ارتفاع بنسبة 30% فجأة! ارتفاع مباشر للتو! أخبار سارة حول الرقائق!

قطاع أشباه الموصلات شهد تقدما كبيرا!

هذا العصر، تغير قطاع أشباه الموصلات في فئة A بشكل حاد. ارتفعت أسهم كامبريان، جينغي إكويبمنت، تشانغتشوان تكنولوجي، تشانغديان تكنولوجي، جينغفانغ تكنولوجي، بلو آرو إلكترونيكس وغيرها بشكل مستقيم. من بينهم، ارتفع كامبريان بنسبة تقارب 10٪ في وقت ما.

وفي الوقت نفسه، في سوق الأسهم الكورية الجنوبية، ارتفعت أسهم مفهوم أشباه الموصلات بشكل جماعي، وارتفعت أسهم هانمي أشباه الموصلات بنحو 30٪ في وقت ما. ارتفعت شركتا سامسونج للإلكترونيات وSK hynix بأكثر من 7٪، وحققت كلاهما أعلى مستويات جديدة.

في نفس اليوم، ارتفع حجم صناديق أشباه الموصلات الصينية الكورية الجنوبية بنسبة 9.64٪، مع حجم مبيعات يومي واحد بلغ 8.7 مليار يوان ومعدل أقساط بلغ 20.98٪.

أشار محللو السوق إلى أن الذكاء الاصطناعي يقود صناعة أشباه الموصلات إلى جولة جديدة من دورة الازدهار العالية. خلال ليلة وضحاها، تجاوز أداء Nvidia توقعات السوق، مما يشير إلى أن طفرة الذكاء الاصطناعي العالمية لا تزال قوية. هذه أخبار جيدة لصناعة أشباه الموصلات.

سحب جماعي

في التداول المبكر اليوم، وصل قطاع أشباه الموصلات في سهم A إلى أدنى مستوياته وتعافى. في فترة بعد الظهر، ارتفع القطاع فجأة في خط مستقيم، وارتفع مؤشر القطاع من 0.60٪ إلى أكثر من 2٪، مع أعلى ارتفاع كان قريبا من 2.5٪.

أصبح كامبريان قائد حركة الصعود بعد الظهر. ارتفع السهم بحوالي 1٪ فقط في التداول المبكر، وتم الاستبعاد بسبب كميات كبيرة من الأموال بعد الظهر، وارتفع سعر السهم بشكل حاد، حيث ارتفع نحو 10٪ في وقت ما. تشمل أسهم مفهوم أشباه الموصلات التي ارتفعت بالتزامن مع كامبريان أيضا جينغي إكويبمنت، نايكي إكوبمنتيس، يونغسي إلكترونيكس، تشانغتشوان تكنولوجي، تشانغديان تكنولوجي، جينغفانغ تكنولوجي، بلو أرو إلكترونيكس، مور ثريدز، وغيرها.

ارتفع قطاع أشباه الموصلات في كوريا الجنوبية أيضا بشكل حاد بعد الظهر، حيث ارتفع هانمي أشباه الموصلات بنحو 30٪ في وقت ما. عند الإغلاق، ارتفعت شركة هانمي لأشباه الموصلات بأكثر من 28٪، وارتفعت سامسونج إلكترونيكس بنسبة 7.13٪، وارتفعت SK hynix بنسبة 7.96٪.

ترتبط قوة الأسهم السابقة بالتقرير المالي الأفضل من المتوقع الذي أصدرته شركة الذكاء الاصطناعي العملاقة Nvidia. يمكن لتقرير أرباح Nvidia أن يؤثر على الأسواق المالية العالمية ليس فقط لأنها الشركة الأكثر قيمة في العالم وأكثر سهم وعي في مؤشر S&P 500، بل أيضا لأنها تستفيد من التطور السريع للتقنيات المتعلقة بالذكاء الاصطناعي. منذ العام الماضي، أصبح الذكاء الاصطناعي القوة الدافعة الأساسية التي تدفع صناعة أشباه الموصلات إلى دورة ازدهار عالية.

