سهم نمو يمكن أن يعزز عائدات استثمارك بشكل كبير خلال السنوات الخمس القادمة وما بعدها

يُفضل المستثمرون بالتأكيد الشركات التي تتمكن من زيادة أرقام مبيعاتها بسرعة كل عام. هذا يعني أن هناك شيئًا مثيرًا يحدث. وقد تكون الشركة المعنية لديها إمكانات طويلة الأمد يمكن أن تفيد محفظتك.

إليك سهم نمو يمكن أن يعزز عوائدك بشكل كبير خلال السنوات الخمس القادمة وما بعدها.

مصدر الصورة: Getty Images.

النمو بالطريقة الصحيحة

يمكن لأي شركة أن تدفع النمو من خلال فتح مواقع جديدة. Dutch Bros (BROS +3.38%) تبرز لأنها حققت نموًا ثابتًا في مبيعات المتاجر نفسها بنسبة 5.6% في عام 2025. وقد دعم ذلك زيادة بنسبة 3.2% في عدد المعاملات. هذا اتجاه مشجع ساهم في ارتفاع الإيرادات الإجمالية بنسبة 27.9% العام الماضي.

وهذا لا يعني أن الإدارة لا تركز على التوسع الطموح. بعد افتتاح 154 مقهى جديد العام الماضي، أصبح هناك الآن 1136 فرعًا لـ Dutch Bros. والخطة هي الوصول إلى 2029 متجرًا بحلول عام 2029. وإجمالي سوق الفرص هو 7000 متجر، مرتفعًا من تقدير سابق قدره 4000. من السهل أن تكون متفائلًا.

مع زيادة الحجم، يتحسن الربح الصافي. زاد الدخل الصافي بنسبة 76% على أساس سنوي ليصل إلى 117.3 مليون دولار في عام 2025. يتوقع مجتمع المحللين أن يكون النمو المركب للأرباح لكل سهم 27.4% خلال الثلاث سنوات القادمة، وهو معدل أسرع من النمو في الإيرادات.

هل هناك قدرة على الاستمرارية؟

نظرًا لأن Dutch Bros لا تزال في بداية مسار نموها، هناك مخاوف مشروعة من أن نجاحها قد لا يستمر. لهذا السبب، يجب على المستثمرين مراقبة اتجاهات مبيعات المتاجر نفسها في المستقبل. سيكون من المحبط أن تتراجع المكاسب المحفزة لـ Dutch Bros وتبدأ الشركة في تسجيل انخفاض في أرقام المبيعات المتكررة.

لكن مع توسع الشركة، من المفترض أن تبدأ في تطوير مزايا تنافسية دائمة. ستاربكس مثال جيد للمقارنة. لديها ميزة تكاليف، حيث أن إيراداتها الضخمة وقاعدة متاجرها تتيح كفاءات لا تمتلكها سلسلة أصغر. كما أن ستاربكس تمتلك علامة تجارية معروفة عالميًا تدعم أسعارها المميزة. إذا استمر نجاح Dutch Bros، فمن غير المعقول أن لا تبني هذه الخصائص المواتية.

توسع

NYSE: BROS

Dutch Bros

التغير اليومي

(3.38%) $1.66

السعر الحالي

$50.85

البيانات الرئيسية

القيمة السوقية

$6.5 مليار

نطاق اليوم

$49.37 - $50.92

نطاق الـ 52 أسبوعًا

$46.52 - $80.62

الحجم

4.8 مليون

متوسط الحجم

4.5 مليون

الهامش الإجمالي

25.68%

تعزيز أداء المحفظة

تتداول أسهم Dutch Bros بنسبة 45% أقل من أعلى مستوى لها (حتى 23 فبراير). كانت التقلبات شديدة خلال العامين الماضيين.

ومع ذلك، فإن المستثمرين الذين يمكنهم تحمل التقلبات ولديهم الصبر للشراء والاحتفاظ لعدة سنوات في وضع جيد لتحقيق الأرباح. لقد انخفضت نسب السعر إلى الأرباح ونسب السعر إلى المبيعات للسهم بشكل كبير خلال العام الماضي، مما يوفر نقطة دخول جذابة.

إذا استمرت Dutch Bros في الإبلاغ عن أساسيات قوية، فهي يمكن أن تكون إضافة رابحة للمحفظة.