A maré está a mudar em relação à pressão vendedora institucional. Eis o que dizem os números:

Nos últimos 30 dias, fundos sistemáticos despejaram cerca de $20 mil milhões só em ações norte-americanas. Olhando para uma perspetiva global? Esse valor dispara para $65 mil milhões em saídas. É significativo.

Mas aqui está a surpresa—de acordo com um dos principais modelos quantitativos de Wall Street, essa vaga de vendas atingiu agora o seu teto. A previsão atual? Compras líquidas generalizadas. Todos os cenários traçados para a próxima semana mostram este grupo a passar de vendedores a compradores.

O que mudou? A oferta sistemática que tem pressionado os mercados está finalmente esgotada. Quando as estratégias algorítmicas passam de saídas líquidas para entradas líquidas, geralmente assinala uma mudança estrutural no momentum.

Sem garantias, claro. Mas quando o posicionamento institucional muda desta forma, vale a pena estar atento ao que se segue.