وفقا للبيانات، في الربع المالي الرابع من السنة المالية 2026 المنتهية في 25 يناير، ارتفعت إيرادات نفيديا بنسبة 73٪ على أساس سنوي لتصل إلى 68 مليار دولار، متجاوزة متوسط توقعات محللي وول ستريت البالغ 66.1 مليار دولار؛ تتوقع نفيديا أيضا أن تصل إيرادات الشركة إلى 78 مليار دولار في الربع الأول من السنة المالية 2027، متجاوزة أيضا توقعات المحللين البالغة 72.8 مليار دولار.

قال الرئيس التنفيذي لشركة نفيديا، جنسن هوانغ، إن الطلب في السوق على رقائق نفيديا لا يزال “في ارتفاع كبير”. قال هوانغ في المكالمة: “الطلب العالمي على الرموز يظهر نموا هائلا بالكامل، وأعتقد أننا جميعا نرى ذلك، حتى في السحابة، فقد استنفدت وحدات معالجة الرسومات التي كانت قبل ست سنوات بالكامل، والسعر يرتفع.” لقد حل عصر الذكاء الاصطناعي، ولن يعود إلى الوراء. ”

يعتقد المحللون أن أداء Nvidia القوي ساعد في تخفيف بعض مخاوف السوق حول ما إذا كان ازدهار الذكاء الاصطناعي حقيقيا وما إذا كان الاستثمار الضخم سيؤتي ثماره.

أشار توماس ماثيوز، رئيس أسواق آسيا والمحيط الهادئ في كابيتال إيكونوكس ماكرو، في تقرير بحثي بتاريخ 26 إلى أن “النمو القوي في الأرباح” الذي تم تسليط الضوء عليه في تقارير الأرباح الأخيرة، بما في ذلك نفيديا، هو السبب الرئيسي في أداء مؤشر S&P 500 بشكل جيد في عام 2026. ويتوقع أنه بحلول نهاية عام 2026، سيصل مؤشر S&P 500 إلى 8,000 نقطة.

كما عززت خبرتان أخريان قطاع أشباه الموصلات: أولا، أعلنت شركة رقائق الذاكرة العملاقة في كوريا الجنوبية SK hynix يوم الأربعاء أنها تخطط لاستثمار 21.6 تريليون وون (حوالي 15.07 مليار دولار) في يونغين، كوريا الجنوبية، بحلول عام 2030 لبناء خط إنتاج جديد للرقائق لتلبية الطلب المتزايد على أشباه الموصلات. ثانيا، وفقا لمطلعين في الصناعة، حققت سامسونج إلكترونيكس إنتاجية 80٪ من ذاكرة 1c DRAM داخليا ومن المتوقع أن تصل إلى 90٪ حوالي مايو، كما أن معدل عائد HBM4 القائم على 1c DRAM يقترب أيضا من 60٪.

زيادة الأسعار

مؤخرا، أصدرت عدد من شركات أشباه الموصلات الكهربائية محليا وخارجيا إشعارات زيادة الأسعار أو أعلنت رسميا عن خطط تعديل الأسعار، تغطي المصنعين الدوليين والشركات المحلية المحلية.

أشار شينوان هونغيوان إلى أن سلسلة صناعة أشباه الموصلات العالمية تشهد جولة من الزيادات المنهجية في الأسعار تغطي جميع الروابط والفئات، من عرض السعة لتصنيع الرقاقة في أعلى التيار وتغليفها واختبارها، إلى تسعير المنتجات النهائية لشرائح الذاكرة المتوسطة، ووحدات التحكم المتحركة، والشرائح التناظرية، وأشباه الموصلات الكهربائية، ثم إلى المقاومات الداعمة، والحاثات، والمكونات السلبية الأخرى، والموصلات، والمواد الأساسية المساعدة الأخرى، فتحت سلسلة الصناعة بأكملها إعادة تشكيل الأسعار في الوقت نفسه.

