الاستثمار في الأسهم في الأرجنتين: دليل للبدء بميزانية محدودة

المعضلة الأولى للمستثمر الأرجنتيني: السوق المحلية أم الدولية؟

عندما تقرر البدء في الاستثمار في البورصة من الأرجنتين، تواجه على الفور واقعًا: على مدى عقود، كانت السوق المحلية معزولة إلى حد كبير عن التدفقات الدولية. لكن في السنوات الأخيرة، تغير الوضع بشكل كبير. اليوم، لم يعد شراء الأسهم أمرًا معقدًا كما كان من قبل، بفضل تخفيف العديد من القيود التنظيمية.

السؤال الأول الذي يجب أن يطرحه كل مستثمر هو واضح: هل أريد الوصول فقط إلى السوق الأرجنتينية، أم أحتاج إلى التنويع نحو الأسواق الدولية؟ ستحدد الإجابة استراتيجيتك تمامًا. إذا واجهت الأرجنتين اضطرابات اقتصادية، فإن أصولك المحلية تتأثر. على العكس، مع التعرض الدولي، لديك وسادة حماية.

السؤال الثاني هو بنفس الأهمية: هل تفضل أن يعمل مالك تلقائيًا، أم تريد السيطرة الكاملة على كل عملية؟ هذا يقسم المستثمرين بين من يبحثون عن عائد سلبي (صناديق الاستثمار، عائد معتدل لكنه مستقر) وأولئك الذين يرغبون في عائد نشط (التداول باستخدام العقود مقابل الفروقات، مخاطر أعلى ولكن إمكانيات أكبر).

طريقان متوازيان: منصات التداول مقابل البنوك

مكان شراء الأسهم في الأرجنتين يعتمد أيضًا على نوع الوسيط الذي تختاره. البنوك التقليدية هي الخيار المحافظ: تقدم لك الأسهم بشكل رئيسي من خلال صناديق الاستثمار المشتركة أو الشراء على المدى الطويل. تتراوح العمولات حول 1%، وتتمتع براحة إدارة كل شيء من خلال بنكك المعتاد.

أما منصات التداول، فهي للمستثمرين الذين يريدون السيطرة الكاملة على أيديهم. تتيح لك اختيار الأسهم التي تريد شرائها، ومتى تشتريها، ومتى تبيعها. العديد منها يوفر أدوات مثل الرافعة المالية والعقود مقابل الفروقات، التي تضخم الأرباح والخسائر على حد سواء.

منصات التداول الدولية: أقصى عائد

إذا كنت تبحث عن مكان لشراء الأسهم مع القدرة على مضاعفة أموالك، فهذه خياراتك:

MiTrade: نقطة الدخول الأكثر وصولًا

هذه المنصة الأسترالية أصبحت بوابة للمستثمرين الأرجنتينيين برأس مال قليل. ميزتها الكبرى: الحد الأدنى للإيداع هو 20 دولارًا فقط. الوصول إلى الأسواق الدولية، العملات الرقمية، المؤشرات، الفوركس والسلع عبر العقود مقابل الفروقات. لا توجد رسوم على المعاملات؛ تربح MiTrade من خلال السبريد، وهو تنافسي في الصناعة. للمستثمر المبتدئ، هو مثالي تقريبًا.

eToro: خيار النسخ التداولي

eToro يتطلب حد أدنى قدره 50 دولارًا ويشتهر بوظيفة النسخ التداولي: يمكنك تكرار عمليات التداول الناجحة تلقائيًا. هذا مفيد إذا لم تكن تتقن الأسواق بعد ولكنك تريد تعرضًا نشطًا. العيب: الفروقات عالية، مما يضر بالتداول قصير الأمد. هو أغلى، لكنه يحظى باعتراف عالمي ووصول واسع إلى الأسواق.

