fundos mútuos ou outros títulos, idealmente gerando crescimento ao longo da tua carreira.

O tratamento fiscal funciona da mesma forma também. Contribuis com dólares antes de impostos hoje, o que diminui o valor que deves ao IRS agora. Quando eventualmente te reformares e iniciares os levantamentos, pagarás imposto de renda sobre o dinheiro nessa altura. Esta estrutura cria uma vantagem potencial: se esperas estar numa faixa de imposto mais baixa durante a reforma do que durante os teus anos de trabalho, pagarás efetivamente menos imposto sobre esses poupanças de reforma.

Ambos os planos também partilham limites anuais de contribuição idênticos. Em 2023, o limite máximo de contribuição é de $22.500 para ambos os tipos de plano. Se por acaso mudas de emprego no meio do ano, este limite aplica-se a todas as tuas contas de contribuição definida combinadas — não por empregador. Trabalhadores com 50 anos ou mais podem contribuir adicionalmente com $7.500 por ano. Ambos os planos permitem levantamentos antecipados, embora estes tenham penalizações significativas antes dos 59½ anos (ou ocasionalmente aos 55, dependendo das circunstâncias).

As principais diferenças entre planos 403(b) e 401(k)

Apesar das semelhanças, compreender onde os planos 403(b) e 401(k) divergem é crucial para tomar decisões informadas sobre o teu planeamento de reforma.

Quem oferece cada plano

A diferença mais fundamental reside no tipo de organização que fornece o plano. Empresas com fins lucrativos oferecem planos 401(k), o que significa que a maioria dos trabalhadores do setor privado os utiliza. Em contraste, os planos 403(b) são oferecidos por organizações sem fins lucrativos e empregadores do setor público — pensa em escolas, universidades, entidades governamentais, hospitais e instituições de caridade.

Quadro regulatório

A Lei de Segurança de Renda de Reforma dos Empregados de 1974 (ERISA) regula de forma abrangente todos os planos 401(k). No entanto, o alcance da ERISA nos planos 403(b) é mais seletivo. Se trabalhas para uma organização sem fins lucrativos privada, o teu plano 403(b) está sob as proteções da ERISA. Se estás num emprego do setor público, como um sistema escolar público ou universidade estadual, o teu plano opera fora do quadro regulatório da ERISA. Isto importa porque a ERISA estabelece proteções e direitos específicos para os participantes que podem ou não aplicar-se à tua situação.

A vantagem do funcionário de longa duração

Aqui é onde uma distinção entre 403(b) e 401(k) pode oferecer benefícios financeiros reais para certos trabalhadores. Funcionários de entidades sem fins lucrativos que tenham completado pelo menos 15 anos de serviço podem qualificar-se para fazer contribuições de recuperação que excedem os limites padrão — mas apenas se o empregador optar por oferecer esta funcionalidade. Esta disposição existe em alguns, mas não em todos os planos 403(b), pelo que terás de verificar se o teu empregador específico a adotou.

Como escolher: 403(b) ou 401(k)?

A realidade é simples: na maioria dos casos, não escolhes realmente entre um 403(b) e um 401(k). A estrutura organizacional do teu empregador determina qual opção tens acesso. Se trabalhas no setor privado, usarás um 401(k). Se estás ao serviço de uma entidade sem fins lucrativos ou do setor público, provavelmente terás um 403(b).

Isto significa que a decisão estratégica não é sobre qual tipo de plano é melhor no geral, mas sim como maximizar o que quer que tenhas disponível. Foca-te em três ações principais: contribuir de forma consistente, entender a fórmula de correspondência do teu empregador para aproveitares todos os benefícios disponíveis, e rever as tuas opções de investimento para garantir que estão alinhadas com a tua tolerância ao risco e horizonte temporal.

Aproveitar ao máximo o teu plano de reforma

Independentemente de o teu empregador oferecer um 403(b) ou um 401(k), a estratégia fundamental de construção de riqueza mantém-se. Configura contribuições automáticas que possas sustentar confortavelmente ao longo da tua carreira. Se o teu empregador corresponder às contribuições, prioriza contribuir o suficiente para captar essa correspondência — é essencialmente dinheiro grátis.

As diferenças entre planos 403(b) e 401(k) provavelmente não alterarão drasticamente o teu resultado de reforma, a menos que se enquadres em categorias específicas, como trabalhadores mais velhos com longa antiguidade em entidades sem fins lucrativos. O que importará muito mais será a tua participação consistente e decisões de investimento ponderadas.

Se estás incerto sobre como construir uma estratégia de reforma abrangente adaptada às tuas circunstâncias específicas, considera consultar um consultor financeiro. Eles podem ajudar-te a avaliar se as tuas contribuições atuais são suficientes para os teus objetivos, otimizar a alocação dos teus investimentos e coordenar quaisquer contas de reforma existentes de empregos anteriores.

A conclusão: a segurança na reforma vem do envolvimento ativo com o plano ao qual tens acesso, não de ter acesso ao “plano perfeito”. O teu 403(b) ou 401(k) é uma ferramenta poderosa para construir riqueza a longo prazo — usa-a de forma estratégica.