قالت شركة الوساطة المذكورة أعلاه إن سلسلة صناعة الإلكترونيات الحالية تظهر زيادة منهجية في الأسعار بمقدار “ثلاثة خطوط متوازية”: مدفوعة بالبوم (تخزين، وحدة معالجة مركزية، لوحة ناقلة ABF)، توصيل التكاليف (CCL/قماش إلكتروني/رقائق نحاسية، مكونات سلبية، تغليف واختبار/مسبك)، وانكماش في الإمدادات (تخزين متخصص، مسبك/طاقة/تناظرية ناضجة).

“استنادا إلى وضع المؤسسات في الداخل والخارج التي كشفت عن أدائها أو توقعاتها، فإن الازدهار العام لصناعة أشباه الموصلات في تصاعد لكن الأقسام الفرعية متميزة، حيث يلعب الذكاء الاصطناعي دورا كبيرا في دفع الطلب على شرائح قوة الحوسبة، وشرائح الذاكرة، ومصانع الرقائق وغيرها من القطاعات، بينما تظهر القطاعات غير المتعلقة بالذكاء الاصطناعي اتجاها متوسطا للتعافي، كما أن بعض القطاعات مثل الإلكترونيات الاستهلاكية ارتفعت التكاليف بسبب الطلب على الذكاء الاصطناعي الذي يطغى على التخزين والموارد الأخرى، والازدهار العام تحت ضغط.” كتبت شركة دونغقوان للأوراق المالية في تقريرها البحثي.

بالنظر إلى المستقبل، توصي شركة دونغقوان للأوراق المالية بالاستمرار في التركيز على فرص الاستثمار في القطاعات ذات الازدهار العالي التي يجلبها الذكاء الاصطناعي، مثل قوة الحوسبة، وقوة التخزين، والتغليف المتقدم، ومسبك رقائق العمليات المتقدم، ومعدات ومواد أشباه الموصلات، وغيرها.

شركة CITIC Construction Investment متفائلة بشأن اتجاه قطع معدات أشباه الموصلات. أشارت شركة الوساطة مؤخرا إلى أن المجال لقطع معدات أشباه الموصلات واسع، وأن الاستبدال المحلي يتسارع تحت القيود الخارجية.

تعد قطع معدات أشباه الموصلات المصدر الرئيسي لتكاليف معدات أشباه الموصلات، حيث يشكل سوق قطع الغيار حوالي 50٪-55٪ من حجم سوق معدات أشباه الموصلات العالمي، ومع انطلاق دورة طفرة معدات أشباه الموصلات العالمية مدفوعة بهذه الجولة من الطلب على الذكاء الاصطناعي، من المتوقع أن يصل سوق قطع غيار معدات أشباه الموصلات العالمي إلى 85.8 مليار دولار في عام 2027.

قالت شركة CITIC Construction Investment إنه مع التقدم المستمر في البحث والتطوير وحجم موردي قطع الغيار المحليين، فإن الوقت الحالي للاستثمار في قطاع القطع يركز أكثر على الاستثمار في المسار في الفئات الفرعية: من ناحية، يرجى الانتباه للاستثمار في مسار معدل التوطين المنخفض، والتطلع إلى الاختراق المستمر في البحث والتطوير في الفئات ذات الصلة - تسليم العينات - الدفعات الصغيرة مثل EFEM، والمنابرات، ومضخات التفريغ/المضخات الجزيئية، والصمامات، والقطع الكهروستاتيكية، ومزودات الطاقة الراديوية، وMFC، وأجزاء آلات الطباعة الحجرية (طاولة عمل/نظام الغمر المزدوج، الأجزاء البصرية، إلخ)؛ من ناحية أخرى، انتبه إلى التقدم السلس في التوطين والتحرير التدريجي للاستثمار في الأداء، مثل قطع المعادن للآلات، ونظام نقل الغاز الفرعي GAS، إلخ.

(مصدر المقال: بروكراج الصين)