المنصات الأرجنتينية: توازن بين الأمان والفرص

IEB+: لمن يريد أسواقًا بدون قيود

تم إنشاؤها في الأرجنتين، IEB+ مناسبة للمبتدئين. خطتها ‘Rookie’ لا تفرض عمولات (فقط السبريد) لكنها تحد من العمليات إلى 250,000 بيزو شهريًا. إذا أردت مزيدًا من الحرية، فإن خطة 2,500 بيزو شهريًا تفتحها. للوصول إلى الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة الأمريكية، هناك خطة ‘Global Markets’ مقابل 20 دولارًا شهريًا. لا يوجد حد أدنى للرصيد للبدء.

Front: تطبيق المستثمر السلبي

نمت خلال الجائحة، وهو مخصص بشكل خاص للمبتدئين (75% من قاعدة مستخدميه). يتيح الاستثمار في الأسهم الأرجنتينية أو الأسواق الأمريكية عبر CEDEARs. يوفر إدارة مخصصة وإمكانية أن تستثمر التطبيق نيابة عنك. تتراوح رسوم صناديقه بين 1.5% و3.1% سنويًا؛ المعاملات المباشرة في السوق حوالي 0.08%. بدون حد أدنى للرصيد.

Ualá: منصة الأرجنتين الشاملة

أيضًا مؤسسة محليًا، تجمع Ualá بين الاستثمار السلبي والنشط. يمكنك الاستثمار مباشرة في أسهم مثل Apple أو Google عبر CEDEARs، مع حد أدنى 10 دولارات للشراء و5 دولارات للبيع. أو إيداع من 1 دولار في صناديق الاستثمار المشتركة لعائد سلبي. السبريد الخاص بها مرتفع قليلاً، لكن المنصة سهلة الاستخدام جدًا.

الخيارات البنكية: عائد معتدل، وأقصى أمان

إذا كنت تفضل عدم الخروج من منظومة البنوك:

• BBVA الأرجنتين: عمولة ~1.09%، الوصول إلى الأسهم الوطنية والدولية عبر تطبيقه
• Santander Río: عمولة ~1%، وصول مماثل لـ BBVA، يتطلب فقط أن يكون لديك حساب وأن تكون بالغًا
• Banco Macro: يركز أكثر على السوق الأرجنتيني، عمولات متغيرة وأحيانًا أعلى
• Banco Galicia: الخيار الأكثر تنافسية بين البنوك، بنسبة 0.62% لكل معاملة، مع وصول محدود إلى الأسواق الدولية

جدول المقارنة: اعثر على منصتك المثالية

كيف تختار مكان شراء الأسهم: استراتيجيتك الشخصية

إذا كنت محافظًا وتريد عائدًا مضمونًا: اختر الصناديق المشتركة في Ualá، Front أو بنكك الخاص. سيكون العائد معتدلًا (4-8% سنويًا)، لكنك تنام قرير العين.

إذا كنت تريد تعرضًا للسوق الأرجنتيني بدون تعقيدات: IEB+، Front أو Ualá هي أفضل خياراتك. تمنحك الوصول إلى الشركات المحلية بالإضافة إلى الأسهم الأمريكية عبر CEDEARs.

إذا كنت تسعى لتعظيم الأرباح في الأسواق الدولية: MiTrade لا يكاد يُضاهى مع حد أدنى للإيداع 20 دولارًا والوصول إلى العقود مقابل الفروقات. eToro خيار إذا كنت تفضل النسخ التداولي.

إذا لم تثق في المنصات الجديدة: تقدم لك بنوكك عمولات بين 0.62% و1.09% مع أمان مؤسسي. هو أغلى، لكنه معروف أكثر.

ثلاث خطوات للبدء

1. التسجيل: اختر منصتك، أكمل التحقق من الهوية (التحقق من الهوية)، خلال 5-10 دقائق تكون جاهزًا
2. إيداع الأموال: حول من حسابك البنكي. Ualá يقبل من 1 دولار، وMiTrade من 20 دولارًا
3. ابدأ التداول: ابحث عن الأسهم أو الصناديق، قم بأول عملية شراء، راقب كيف تتطور الأمور

سوق الاستثمار في الأرجنتين أكثر انفتاحًا من أي وقت مضى. لم تعد هناك أعذار لعدم البدء في مكان شراء الأسهم، سواء كان لديك 10 أو 1,000 دولار في جيبك.