Protocolo de Rendimento DeFi de Redução de Perda Impermanente e TOKEN de Governança

Contexto e Objetivos Principais do Projeto Yield Basis

Yield Basis se concentra na redução da Perda impermanente para provedores de liquidez de AMM causada por flutuações no preço dos ativos. Através de um modelo de alavancagem de 2x e um mecanismo de reequilíbrio, mantém uma proporção de ativos do fundo de liquidez próxima a 50/50, alcançando retornos estáveis e mais altos.

Emissão e listagem de Token

O projeto lançará simultaneamente o Token YB em várias plataformas em 2025, com preço de 0,2 USD, um fornecimento total de 1 bilhão de peças e aproximadamente 2,5% alocado para venda pública. O Token YB adota um modelo de governança de bloqueio veYB, permitindo que os detentores participem da governança do protocolo e desfrutem de dividendos de taxas de transação e recompensas de staking.

Inovação Tecnológica e Fontes de Receita

Apresentando crvUSD como uma combinação alavancada para ativos de investimento através de um modelo de empréstimo, emparelhado com um mecanismo de reequilíbrio dinâmico para ajustar as proporções de alavancagem e reduzir os danos causados pela Perda impermanente. Uma parte da receita das taxas é utilizada para a recompra e destruição do YB Token, assim como para estabelecer um fundo de seguro para garantir que o sistema opere de forma estável a longo prazo.

Aviso de risco e perspectivas futuras

Os investidores devem prestar atenção às flutuações de liquidez, riscos de contratos inteligentes e pressões de ajuste de mercado. No futuro, a Yield Basis planeja expandir para mais tipos de ativos e redes Layer 2, e introduzir market making institucional e estratégias neutras em risco para aumentar a diversidade ecológica e a robustez dos ativos.

Resumo e Recomendações Estratégicas

Recomenda-se adotar uma estratégia de compra em lotes e fazer pequenos investimentos, prestando atenção aos cronogramas dos projetos e dinâmicas de governança, e estabelecendo níveis razoáveis de lucro e stop-loss, evitando a compra em alta. Investidores de longo prazo devem enfatizar o staking de protocolos e a participação na governança, observando continuamente a operação real do projeto e suas capacidades de controle de risco.